CSR과 CNR의 합병에는 어떤 주식이 참여하게 되나요? CSR과 CNR에 여전히 주식이 있는 이유는 무엇입니까?

현재는 예비계획일 뿐 아직 정식 계획은 나오지 않았습니다

CNR 1주를 CSR 1.1주로 교환할 예정입니다

기본계획

주식교환비율 및 주식교환가격

이번 합병에서는 CSR과 CNR의 A주와 H주를 동일한 주식교환비율로 교환할 예정이므로, 동일 회사의 모든 A주 주주와 H주를 공정하게 교환하여 동일 회사의 다양한 주주가 보유한 주식의 상대적 비율이 합병 전후에 변하지 않도록 합니다. 이번 합병의 구체적인 주식 교환 비율은 1:1.10입니다. 즉, CNR A 주식 1주마다 발행할 China South Locomotive 및 Rolling Stock Corporation A 주식 1.10주, CNR H 주식 1주와 교환될 수 있습니다. 주식은 China South Locomotive & Rolling Stock Corporation이 발행하는 CSR H 주식 1.10주로 교환될 수 있습니다.

위 주식 교환 비율은 해당 주식의 첫 번째 이사회 결의안 발표일(중국 남기관차와 중국의 첫 번째 이사회 결의안 발표일) 전 20일 동안 양 당사자가 결정합니다. 북기관차회사와 중국북기관차회사는 이번 합병에 관한 사항을 심의하기 위해 아래와 같음.) 거래일의 평균거래가격을 시장기준가격으로 하며, 이후 공정한 협상을 거쳐 결정함. 과거 주가, 운영 실적, 시가총액 및 기타 요소를 종합적으로 고려합니다. 구체적으로 CSR A 주식과 H 주식의 시장 기준 가격은 각각 주당 5.63위안, HKD 7.32이고, CRRC A 주식과 H 주식의 시장 기준 가격은 각각 주당 5.92위안, 7.32위안이다. /주; 이러한 기준 가격과 앞서 언급한 주식 교환 비율을 합산하여 CSR의 A주와 H주의 교환 가격은 각각 주당 위안화 5.63위안과 주당 HKD 7.32달러로 결정되었습니다. 유한회사의 A주 거래소 가격과 H주 거래소 가격은 각각 주당 6.19위안, HKD 8.05로 결정됐다.

"상장회사의 주요 자산 구조조정에 관한 관리방법" 관련 규정에 따라 상장회사가 발행하는 주식의 가격은 시장표준가격의 90%보다 낮아서는 안 됩니다. 시장기준가격은 이번 주식발행을 위한 이사회 결의일 전 20거래일, 60거래일 또는 120거래일 전 회사 주식의 평균거래가격 중 하나이다. 자산 매입을 위한 주식 발행에 대한 이사회 결의안에는 시장 기준 가격을 선택하는 근거가 설명되어야 합니다. 증권거래소 합병이 상장회사와 관련된 경우, 상장회사의 주식 가격 책정 및 발행은 앞서 언급한 규정에 따라야 합니다.

이에 따라 CSR에 사용 가능한 시장 참조 가격은 다음과 같습니다.

해당 주식 클래스의 최근 20거래일 평균 가격, 최근 60거래일 평균 가격, 지난 120거래일 동안의 가격 가격

A주 RMB 5.63/주 RMB 5.44/주 RMB 5.12/주

H주 HKD 7.32/주 HKD 7.19/주 HKD 6.59/주

CNR에 사용할 수 있는 시장 참조 가격은 다음과 같습니다.

이전 20거래일 동안의 주식 클래스 평균 가격, 이전 60거래일 동안의 평균 가격, 해당 기간의 평균 가격 이전 120거래일

A주 RMB 5.92/주 RMB 5.50/주 RMB 5.21/주

H주 HKD 7.21/주 HKD 6.91/주 -

이번 합병에서 중국 남측기관차회사와 중국북측기관차회사가 제1차 이사회 결의안 발표 전 20거래일의 평균거래가격을 기준가격으로 선택한 주요 고려사항은 다음과 같다. , 이들 3가지 대체 시장기준가격에 있어서, 최초 20거래일의 평균거래가격은 최근 시장상황, 특히 최근에 입증된 고속철도산업의 발전현황과 전망을 가장 잘 반영할 수 있다. 이는 두 주주의 권리와 이익을 더 잘 반영하고 두 주주의 이익을 보호할 수 있습니다.

CNR 증권 거래소 주주가 취득한 CSR A 주식 또는 H 주식은 정수여야 합니다. 예를 들어, 이들이 보유한 CNR A 주식은 주식 교환 비율에 따라 취득할 수 있습니다. 정수가 아닌 경우 소수점 이하의 크기에 따라 정렬되며, 실제 교환 주식 수가 계획된 발행 주식 수와 일치할 때까지 각 A주 주주는 차례로 1주를 받게 됩니다. 마지막 숫자가 동일한 주식이 더 있으면 컴퓨터 시스템은 교환된 실제 주식 수가 계획된 발행 주식 수와 일치할 때까지 주식을 무작위로 배포합니다.

H주 거래소의 단주 처리는 앞서 언급한 A주 거래소의 단주 처리와 동일합니다.