민간기업 자금 조달의 어려움은 무엇입니까?

우리나라 민간기업의 자금난 원인과 대책 및 제안:

개혁개방 이후 우리나라의 민간경제는 급속히 발전하여 국가경제의 중요한 부분이 되었다. 사회주의 시장경제는 사회생산성을 촉진하는 중요한 부분이다. 현재 국내총생산(GDP), 사회 전체의 고정자산투자, 사회 전체의 조세, 수출입총액, 수출입총액 등에서 민간경제가 차지하는 비중은 1/2 이상, 많은 부분이 2/3 정도를 차지하고 있다. 도시 고용 총액은 국유 자산 총액의 약 2.5~3배이다. 민간경제의 민간기업은 개인경제보다 5년 늦게 공식적으로 인정되었으나 1992년 덩샤오핑 동지가 남부를 시찰하고 중요한 연설을 한 후 중국공산당 제14차 전국대표대회에서 사회주의 개혁목표를 수립한 이후 시장 경제 시스템, 민간 기업은 매우 빠르게 성장했습니다. 제6차 전국 민간기업 표본조사에서 발표한 자료에 따르면, 1993년부터 2003년까지 우리나라의 민간기업 수는 237,900개에서 3,005,500개로 13배 이상 증가했으며, 연평균 성장률은 28.89%입니다. 자본금은 237,900에서 3,005,500으로 681억 위안에서 35,305억 위안으로 52배 증가했고, 연간 평균 증가율은 48.41%로 12배 가까이 증가했습니다. 연평균 성장률은 27.72%다.

민간 기업이 지속적으로 발전하고 성장하는 과정에서 많은 문제에 직면한다는 것은 의심의 여지가 없으며 자금 조달의 어려움은 두드러진 문제 중 하나입니다. 중앙정부의 관심과 지원으로 자금 조달 문제가 점차 완화되고 있지만, 열악하고 협소한 자금 조달 경로는 여전히 민간 기업의 발전을 제한하는 중요한 요소입니다.

1. 우리나라 민간기업 자금조달 현황

우리나라 민간기업은 주로 노동집약적, 저기술 산업에 종사하고 있으며, 제조업, 도매업, 소매업에만 종사하고 있다. 요식업은 사업의 75%가 민간 기업에 집중되어 있습니다. 대부분의 민간 기업은 창업 단계든 발전 단계든 주로 자기 축적과 자체 자금 조달에 의존합니다. 그러나 이들 기업의 낮은 관리 수준, 작은 생산 규모 및 취약한 수익 창출 능력으로 인해 심각한 자금 부족으로 인해 추가 개발이 여전히 제한되고 있습니다. 민간기업은 막대한 자금이 필요하지만, 그들이 은행으로부터 받는 대출은 전체 은행 대출의 2% 미만이고, 주식발행을 통해 자금을 조달하는 민간기업은 우리나라 증권 상장기업의 약 9%에 불과합니다. 여기에는 상대적으로 높은 가격에 다른 상장 기업의 주식을 매입하고 채권 시장에서 점유율이 거의 0인 기업은 포함되지 않습니다. 민간기업의 자금조달 어려움은 중소기업의 어려움, 중서부 지역의 어려움, 소도시의 어려움으로 부각됩니다. 이는 바로 우리의 경제 발전이 지원을 늘려야 하는 중요한 연결고리입니다.

데이터 출처: Guo Bin, Liu Manlu: "민간 금융과 중소기업의 발전: 원저우의 실증 분석", "경제 연구" 제10호, 2002.

관련 중앙부처와 많은 지방자치단체에서는 민간경제의 자금조달 어려움 문제를 해결하기 위해 많은 노력을 기울여 왔으며, 민간합자은행 및 지방시중은행은 4대 시중은행 격려 및 지원, 민간경제에 대한 대출 확대, 보증체계 구축, 위험투자체계 구축 등을 추진한다. 그러나 시행 효과로 볼 때, 이러한 조치는 민간 기업의 자금 조달 어려움 문제를 근본적으로 변화시키지 못했습니다. 민간기업의 자금난 문제는 표면적으로는 좁은 통로를 반영하지만, 근본적인 원인은 제도적, 제도적 문제에 있기 때문이다.

2. 우리나라 민간기업의 자금난 원인 분석

1. 현재 민간기업에 대한 '차별'은 여전히 ​​다양한 수준으로 존재하고 있습니다. 계획경제체제의 장기적 영향과 전통의식으로 인해 금융권은 민간기업을 동등하게 대할 수 없고, 문제가 발생하면 연루될까 봐 여러 가지 조건에 직면해 있다. 우리나라의 4개 주요 국영 상업은행은 국가 신용 자금의 70% 이상을 소유하고 있으며 신용 시장에서 독점 위치를 차지하고 있습니다. 소유 상업은행은 늘 과도한 행정개입을 받아왔고, 금융운영체계의 제약으로 인해 민간기업에 대한 '차별'이 발생해왔다. 많은 곳에서 동일한 금액의 부실 대출에 대해 대출 수취인이 국유 기업인 경우 은행 직원이 책임을 지지 않거나 덜 부담하지 않을 것이라고 보고합니다. 민간 ​​기업인 경우 관련 책임자가 책임을 질 수 있습니다. 기관, 심지어 사법 당국까지요. 많은 은행 직원은 대출 책임을 고려하여 민간 기업에 대한 대출을 줄이거나 대출하지 않고 민간 기업에 대한 대출 금액을 제한하려고 노력합니다. 대출 절차가 복잡하고, 모기지 조건이 까다롭고, 담보 요건이 엄격하며, 모기지 금리가 국영 기업보다 훨씬 낮아 민간 기업이 선택의 여지가 없을 때 많은 민간 기업이 꺼리게 됩니다. 대출, 오랜 시간이 걸리고 귀중한 사업 기회를 놓치는 경우가 많습니다. 관련 국가 정책에도 시급히 조정과 개선이 필요한 '결함'이 남아 있다. 예를 들어, 국유 기업의 합병, 인수 및 재편 과정에서 많은 부실 자산은 매각, 상각, 계좌 배치, 이자 정지 등을 통해 처분될 수 있습니다. 외자 기업은 투자 시 세금 면제 혜택을 누릴 수 있습니다. 하지만 민간 기업은 동일한 대우를 받을 수 없습니다. 또한, 민간기업은 개발구 내 기업이 누려야 할 정책적 혜택을 누릴 수 없다. 이러한 정책적 차이는 민간기업의 자금 조달 채널 확대에 큰 영향을 미쳤다.

2. 제도적 관점에서. (1) 보증회사 및 각종 자금체계가 아직 완벽하지 않습니다.

민간기업 신용대출은 보증 문제가 해결되지 않아 운영이 어렵고, 도시지역 민간기업 대부분이 부동산, 토지 등 관련 서류를 확보하지 못해 주택담보대출이 보류됐다. 모기지 보증 이행의 어려움은 현재 민간 기업이 자금 조달, 특히 금융 기관에 대출을 신청하는 과정에서 직면하는 가장 큰 문제 중 하나입니다. (2) 민간 기업을 위한 은행 서비스가 심각하게 부족합니다. 중앙은행의 신용정책은 시중은행이 중소기업에 대한 대출을 늘리도록 장려하고 있지만, 시중은행은 자신의 경제적 이익을 고려하여 대규모 고객 확보에 주력하는 경우가 많으며 영세하고 빈번한 개인에게 대출을 하면서도 '대량 도매'에 나서는 경우가 많습니다. 기업에 대한 관심 부족으로 인해 민간 기업에 대한 대출이 명백히 부족해졌습니다. 여기서 분석되는 것은 서비스 인식이 좋지 않을 뿐만 아니라, 더 중요하게는 시스템으로 인해 발생하는 문제입니다. 각 구, 현에 있는 대부분의 전문은행은 고정자산 투자 대출을 승인할 권한이 없으며, 운전 자본 대출에도 엄격한 제한을 두고 있습니다. 이러한 제한은 전국 민간 기업의 금융 서비스 요구를 충족시키기 어렵습니다. 또한, 국영 상업은행의 중소기업 대출 평가가 부족하고, 중소기업 대출을 전문으로 하는 금융기관도 부족하다. (3) 자금 조달 채널이 좁습니다. 현재 우리나라 자본시장의 전반적인 발전은 충분하지 않습니다. 특히 중소기업에 자금을 조달하는 GEM이 현재 우리나라 증권시장인 심천에 상장된 지 1년 정도 밖에 되지 않았습니다. 매우 침체되어 중소기업이 채권이나 주식을 발행하는 것이 매우 어렵습니다.

3. 민간 기업 자체의 관점에서. 민간기업은 일반적으로 규모가 작고, 자금이 부족하며, 상환 능력이 취약합니다. 게다가 사업 이념과 관리 모델이 상대적으로 낙후되어 있고, 부동산 담보 대출 강도가 부족하며, 완전하고 확실한 신용 기록이 부족합니다. 민간 기업에 투자하는 은행의 위험으로 인해 민간 기업의 자금조달 범위가 좁아졌습니다. 이러한 문제는 더 심층적인 연구가 필요합니다.

3. 우리나라 민간기업의 자금난 해소를 위한 대책

1. 평등한 접근과 공정한 대우의 원칙을 단호히 이행한다. "개인 및 민간 기업 등 비공공 경제 발전을 장려, 지원 및 지도하는 데 관한 국무원의 여러 의견"의 정신에 따라 민간 기업은 투자 승인, 금융 서비스, 재정 및 조세, 토지 이용, 대외 무역, 경제 및 기술 협력을 시행합니다. 민간기업의 발전과 성장, 그 역량의 강화는 민간기업의 자금조달을 촉진하기 위한 경제적 기반이자 필요한 조건이다.

2. 금융 시스템 개혁을 가속화하고 민간 기업에 대한 서비스를 개선합니다. 경제적으로 발전된 지역에서는 중소 민간은행을 위한 시범사업 설립을 모색하고, 금융 커뮤니티 서비스 모델 창출을 모색하며, 은행-기업 협력을 강화하고, 지역 중소 금융기관의 서비스를 활성화할 수 있습니다. 많은 지역 민간 기업에 침투하여 "민간 기업과 금융 기관"을 형성하는 윈윈 상황. 건전한 금융감독을 바탕으로 중소기업의 자금조달에 도움이 되는 다양한 민간금융기관을 적극적으로 창설하고, 민간금융시장을 구축하며, 중소기업을 주로 지원하는 투자회사를 발굴하고, 심천 GEM 상장을 성공적으로 마쳤으며, 다양한 형태의 벤처 캐피탈 펀드와 산업 투자 펀드를 구축하기 위해 노력하고 있습니다. 국영 상업은행은 민간 기업 서비스에 대한 인식을 제고하고, 서비스 다양성을 늘리며, 민간 기업이 표준화된 금융 시스템을 구축하도록 지원해야 합니다. 민간기업의 신용평가를 점진적으로 실시하고 민간기업의 건전성 구축을 촉진할 필요가 있다. 기존 금융기관은 민간기업과의 정보소통 강화, 정보 수집 및 추적 서비스 강화, 민간기업에 대한 정보 상담 제공, 재무관리 컨설턴트 역할을 수행해야 한다.

3. 보증 관리를 강화하고 보증 위험을 줄입니다. 표준화된 운영과 위험 분산의 원칙에 기초하여 중국 국내 상황에 부합하는 중소기업 신용 보증 시스템을 연구 및 제정하고 중소기업 신용 보증 시스템 정책과 조치를 수립해야 합니다. 중소기업의 대출보증 어려움을 조속히 완화합니다. 중소기업 대출보증의 어려움을 해소하기 위해 '공동보증대출' 사업을 시작할 수 있다. 운영 변동폭이 크고 자본 수요가 불안정한 특성을 지닌 중소기업의 경우 "회전 대출" 사업을 개시할 수 있으며, 매출채권 담보 대출, 창고 수령 담보 대출, 대기 신용 담보 대출 및 다른 유형. 또한 임대 회사 및 보험 회사와 협력하여 임대 대출, 보험 대출 및 기타 사업을 제공할 수 있습니다. 동시에, 상응하는 대출 조건과 승인 절차를 마련해야 하며, 재무 상태가 양호하고 시장성이 있는 기업의 경우 부채 비율이 낮고 제품 기술 함량이 높은 기업의 요구 사항을 충족하지 못한다는 이유로 대출을 거부해서는 안 됩니다. , 그리고 실제로 시장 잠재력이 있으며, 엄격한 내부 관리를 갖춘 민간 기업은 모기지 또는 보증 요구 사항을 적절하게 완화할 수 있습니다.

데이터 참조:/2005-8/20058251418405709.htm