펀드의 지분 집중도는 무엇을 의미하나요?

펀드 투자는 투자자의 높은 전문성을 요구하지는 않지만, 투자자가 펀드에 대해 많이 알수록 우수한 펀드와 펀드매니저를 선택하기가 더 쉬워지고, 펀드 투자에서 얻을 수 있는 수익도 더 높아질 것입니다.

펀드의 보유 집중도는 무엇을 의미하나요?

간단히 말하면 주식보유집중도는 펀드가 보유하고 있는 상위 10개 주식의 시장가치가 전체 주식투자에서 차지하는 비율을 뜻한다. 각 펀드는 상위 10개 보유 자산의 비율이 20~30%에서 70~80%까지 다릅니다. 비중이 높을수록 지분집중도가 높고, 비중이 낮을수록 지분집중도가 낮다. 통계에 따르면, 공공펀드의 비중이 점점 더 집중되는 경향이 있는데, 이는 우량주에 대한 펀드매니저들의 판단이 점점 더 일관되고 있음을 의미합니다. 이는 미국과 홍콩 주식을 중심으로 움직이는 A주 시장의 주요 추세이기도 합니다.

펀드 보유 집중도가 높아지면 주가가 오를 수 있다

더 좋은 주식을 사는 사람이 많을수록 그 주식은 더 비싸진다. 대표적인 예가 바로 애플, 아마존이다. 공개 데이터, 펀드 반기별 보고서 또는 펀드 매니저의 발언을 통해 업계의 경쟁 패턴이 변화함에 따라 펀드의 주식 보유 집중도가 더욱 높아질 것임을 알 수 있으며 선도 기업에 대한 경쟁 장벽도 높아질 것입니다. 내부 평가가 점점 더 높아지기 시작했습니다. 하늘 아래 비밀은 없다. 지분 집중도가 높을수록 자금의 파도가 과거의 파도를 따라잡아 주가는 자연스럽게 오른다는 뜻이다.

펀드 보유 집중도를 높이면 펀드 순가치 성장을 더 잘 이끌 수 있다

펀드 보유 집중도를 높이면 장단점이 있다. 주요 기관은 에너지와 화력을 집중할 수 있습니다. 특정 산업이나 개별 주식의 투자 가치를 탐색하고 성장 혜택을 보다 완벽하게 공유할 수 있습니다. 지분 집중도가 높을수록 순자산에 미치는 영향도 커집니다.

펀드 보유의 집중도가 높아지면 위험도 높아집니다.

펀드 보유의 높은 집중도는 특정 산업이나 산업에 너무 집중되어 있다는 단점도 있습니다. , 전신에 영향을 미치기 쉽습니다. 대표적인 예로 노아성장하이브리드펀드가 있는데, 반도체 업종에 대한 비중이 높아 올해 상반기에 매우 뛰어난 성과를 거두었고, 펀드매니저도 되었습니다. 스타펀드 매니저, 순자산은 하반기에 크게 회복되었습니다. 핫스팟이 많이 생겼습니다.

펀드 보유 집중도를 통한 자금 점검

펀드 선정 시 포지션 집중도를 펀드 선정 및 관찰의 차원으로 활용할 수 있습니다. 영화 및 TV 미디어 산업에 대해 낙관적이지만 현재 영화 및 TV 산업에는 인덱스 펀드가 소수에 불과하다고 가정해 보겠습니다. 산업. 또는 Kweichow Moutai A 주식의 미래 추세에 대해 낙관하지만 자신의 자금이 Moutai 주식을 사기에 충분하지 않은 경우 저렴한 청약을 통해 Moutai를 최대 보유 펀드로 "나라를 구할" 수도 있습니다. 곡선을 통해 장기적인 결과를 공유할 수도 있습니다.

또 다른 현상은 많은 10년 수준의 장기 강세 펀드 중 지분 집중도가 높지 않다는 점이다. 상위 10개 지분이 30~50% 정도를 차지한다. 즉, 계란을 한 바구니에 담지 않는 포트폴리오 투자를 통해 리스크를 통제하는 방식으로, 지분 집중을 줄인 후 리스크를 분산시켜 자연스럽게 단기적인 폭발력을 감소시키는 것이 바로 이러한 '장기 러닝 펀드'입니다. 아주 좋아요. 우리가 1년 연속 우승을 거의 하지 못하는 중요한 이유는 주식 보유에 집중하지 않고 지구력과 시력을 위해 경쟁하기 때문입니다!