은행 금융상품의 주요 유형

은행 자산관리 상품 시장에서는 중국 공상은행 '웬델리', 중국 Everbright 은행 '선샤인 금융 관리', Minsheng Bank의 "Sunshine Financial Management"와 China Merchants Bank의 "CMB Jinbao"는 시장에서 확실한 브랜드 인지도를 가지고 있습니다. 금융상품에는 통화 종류에 따라 위안화 금융상품과 외화금융상품이 있습니다.

1. 위안화 재무관리 상품

은행 위안화 재무관리는 신용등급이 높은 은행의 위안화 채권(국채, 금융채, 중앙은행 어음, 기타 채권 등을 포함)의 투자 수익을 의미합니다. 채권 등)을 보호하기 위해 개인고객에게 발행하고 만기 시 원금과 수익을 고객에게 지급하는 저위험 금융상품입니다.

높은 수익률과 강력한 안전성은 위안화 재무관리의 주요 특징입니다. 은행이 출시하는 위안화 금융상품은 크게 두 가지 범주로 나눌 수 있습니다.

(1) 전통적인 상품에는 주로 펀드, 채권, 금융 증권 등이 포함됩니다. 이러한 상품은 위험이 낮고 일반적으로 약 3%의 특정 수익을 제공합니다.

(2) RMB 구조화 예금 상품은 환율에 연동되어 있으며 본질적으로 유사한 외화 상품과 동일하지만 기존 상품보다 위험도가 약간 더 높습니다. 위안화 금융상품은 '정기예금'의 대체상품에 가깝습니다. 예를 들어 교통은행의 '델리바오 크림슨3호'는 고금리와 환율 전략으로 투자자들의 관심을 끌고 있다. 이 상품은 투자기간이 1년으로 RMB, 호주달러, 3가지 통화 투자 옵션으로 구분된다. 유로 제품 수입 환율은 미국 달러 대비 "통화 바스켓"(브라질, 덴마크, 노르웨이, 터키)의 환율 성과와 연결됩니다. 투자 만기 시 '통화바스켓'의 성과가 개시 수준보다 낮지 않으면, 그것이 균일하더라도 위안화 상품은 10% 이상의 수익을 얻을 수 있습니다.

2. 외화금융상품

2008년 주식시장은 큰 변동성을 보이면서 '자본 보존과 가치 상승'이 점차 재무관리의 새로운 트렌드로 자리 잡았습니다. 이에 주요 은행들은 단기 주식시장 리스크를 회피하기 위해 외화금융상품을 출시하고 있다.

은행의 외화금융상품 관점에서 보면 '다통화', '고금리', '단기'가 가장 인기 있는 판촉용어가 됐다.

(1) Everbright Bank는 2008년 3월 17일에 고수익 외화 재무 관리 계획 A 상품을 출시했습니다. 여기에는 예상 연간 수익률이 7.2%인 미국 달러로 된 1년 고정 수입 상품이 포함됩니다. 홍콩달러 1년 만기 채권수익률은 6.5%이며, 미국달러 1년 만기 채권수익률은 은행 예금수익에 비해 매우 매력적입니다.

(2) ABN Amro는 "다중 통화 지수"에 연결된 구조화 예금과 "강력한 통화 바구니"에 연결된 구조화 예금이라는 두 가지 새로운 금융 상품을 출시했습니다. '다통화지수'는 구조화예금과 연계해 호주, 브라질 등 전 세계 8개국의 통화 성과를 추적해 초과수익률을 공유한다.

(3) 중국초상은행은 연간 최대 5.0%의 기대수익률로 안전한 수익을 제공하는 '황금해바라기' 'Huiying 3' 홍콩달러 3개월 금융상품을 출시했습니다.

(4) 원리금과 수익을 보장하는 에버브라이트뱅크의 티플랜 금융상품은 출시 이후 시장에서 큰 호응을 얻었다. 상품 기간은 8일, 1개월, 2개월이다. 연간수익률은 각각 3.3%, 5.1%, 5.4%, 6.2%에 달할 것으로 예상된다.

2008년에는 주식시장의 리스크로 인해 투자자들이 적극적으로 리스크를 회피하는 선택을 하게 되었고, 재무관리시장에서는 리스크가 낮은 상품이 주류 상품으로 자리 잡았습니다. 상업은행은 저위험 상품에 대한 투자 경험이 풍부합니다. 단기, 저위험 외화 금융 상품의 판매가 매우 인기가 있습니다. 투자자들은 앞으로 많은 상품을 구매하기 위해 줄을 섰습니다. . 금융상품은 고객이 소득을 얻는 방법에 따라 보장소득금융상품과 무보증소득금융상품으로 구분됩니다.

1. 소득 보장 금융상품

소득 보장 금융상품은 합의된 조건에 따라 고객에게 고정 수익을 지급할 것을 약속하는 상업은행을 말하며, 그에 따른 투자 위험이나 부담은 은행이 부담합니다. 은행 고객에게 최소한의 수익을 지급하고 위험부담을 약속하는 금융상품 기타 투자수익은 약정에 따라 은행과 고객이 배분하며 해당 투자위험은 은행과 고객이 공동으로 부담합니다.

수익이 보장되는 금융관리상품에는 채권형 금융상품과 최소수익형 변동수익형 금융상품이 있습니다. 전자의 수익률은 만기 시 고정됩니다(예: 6%). 후자는 만기 시 최소 수익률(예: 2%)을 가지며 나머지는 경영진의 최종 수익률과 특정 합의 조건에 따라 달라집니다.

2. 무보증소득 재무관리

무보증소득 재무관리는 자본보증부동소득금융상품과 무보증부동소득금융상품으로 구분됩니다. 제품.

(1) 자본금 보장 및 부동수익 금융상품은 원금 이외의 투자 위험은 고객이 부담하고, 고객이 실제 실제 투자수익을 기준으로 수익이 결정됩니다.

(2) 무원금보증 부동소득 금융상품은 시중은행이 합의된 조건과 실제 투자수익에 따라 고객에게 수익을 지급하지만 고객의 안전을 보장하지 않는 금융상품을 말합니다. 주요한.

수익 보장되지 않는 금융 상품 발행자는 금융 상품이 반드시 플러스 수익을 달성할 것이라고 약속하지 않습니다. 원금을 보장하지 않는 상품은 마이너스 수익을 얻을 수도 있습니다.

은행이 출시하는 각종 금융상품에는 그 상품의 특징이 소개된다. 각종 은행의 자산관리 상품은 대부분 신주 등 원금을 보장하는 상품이라 할지라도 원금에 일정한 리스크가 있기는 하지만 과거 시장실적에 비추어 볼 때 이런 일이 발생할 확률은 아직 낮습니다. 은행금융상품은 투자분야에 따라 투자분야가 다릅니다. 이에 따라 금융상품은 크게 채권형, 신탁형, 연계형, QDⅡ형으로 구분됩니다.

1. 채권형 금융상품은 은행이 주로 머니마켓, 일반적으로 중앙은행 어음 및 기업 단기 금융채에 자금을 투자하는 것을 의미합니다. 중앙은행 어음과 기업 단기 금융어음은 개인이 직접 투자할 수 없기 때문에 이러한 유형의 RMB 금융 상품은 실제로 고객에게 머니마켓 투자 수익을 공유할 수 있는 기회를 제공합니다.

이런 유형의 상품은 개인투자자와 은행이 만기 시 원금과 이자를 상환하는 금융관리계약을 체결하고, 그 자금을 예금 형태로 은행에 인계해 운영하게 한 후, 은행은 자금을 조달할 것입니다. 자금은 투자 활동을 수행하기 위해 모아집니다.

주요 투자대상으로는 단기국채, 금융채, 중앙은행어음, 약정예금 등 단기, 저위험 금융상품이 있다.

이자 지급일에 은행은 원금 상환일에 투자자에게 수익을 반환하고, 은행은 개인 투자자의 원금을 전액 상환합니다.

2. 신탁형 금융상품

신탁회사는 은행과 협력하고, 은행은 자금조달 후 위안화 금융상품을 발행하는데, 주로 시중은행에 투자한다. 또는 신탁상품은 신용도가 높은 타 금융기관으로부터 보증을 받거나 환매되는 상품도 있고, 시중은행의 우량신용자산의 수익권을 위해 신탁에 투자하는 상품도 있습니다. 예를 들어 신규주 청약은 물론 부동산 투자까지 자산관리 상품의 투자 대상에 포함될 수 있어 일반 투자자가 신탁에 투자할 수 있는 기회가 많다는 뜻이다.

투자자들은 주로 중국농업은행, 중국중신은행 등 관련 상품을 보유한 은행을 통해 신탁상품을 구매한다.

3. 연계금융상품

연계금융상품은 구조화상품이라고도 하며, 원금은 전통적인 채권투자에 사용되며, 상품의 최종 수익은 시장 또는 시장과 관련됩니다. 제품의 성능 후크. 일부 상품은 금리 범위에 연결되어 있고, 일부는 미국 달러 또는 기타 자유롭게 태환 가능한 통화의 환율과 연결되어 있으며, 일부는 원자재 가격(주로 국제 원자재 가격)과 연결되어 있고, 일부는 주가 지수와 연결되어 있습니다.

이러한 상품의 대부분은 투자자의 요구를 충족시키기 위해 자본 보장 상품으로 설계되었으며, 특히 위험 감수 능력이 뛰어나고 금융 시장에 대한 판단력이 강한 투자자에게 적합합니다. 특히, 주식연계상품은 환율연동상품에서 점차 항셍지수, 공기업지수로 전환되어 다양한 컨셉으로 연계상품이 되어 매우 다양해지고 있습니다.

4. QDII 금융상품

간단히 말하면 투자자들이 규제 당국이 인증한 상업은행에 위안화 자금을 맡기고, 은행은 위안화 자금을 미국 달러로 환전하는 것입니다. 해외에 직접 투자하여 만기 후 미국 달러 수입과 원금을 위안화로 환산하여 투자자에게 배분하는 금융상품입니다. 예: China Everbright Bank가 판매하는 "Tongsheng No. 3" 주식 연계 금융 상품은 세계적으로 유명한 금융 회사의 주식에 투자하고 세계 5대 금융 하위 산업에서 시가 총액이 가장 큰 회사를 선택합니다. 씨티그룹 및 아메리칸 인터내셔널 그룹, 골드만삭스 그룹, HSBC 홀딩스, UBS. 재무관리 기간은 18개월이며, 원금도 100% 반환이 보장됩니다.

은행 재무관리회사가 가장 높은 수익률을 기대하고 있지만, 그 수익률 실현에 불확실성이 있는 것은 부인할 수 없다. 동시에, 상품마다 투자 방향이 다르며, 금융 시장도 상품 자체의 위험을 결정합니다. 따라서 투자자는 은행금융상품을 선택할 때 이를 충분히 이해한 후 스스로 판단해야 합니다. 위험도에 따라

1. 기본적으로 무위험 금융상품

은행예금, 국채는 은행신용과 국가보증으로 위험도가 가장 낮고 수익률이 가장 높습니다. 신용을 투자자가 은행 예금의 일정 비율을 유지하는 주요 목적은 적절한 유동성을 유지하고 일상적인 수요를 충족하며 고수익 금융 상품을 구매할 기회를 기다리는 것입니다.

2. 저위험 금융상품

주로 각종 머니마켓 펀드나 부분채권 펀드 등이 있습니다. 저위험, 저수익률의 특성에 펀드회사의 전문적이고 다각화된 투자가 결합되어 위험이 더욱 감소되었습니다.

3. 중위험 금융상품

(1) 신탁금융상품

신탁회사는 투자자로부터 자금을 조달하고 전문적인 재무관리 및 독립적인 금융서비스를 제공합니다. 투자자가 스스로 위험을 부담하는 상품. 이러한 상품에 투자할 때 투자자는 조달된 자금의 투자 방향, 상환 출처의 신뢰성 여부, 보증 조치가 충분한지, 신탁회사 자체의 신뢰성 등을 분석하는데 주의해야 합니다.

(2) 외화구조화예금

금융공학의 혁신적인 상품으로 일반적으로 외화예금과 옵션의 결합 등 여러 금융상품을 결합한 형태를 취하고 있다. 이러한 유형의 상품에는 일반적으로 수익률 범위가 있으며, 투자자는 수익률 변동에 따른 위험을 감수해야 합니다.

(3) 구조화 금융 상품

이러한 상품은 일부 주가 지수나 특정 주식과 연결되어 있지만 은행에는 자본 보장 조항도 있습니다. 또한 더 높은 금액을 얻을 수 있는 기회도 있습니다. 정기 예금 소득보다 수익이 더 높습니다.

4. 고위험 금융상품

QDII 및 기타 금융상품이 이 범주에 속합니다. 시장 자체의 위험성이 높은 특성으로 인해 투자자는 손실을 보고 후회하는 것이 아니라 외환 및 해외자본시장에 대한 보다 깊은 이해를 갖고 자신에게 맞는 금융상품을 선택할 수 있도록 전문적인 이론적 지식이 필요합니다.