가입률 계산 공식

순 가입액 = 가입액-가입비 (2)

요청서 수량 = 요청서 당일 순 요청서 금액/순 펀드 점유율 (3)

이런 계산 방법은 미국 등 해외 시장에서 흔히 볼 수 있다. 이 방법의 장점은' 알 수 없는 가격법' 을 채택할 때 계산이 비교적 간단하다는 것이다. 또 감소율은 일반적으로 인수금액의 증가에 따라 사용되기 때문에 순인수금액에 따라 사는 적은 투자자가 실제로 더 많이 사는 투자자보다 더 많이 지불하는 불공정현상을 피할 수 있다. (데이비드 아셀, Northern Exposure (미국 TV 드라마), 구매명언)

이 계산 방법을 사용하면 순 구매량에 따른 적용 비율이 발표된 비율보다 약간 높아질 수 있습니다. 투자자가 순 요청서 금액을 기준으로 적용 가능한 비율을 알고 싶다면 작은 변환만 하면 됩니다.

순 가입금액이 적용되는 비율 = 가입금액이 적용되는 비율-÷( 1- 0/-가입금액이 적용되는 비율) 사실 상술한 알고리즘은 매우 불합리하다.

공식 (2) 을 공식 (1) 으로 대체하면 다음을 얻을 수 있습니다.

가입비 = (순 가입액+가입비) x 적용 가입율.

= 순 가입액 x 적용 가입률+가입비 x 적용 가입률 (4)

공식 (4) 에서 볼 수 있듯이 가입비는 두 부분으로 구성되어 있습니다. 첫 번째는 순가입액으로 계산한 가입비로 투자자가 지불해야 할 금액이다.

관리비 두 번째는 실제로 가입액으로 반복적으로 청구되는 비용이며 투자자가 지불해야 할 추가 비용이기 때문에 불합리하다. 수년간의 고투 끝에 증권감독회는 공식 (1) 을 다음과 같이 변경하기로 했다.

가입비 = 순 가입액 x 적용 가입율 (5)

공식 (4) 중 두 번째 불합리한 비용은 삭제하고 첫 번째 항목에만 가입비를 받는 것이다. 이것은 구독료를 받는 합리적인 방법이다.

공식 (5) 을 공식 (2) 으로 대체하여 다음을 얻습니다.

순 구독 금액 = 구독 금액-순 구독 금액 x 적용 가능한 구독 비율

두 번째 항목을 왼쪽으로 이동하여 다음과 같이 정렬합니다.

순 가입액 = 가입액 /( 1+ 적용가입율) (6)

공식 (6) 의 순 가입 금액을 공식 왼쪽으로 이동하여 다음을 얻습니다.

적용가입율 = 가입금액/순가입금액-1 (7)

(7) 에서 알 수 있듯이 1+ 적용 요청률은 요청서 금액과 순 요청서 금액의 비율입니다.

그러나 이것은' 비' 이고, 가입율의' 비율' 은 나타나지 않았다. 따라서 공식 (7) 의 분자와 분모에 100 을 곱하면

백분율로 표시된 방정식 (7) 은 다음과 같습니다.

1+ 적용 요청율 = 요청서 금액/순 요청서 금액 × 100×(8)

공식 (8) 에서 알 수 있듯이 요청서 비율은 요청서 금액과 순 요청서 금액 사이의 비율에서 1 을 뺀 값입니다.