고정기 투자는 변동성이 높은 펀드를 선택하는 것이겠죠?

일반적으로 인덱스 펀드나 주식 중심 펀드 등 변동성이 큰 펀드를 선택하는 것이 가장 좋습니다.

시장이 낮을 때 '변동성이 높은 펀드'를 사는 것이 '변동성이 낮은 펀드'를 사는 것보다 훨씬 더 큰 펀드 점유율을 가지게 되기 때문입니다. "펀드"가 펀드에서 차지하는 비중이 훨씬 커질 것입니다. 혜택을 받는 것이 확실히 가장 높습니다.

'변동성이 높은 펀드'가 더 높은 수익을 얻는다는 것을 직관적으로 설명하기 위해 데이터를 사용하여 말합니다.

펀드 A: 1월부터 5월까지 순 가치는 각각 1위안, 0.9위안, 1위안, 1.1위안, 1위안이다.

펀드 B: 1월부터 5월까지 5월 월간 순가치는 각각 1위안, 0.6위안, 1위안, 1.4위안, 1위안인데

위 그림에서 알 수 있듯이 펀드B의 변동폭은 펀드B보다 현저히 크다. 펀드 A의 것입니다.

이를 보고 일부 보수적인 투자자들은 고정투자로 A펀드를 선택할 수도 있다. 최종 순가치 관점에서는 펀드 A와 펀드 B가 동일하지만 펀드 B의 변동폭이 너무 커서 감당할 수 없다고 느끼기 때문입니다.

그런데 제가 말씀드리고 싶은 것은 고정투자펀드 B가 얻는 수익이 고정투자펀드 A보다 크다는 것입니다. 믿기지 않는다면 아래를 내려다보세요. ?

먼저 펀드 A를 살펴보세요.

위 그림에서 볼 수 있듯이 5개월 동안 고정 투자한 후 순자산 기준으로 총 매입 주식수는 5050.20주입니다. 5월 펀드 A의 총액을 1위안으로 계산하면 고정 투자 펀드 A 계좌의 총 시장 가치는 5020.2위안이므로 누적 수익률은 0.4%입니다.

다시 펀드 B를 보면:

위 그림에서 알 수 있듯이 5개월간 고정투자를 한 후 순가치 기준으로 계산하면 총 매입 주식수는 5380.95주이다. 5월 1위안으로 펀드 B를 투자했다면 고정 투자 펀드 A 계좌의 총 시장 가치는 5380.95위안이므로 누적 수익률은 7.62%입니다.

확실히 고정투자펀드 B가 얻은 7.62%의 수익률은 고정투자펀드 A의 0.4%보다 높다.

문제는 고정투자펀드 B의 수익률이 왜 더 높은가이다.

이유는 이해하기 어렵지 않습니다. 시장이 하락하자 펀드 B는 결국 펀드 A의 5,020.2주보다 훨씬 많은 5,380.95주를 매입했습니다. 따라서 두 펀드의 순가치가 같은 출발선으로 돌아오면 주식을 더 많이 사는 펀드가 확실히 더 큰 상승폭을 갖게 된다.

따라서 변동성이 큰 펀드에 투자하는 것이 가장 좋습니다.

변동성이 큰 펀드가 고정투자에 적합한 한, 그게 사실인가요?

절대 그렇지 않습니다! 일부 자금은 크게 변동하지만 상승할 수 없기 때문입니다. 그런 펀드에 투자하기로 결정했다면 분명 점점 더 깊이 빠져들게 될 것입니다. ?

예를 들어 S&P Hong Kong Growth Enterprise Market(SPHKG)이 있습니다.

위 차트에서 볼 수 있듯이 S&P 홍콩성장기업시장(SPHKG)의 등락폭은 작지 않지만 지수 포인트는 계속해서 신저점을 경신했다.

그때 그런 인덱스나 펀드에 투자하기로 결정했다면 돈은커녕 어떤 투자 전략을 써도 돈을 돌려받지 못할까 두렵다. 지금.

따라서 고정 투자 펀드는 다음 두 가지 사항을 충족하는 것이 가장 좋습니다.

1. 동일한 조건에서 시장이 하락할 때 변동성이 높은 펀드에 투자하면 향후 시장이 반등할 경우 그 증가 폭이 가장 커집니다.

2. 양질 . 좋은 품질의 펀드만이 미래에 다시 상승할 가능성이 높습니다.

알겠습니다. 여기에서 공유하겠습니다. 모두에게 도움이 되기를 바랍니다.