상하이 증권거래소 융자권 거래 실시 세칙 전문.

제 1 조는 융자권 업무를 규범화하고, 증권시장 질서를 유지하고, 투자자의 합법적 권익을 보호하고,' 증권사 융자권 업무관리방법',' 상해증권거래소 거래규칙' 및 본 관련 업무규칙에 따라 이 세칙을 제정한다.

제 2 조 세칙에 언급된 융자권 거래는 투자자가 상해증권거래소 (이하 "본소") 회원증권사 (이하 "회원") 에 담보를 제공하고, 자금을 빌려 본소 상장증권을 매입하거나 본소 상장증권을 빌려 매각하는 행위를 가리킨다.

제 3 조 이 세칙은 본 융자권 거래에 적용된다. 본 규칙은 규정하지 않고,' 상해증권거래소 거래규칙' 과 본 소의 기타 관련 규정을 적용한다.

제 2 장 비즈니스 프로세스

제 4 조 본소는 융자권 거래 권한을 관리한다. 회원이 본 융자권 거래 권한을 신청하면, 본 문서에 서면 신청 보고서와 다음 자료를 제출해야 합니다.

(1) 중국 증권감독관리위원회 ("중국증권감독회") 가 발급한 경영증권업무허가증 및 기타 융자권 업무에 관한 승인서류

(2) 융자권 업무 실시 방안 및 내부 관리 제도의 관련 서류;

(3) 융자권 업무를 담당하는 고위 경영진 및 업무인원 명단 및 연락처 정보

(d) 본 요청에 따른 기타 자료.

제 5 조 회원은 본소에서 융자권 거래에 종사하며, 관련 규정에 따라 융자권 전용 증권계좌, 고객신용거래 담보증권계좌, 융자전용 자금계좌, 고객신용거래 담보자금계좌를 개설해야 하며, 계좌 개설 후 3 거래일 이내에 본서에 신고해야 한다.

제 6 조 회원은 고객에게 융자권을 융자하기 전에 관련 규정에 따라 고객과 융자권 계약 및 융자권 거래 위험 폭로서를 체결하고 신용증권계좌와 신용자금계좌를 개설해야 한다.

제 7 조 투자자는 회원을 통해 본소에서 융자권 거래를 진행하며 관련 규정에 따라 회원을 선택해 신용증권계좌를 개설해야 한다.

신용증권계좌의 개설과 취소는 회원과 본 지정 등록결제기관의 관련 규정에 따라 처리해야 한다.

회원이 고객을 위해 신용증권 계좌를 개설할 때, 지정된 거래의 시장 단위 번호를 신고해야 한다. 신용증권계좌 지정거래신청은 본 의뢰로 지정된 등록결제기관이 접수합니다.

제 8 조 회원이 융자권 거래 권한을 취소한 경우, 약속대로 고객과 관련 융자권 거래 계약을 체결해야 하며, 새로운 융자권 거래는 더 이상 진행할 수 없습니다.

제 9 조 회원은 고객 융자권 거래 위임을 받을 때 본 규정에 따라 신고해야 하며, 신고 지침에는 고객 신용증권계좌, 마케팅 단위 코드, 증권코드, 거래 방향, 가격, 수량, 융자권 거래 로고 등이 포함되어야 합니다.

제 10 조 융자 매입 및 융권 매각 신고 건수는 65,438+000 주 (주) 또는 그 정수배이다.

제 11 조 융권 판매 증권의 신고 가격은 이 증권의 최신 거래가격보다 낮아서는 안 된다. 당일 거래가 없는 사람은 신고 가격이 이전 종가보다 낮아서는 안 된다. 상술한 가격보다 낮은 신고는 무효입니다.

공매도 기간 동안 투자자는 자신이 소유하거나 통제하는 증권계좌를 통해 공매도와 동일한 증권을 보유하고 있으며, 이 증권의 판매가격은 전액의 규정에 부합해야 한다. 단 공매도를 초과하는 부분은 제외한다.

제 12 조 본소는 융권 시세신고를 받지 않는다.

제 13 조 고객이 융자하여 증권을 매입한 후, 증권을 팔거나 직접 상환하는 방식으로 회원에게 통합 자금을 반환할 수 있다.

매각증권상환은 고객이 신용증권계좌를 통해 매각증권을 신고하고, 결제시 매각증권 수익금을 회원융자 전용 자금계좌로 직접 나누는 상환 방식이다.

직접 상환 방식으로 자금을 상환하는 것은 회원과 고객의 약속에 따라 구체적인 조작으로 처리한다.

제 14 조 고객은 융권을 통해 증권을 판매한 후 매입과 직접 반환을 통해 회원에게 융권을 반환할 수 있다.

매입증권상환권은 고객이 신용증권계좌를 통해 매입증권을 신고하고 결제할 때 매입한 증권을 회원전용증권계좌로 직접 이체해 융권을 하는 방식이다.

직접 원금이자 상환 방식으로 통합 증권을 상환하는 경우 회원과 고객 간의 합의 및 본 지정 등록 결산 기관의 관련 규정에 따라 처리해야 합니다.

제 15 조 투자자가 신용증권계좌에서 미평창 계약증권의 매입 수익을 매각하려면 먼저 투자자의 융자권 빚을 상환해야 한다.

제 16 조 관련 융권 거래가 성사되기 전에 투자자가 증권을 매각하여 얻은 돈은 매입증권을 제외하고는 다른 용도로 사용할 수 없다.

제 17 조 회원과 고객이 약속한 융자권 기간은 고객이 실제로 자금이나 증권을 사용하는 날부터 계산되며, 융자권 기간은 최대 6 개월을 넘지 않는다.

제 18 조 회원 융자권 전용 증권 계좌는 증권 거래에 사용해서는 안 된다.

제 19 조 투자자 신용증권계좌는 보증금 충전에 사용할 수 있는 증권을 제외한 증권을 매매하거나 양도하거나 증권투자기금의 방향성 증발, 신청, 채권 환매 거래 등에 참여해서는 안 된다.

제 20 조 융자권은 당분간 대종 거래를 채택하지 않는다.

제 21 조 투자자가 기한 내에 담보물을 전액 지급하지 않거나 융자권 채무를 상환하지 않는 경우, 회원은 합의에 따라 강제 평창 조치를 취하여 고객의 담보물을 처분해야 하며, 부족한 부분은 고객에게 회수할 수 있다.

제 22 조 회원은 고객과의 약속에 따라 강제 평창 조치를 취하고, 본 규정 형식에 따라 강제 평창 지시를 신고해야 하며, 신고 지시에는 고객의 신용증권 계좌, 마케팅 단위 코드, 증권 코드, 거래 방향, 가격, 수량, 평창 표시 등이 포함되어야 합니다.

제 3 장 기초 증권

제 23 조 본 상장거래에 대한 다음 증권은 본 비준을 거쳐 융자 매입 또는 융권으로 매각될 수 있는 증권 (이하' 표지증권') 으로 승인된다.

(1) 본 규칙 제 24 조의 규정에 부합하는 주식;

(b) 증권 투자 기금.

(c) 채권;

(d) 기타 증권.

제 24 조 표기된 증권은 주식으로, 반드시 다음 조건을 충족시켜야 한다.

(a) 3 개월 이상 상장 된 거래;

(b) 금융 매입 대상 주식 유통자본은 65,438 억주 이하가 아니거나 유통시가가 5 억원 이하가 아니며, 융권 매각의 주식유통자본은 2 억주 이하가 아니거나 유통시가가 8 억원 이하가 아니다.

(3) 주주 수는 4,000 명 이상이다.

(4) 지난 3 개월 동안 다음과 같은 상황이 발생하지 않았습니다.

1, 일일 평균 교환률이 기준 지수 일일 평균 교환률보다 낮은 15%, 일일 평균 거래액은 5000 만원 미만이다.

2. 일일 평균 변동과 기준 지수 일일 평균 변동의 편차는 4% 를 초과합니다.

변동 폭은 기준 지수의 5 배 이상입니다.

(5) 주식 발행 회사는 주식 분할 구조 개혁을 완료했다.

(6) 주식 거래는 본 소에서 특별히 처리되지 않았다.

(7) 본 조항에 규정 된 기타 조건.

제 25 조의 증권은 상장개방지수기금으로, 반드시 다음 조건을 충족해야 한다.

(a) 3 개월 이상 상장;

(b) 지난 3 개월 동안 일일 평균 자산 규모는 20 억 위안 이상이었다.

(c) 펀드 보유자 수는 4,000 명 이상이다.

본 모든 별도로 규정된 것은 제외한다.

제 26 조 본소는 엄에서 폭까지, 작은 것에서 큰 것으로, 점진적으로 확대되는 원칙에 따라 본 세칙에 부합하는 증권 범위 중에서 기초증권 명단을 선정하여 시장에 발표한다.

본 소는 시장 상황에 따라 목표증권의 선택 기준과 명단을 조정할 수 있다.

제 27 조 회원이 고객에게 발표한 증권 명단은 본 공고에 명시된 증권 범위를 초과해서는 안 된다.

제 28 조의 증권이 거래를 일시 중지하면 회원과 고객은 쌍방의 합의에 따라 관련 융자권 거래 계약을 체결할 수 있다.

입찰증권은 거래를 중단하고 거래일을 재개하고 금융권 채무 만기일 이후 금융권 기한을 연장할 수 있으며, 구체적인 연장기간은 회원과 고객이 스스로 합의한다.

제 29 조 표기 주식의 거래는 특별히 처리되었으며, 본처는 이 주식이 특별 처리된 날부터 해당 주식의 증권 범위를 조정했다.

제 30 조 입찰증권이 상장 폐지 절차에 들어간 것은 자발적인 행인이 관련 공고를 발표한 날부터 본소에서 이를 목표증권 범위로 조정했다.

제 31 조 증권이 목표한 증권의 범위를 조정하는 것은 시행 전에 아직 정산되지 않은 융자권 계약을 조정하는 것은 여전히 유효하다. 회원과 그 고객은 쌍방의 약속에 따라 관련 융자권 계약을 앞당겨 체결할 수 있다.

제 4 장 금융권

제 32 조 회원 융자권은 고객에게 일정 비율의 보증금을 받아야 한다. 보증금은 표지증권과 본 승인의 기타 증권에 의해 상쇄될 수 있다.

제 33 조 보증금을 충당할 수 있는 증권은 보증금 금액을 계산할 때 증권의 시가나 순액으로 다음 환산율에 따라 환산해야 한다.

(1) 상하이 180 지수 구성 주식의 최대 환산율은 70% 를 초과하지 않으며, 기타 A 주식의 최대 환산율은 65% 를 초과하지 않으며, 상장을 보류하는 A 주식의 환산율은 0% 입니다.

(2) 거래소 거래형 오픈 지수 펀드의 최대 환산율은 90% 를 초과할 수 없습니다.

(3) 국채 최대 전환율은 95% 를 초과하지 않는다.

(4) 기타 상장증권투자기금과 채권의 최대 환산율은 80% 를 초과해서는 안 된다.

(5) 영장 전환율은 0% 입니다.

제 34 조 본본이 따르는 신중한 원칙에 따라 융자권에 사용할 수 있는 증권 명단을 심사하여 시장에 발표한다.

거래소는 시장 상황에 따라 보증금으로 사용할 수 있는 증권의 명단과 전환율을 조정할 수 있다.

제 35 조 회원이 공포한 융자권에 사용할 수 있는 증권 명단은 본 공고에서 융자권에 사용할 수 있는 증권 범위를 초과해서는 안 된다.

회원은 유동성, 변동성 등의 지표에 따라 보증금으로 사용할 수 있는 각종 증권에 대해 서로 다른 환산율을 결정할 수 있다.

회원이 발표한 보증금 충전에 사용할 수 있는 증권 환산율은 본 규정에 규정된 기준보다 높을 수 없습니다.

제 36 조 투자자가 융자하여 증권을 매입할 때, 융자권의 비율은 50% 이상이어야 한다.

융자권 비율은 투자자가 융자를 매입할 때 납부한 보증금과 융자 거래액의 비율로 다음과 같이 계산됩니다.

융자권 비율 = 보증금/(융자 매입 증권 수 × 매입 가격) × 100%.

제 37 조 투자자는 증권을 팔고, 증권보증금 비율은 50% 이하여야 한다.

보증금 비율은 투자자가 증권을 판매할 때 납부한 보증금과 증권 거래량의 비율로 다음과 같이 계산됩니다.

보증금 비율 = 보증금/(보증금 판매 증권 수량 × 판매 가격) × 100%.

제 38 조 투자자 융자권의 보증금은 가용 보증금 잔액을 초과해서는 안 된다.

가용 보증금 잔액은 융자권 거래로 인한 현금, 증권시가 및 유동 흑자 환산으로 인한 보증금 총액으로 투자자의 미평창 융자권 거래가 차지하는 보증금 및 관련 이자 및 비용을 뺀 잔액입니다. 계산 공식은 다음과 같습니다.

보증금 가용 잔액 = 현금+σ (보증금을 덮을 수 있는 증권시가 × 할인율)+σ [(융자 매입 증권시가-융자 매입 금액) × 할인율]+[(융자 매각 증권금액-융자 매각 증권시가) × 할인율]

공식에서, 금융 상품권 판매 증권의 수 = 금융 상품권 판매 증권의 수 × 판매 가격, 금융 상품권 판매 증권의 시장 가격 = 금융 상품권 판매 증권의 수 × 시장 가격, 금융 상품권 판매 증권의 수는 금융 상품권 이후 상환되지 않은 증권의 수를 의미합니다. σ [(융자 매입 증권 시가-융자 매입 증권 금액) × 환산율] 및 [(융자 매각 증권 시가-융자 매각 증권 금액) × 환산율] 의 환산율은 융자 매입 증권에 해당하는 환산율입니다. 융자 매입 증권의 시가가 융자 매입 증권의 시가보다 낮거나 융자권 매각 증권의 시가보다 높을 경우 환산율은 100% 로 계산됩니다.

제 39 조 회원이 고객에게 받는 보증금 및 고객이 증권과 융권을 매입하여 증권을 매각하여 얻은 모든 자금은 고객이 회원융권에 빚진 채무의 담보물로 삼아야 한다.

제 40 조 회원은 고객이 제출한 담보물에 대한 전반적인 감시를 실시하고 담보품 보유 비율을 계산해야 한다. 보증 비율 유지는 고객의 담보물 가치와 융자권 부채 사이의 비율이며 다음과 같이 계산됩니다.

보증 비율 유지 = (현금+신용 증권 계좌 증권의 총 시가)/(융자 매입 금액+상품권 매각 증권 수 × 현재 시장 가격+이자 및 비용 합계)

고객 신용 증권 계좌의 증권이 보증금으로 사용할 수 있는 증권 범위, 거래 중지, 특별 처리 또는 지분 처리로 인해 미착 증권이 아직 도착하지 않은 경우, 회원은 고객과의 보증 비율을 계산할 때 공정가격이나 기타 가격 책정 방법에 따라 시가를 계산할 수 있습니다.

제 41 조 고객이 보증을 유지하는 비율은 130% 이상이어야 한다.

고객이 보증 비율을 130% 이하로 유지하면 회원은 고객에게 약속한 기간 내에 담보물을 추가하도록 통지해야 합니다. 상술한 기한은 2 거래일을 초과할 수 없다.

고객이 담보물을 추가한 후의 유지보증 비율은 150% 이상이어야 합니다.

제 42 조 유지 보수 보증 비율이 300% 를 초과하면 고객은 예금 가용 잔액에서 현금이나 증권을 인출하여 예금을 지불할 수 있지만, 인출된 유지 보증 비율은 300% 미만이 되어서는 안 된다. 본 모든 별도로 규정된 것은 제외한다.

제 43 조 본본이 필요하다고 판단될 경우 융자권의 보증금 비율을 조정하고 담보비율을 유지하는 기준을 조정하고 시장에 발표할 수 있다.

제 44 조 회원이 발표한 융자권 보증금과 유지보증금의 비율은 본 규정에 규정된 기준보다 낮아서는 안 된다.

제 45 조 투자자는 담보된 증권이나 기타 제 3 자 권리 및 압류, 동결 등의 사법조치를 취한 증권을 담보물로 제출할 수 없으며, 회원은 해당 증권을 고객에게 빌려줄 수 없습니다.

제 5 장 정보 공개 및보고

제 46 조 회원은 각 거래일 22 시 이전에 각 입찰증권 당일의 융자 매입액, 융자 상환액, 융자 잔액, 융자권 판매액, 융자권 상환액 및 융자권 보증금 데이터를 거래소에 제출해야 한다.

회원은 제출된 데이터의 진실성, 정확성 및 무결성을 보장해야 합니다.

제 47 조 각 거래일이 개장되기 전에 본 소는 회원이 제출한 자료에 근거하여 다음과 같은 정보를 시장에 발표합니다.

(1) 이전 거래일에 표시된 증권의 거래 정보 (융자 매입 금액, 융자 잔액, 매각 금액 및 보증금 정보 포함)

(b) 이전 거래일 시장 융자권 거래의 총량 정보.

제 48 조 회원은 매월 종료 후 7 일 (영업일 기준) 이내에 매월 융자권 업무 전개를 보고해야 한다.

제 6 장 위험 관리

제 49 조 단표 증권의 융자 잔액이 상장증권 유통시가의 25% 에 이를 경우, 본 소는 다음 거래일에 융자 매입을 중지하고 시장에 공고할 수 있다.

대상증권 융자 잔액이 20% 이하로 떨어지면 거래소는 다음 거래일에 융자 매입을 재개하고 시장에 공고할 수 있다.

제 50 조 단표 증권의 공매보증금이 해당 증권의 상장유통성의 25% 에 이를 때, 본 소는 다음 거래일에 공매도를 중지하고 시장에 공고할 수 있다.

대상증권의 보증금이 20% 이하로 떨어지면 거래소는 다음 거래일에 공매도를 재개하고 시장에 공고할 수 있다.

제 51 조 본소는 시장 융자권 거래를 감시한다. 융자권 거래가 이상할 경우 거래소는 다음과 같은 조치를 취하여 시장에 발표할 수 있습니다.

(a) 대상 증권의 표준 또는 범위를 조정하십시오.

(2) 보증금을 충전하는 데 사용할 수 있는 증권의 전환율을 조정합니다.

(3) 마진 마진 비율을 조정한다.

(d) 보증 비율을 조정하고 유지한다.

(5) 특정 목표증권의 융자 매입 또는 공매도 거래를 중지하다.

(6) 전체 시장 증권 금융 매입 또는 판매를 중단하다.

(7) 거래소가 필요하다고 생각하는 기타 조치.

제 52 조 융자권 거래에 비정상적인 거래가 발생한 경우 거래소는 관련 증권계좌 거래 제한 등의 조치를 적절하게 취할 수 있다.

제 53 조 회원은 본소의 요구에 따라 고객의 융자권 거래를 감시하고, 본 보고 고객의 이상 융자권 거래 행위를 능동적이고 제때에 보고해야 한다.

제 54 조 거래소는 필요에 따라 내부 통제 제도, 업무 운영 규범, 위험 관리 조치, 거래 기술 시스템의 안전한 운영 및 거래소 관련 업무 규칙의 집행을 점검할 수 있다.

제 55 조 회원이 이 세칙을 위반한 경우, 거래소는 관련 규정에 따라 관련 규제 조치와 처벌을 취하고, 필요에 따라 거래소에서 융자권 거래를 할 수 있는 권한을 일시 중지하거나 취소할 수 있다.

제 7 장 기타 사항

제 56 조 회원이 고객 신용거래를 통해 담보하는 증권계좌를 통해 보유한 주식은 자체 주식에 포함되지 않으며, 회원은 계좌 내 주식 수의 변화에 따라 해당 정보 보고, 공개 또는 공개 매수 의무를 이행해야 한다.

투자자와 그 일치행동인은 일반증권계좌, 신용증권계좌 합계를 통해 상장회사 주식과 자기자본을 보유하거나 증감이 규정된 비율에 도달할 경우 해당 정보보고, 공개 또는 공개 매수 의무를 법에 따라 이행해야 한다.

제 57 조 고객 신용거래 담보증권 계좌의 증권은 회원이 자신의 이름으로 고객의 이익을 위해 행사해야 한다. 회원은 발행인의 권리를 행사할 때 사전에 고객의 의견을 구하고 고객의 의견에 따라 행동해야 한다. 고객이 의견을 발표하지 않으면 회원은 자발적으로 발행인에게 권리를 행사해서는 안 된다.

전항에서 발행자에 대한 권리는 증권 보유로 인한 증권 보유자 회의 개최, 증권 보유자 회의 참석, 제안 제출, 표결, 배급주식 가입, 투자수익 분배 요청 등의 권리를 말한다.

제 58 조 회원고객 신용거래보증에 대한 증권계좌의 배당금 배당금 배당 배주 등 증권권익 처리는' 증권회사 융자권 업무관리방법' 과 본 지정 등록결제기관의 관련 규정에 따라 처리한다.

제 8 장 부칙

제 59 조이 규칙에서 다음 용어의 의미는 다음과 같다.

(1) 일일 평균 교환율은 지표의 증권이나 기준지수가 지난 3 개월 동안의 일일 평균 교환율이다.

(2) 일일 평균 상승폭은 지표의 증권이나 기준지수의 최근 3 개월 동안의 절대 일일 상승폭의 평균이다.

(3) 변동폭은 지표의 증권이나 기준지수의 최고가와 최저가의 차이와 최근 3 개월 최고가와 최저가의 평균의 비율입니다.

(4) 기준 지수는 상하이 종합 지수를 의미한다.

(5) 이상거래행위는' 상해증권거래소 거래규칙' 에 규정된 이상거래행위를 가리킨다.

(6) 상장개방지수기금의 시가는 당일 종가와 당일 평창 후 점유율의 곱을 가리킨다.

제 60 조 투자자는 선전 시장에서 발행된 주식주식을 선전 보통증권계좌로 이체한 뒤 상하이 일반증권계좌를 통해 융자권으로 담보를 제출할 수밖에 없다.

투자자들은 선전 보통증권계좌를 통해서만 상하이 일반증권계좌에 상하이 시장에서 발행한 배급주식을 융자권의 담보물로 제출할 수 있다.

제 61 조 본 세칙에서 달성한 융자권 거래 결산 교부의 구체적인 규칙에 따라 본 지정 등록결제기관의 규정에 따라 집행한다.

제 62 조 세칙에서' 초과',' 미만',' 이하' 는 모두 본수를 포함하지 않고' 위',' 아래',' 도달' 은 모두 본수를 포함하고 있다.

제 63 조이 규칙은 거래소가 해석한다.

제 64 조 이 세칙은 발행일로부터 시행된다.