펀드회사의 주식 매입에 제한이 있나요?

중국 증권감독관리위원회는 최근 '펀드의 비상장주식 및 기타 제한된 증권에 대한 투자 관련 문제에 관한 고시'를 발표하여 펀드의 비공개주식 및 오프라인 투자를 엄격히 제한하고 있습니다. 제한된 공개 주식의 배치 부분.

통지문에는 펀드의 유통 제한 증권에 대한 투자가 중국예탁청산유한회사 또는 중국예탁청산유한회사에 등록 및 예탁된 증권에 한한다는 점을 명확히 명시하고 있습니다. 은행간 채권시장에서 거래되는 증권은 「상장회사의 증권발행에 관한 관리방법」에 규정된 비공개 발행주식, 오프라인 공모주 등을 포함하여 전국의 증권거래소나 은행에서 거래될 수 있습니다. 발행 당시 특정 락인 기간을 정한 기타 거래성 증권. 단, 주요 증권의 출시로 인한 것은 제외 뉴스 기타 사유로 인해 일시적으로 거래가 정지된 증권, 발행 및 비상장 증권, 환매거래에 따른 질권사채 유통이 제한된 기타 증권.

고시는 펀드가 락업 기간이 있는 증권에 투자할 수 없으나 머니마켓 펀드와 단기 및 중기채권펀드는 락업 기간이 있는 증권에 투자할 수 없다고 규정하고 있습니다. 유통이 제한된 펀드는 락업 기간 동안 유통이 제한된 증권에 투자할 수 있으며, 폐쇄형 펀드의 잔여 수명을 초과할 수 없습니다.

펀드운용사는 펀드가 유통이 제한된 증권에 투자하는 경우 유동성 리스크, 법적 리스크, 도덕적 리스크 등 각종 리스크를 예방하기 위해 엄격한 투자의사결정 프로세스와 리스크 관리 시스템을 마련해야 한다고 규정하고 있다. 그리고 운영상의 위험. 동시에 위험관리부서와 감독감사부서의 역할에 주의를 기울여야 하며, 위에서 언급한 펀드회사 부서는 직무를 수행하고 전문적 판단을 행사하며 상대적인 독립성을 유지해야 합니다. 위험 관리 부서는 유통이 제한된 증권에 대한 기금의 투자에 대한 위험 평가를 실시하고 향후 참고를 위해 서면 보고서를 보관해야 합니다. 또한 "보관 계약 내용 및 형식" 지침의 조항에 따라 펀드 보관 은행과 보충 위험 통제 계약을 체결해야 합니다. 합의서에는 기금관리회사가 관련 시스템, 유동성 위험 처리 계획, 관련 투자 할당량 및 비율을 준수하는지 여부에 대한 기금 보관 은행의 감독이 포함되어야 합니다. 기금관리은행이 감독직책을 효과적으로 이행하지 않아 기금에 위험을 초래한 경우, 기금관리은행은 연대책임을 져야 한다.

또한, 펀드운용사는 중국 증권감독관리위원회가 지정하는 매체에 투자된 비공개 발행 주식의 명칭, 수량, 총비용, 장부가액을 거래일로부터 2거래일 이내에 공시해야 합니다. 펀드는 비공개 발행 주식에 투자하며 총 비용과 펀드의 순자산 가치에 대한 장부가치 비율, 락업 기간 및 기타 정보를 제공합니다.