Excel 을 사용하여 통화의 시간 가치를 영리하게 계산하는 방법

통화의 시간 가치는 현대 재무 관리의 기본 개념 중 하나이며 재무 관리 활동의' 제 1 원칙' 이라고 할 수 있다. 화폐의 시간가치원리에 따르면 일정한 금리 수준 조건 하에서 같은 금액의 자금이 서로 다른 시점에서 경제적 가치가 같지 않다. 서로 다른 금액의 자금은 서로 다른 시점에서 경제적 가치가 동일할 수 있다. 따라서 회계, 특히 재무 분석 및 재무 의사 결정에서는 이를 동시에 기준으로 한 다음 더하거나 비교해야 합니다. 이와 관련하여 Excel 사용에 능숙한 것이 최선의 선택이며, 이 문서에서는 18 선정 사례를 통해 설명하려고 합니다. 융통성 있게 운용하고 깊이 연구할 수 있다면 복잡한 문제를 해결할 수 있는 능력을 갖추게 된다.

첫째, 현재 가치 계산

Excel 에서 현재 가치를 계산하는 함수는 PV 이고 구문 형식은 PV(rate, nper, PMT, [fv], [type]) 입니다. 여기서 rate 매개 변수는 기간당 이자율이고, nper 매개 변수는 투자 기간 (또는 지급 기간) 이며, PMT 매개 변수는 기간당 지급 금액입니다. Pmt 매개 변수를 생략하면 Fv 매개 변수를 생략할 수 없습니다. Fv 인수는 미래 값입니다. Fv 매개 변수를 생략하면 해당 값이 0 이라고 가정합니다. 즉, 대출의 미래 값이 0 이라고 가정합니다. 이때 PMT 매개 변수는 생략할 수 없습니다. Type 매개 변수의 값은 1 또는 0 이며 지불 시간이 시작 또는 끝인지 여부를 지정합니다. Type 을 생략하면 값 0 이 가정됩니다. 즉, 기본 지불 시간이 끝에 있습니다.

시나리오 1: 복리의 현재 가치를 계산합니다. 모 기업은 5 년 안에 65,438+0,000,000 원의 자금을 받을 계획이다. 연간 투자 수익률이 65,438+00% 라고 가정하면 지금 한 번에 얼마를 투자해야 합니까?

Excel 워크시트의 셀에 =PV( 10%, 5,0,-100000) 를 입력하고 enter 키를 눌러 확인하면 결과가 자동으로 62092/kloc 로 표시됩니다

사례 2: 일반 연금의 현재 가치 계산 한 펀드의 청약 비용은 8 만원이며, 기금은 향후 20 년 동안 매월 말 600 원으로 돌아갈 수 있다. 필요한 최저 연간 수익률이 8% 라면 이 펀드에 투자할 가치가 있습니까? Excel 워크시트의 셀에 =PV(8%/ 12, 12*20, -600) 를 입력하고 enter 키를 눌러 확인하면 결과가 자동으로 7/kloc 로 표시됩니다 7 1732.58 원은 투자액입니다. 실제 구매 비용이 80,000 원이라면 이 펀드에 투자하는 것은 수지가 맞지 않는다.

사례 3: 연금의 현재 가치를 미리 계산합니다. 매년 초 50 만 원, 은행의 실제 연간 이자율은 6% 인 5 년 할부 사업으로 설비를 구매한다. 이 사업의 할부 총액은 현재의 일회성 지불과 맞먹는 금액은 얼마입니까? Excel 워크시트의 셀에 =PV(6%, 5, -500000, 0, 1) 를 입력하고 enter 키를 눌러 확인하면 결과가 자동으로 2232552.5438+0 원으로 표시됩니다. 즉, 현재 이 업무의 할부 총액은 일회성 지불 2238+0 위안에 해당한다는 것이다. 38860.888888681

둘째, 순 현재 가치 계산

Excel 에서 순 현재 가치를 계산하는 함수는 NPV 입니다. NPV(Rate, value 1, value2, ...). rate 는 일정 기간 동안의 고정 할인율입니다. 가치 1, 가치 2, ... 는 지출이나 수익을 나타내는 일련의 현금 흐름입니다. NPV 함수를 사용하여 미래 투자 또는 비용, 미래 수익 및 순 현금 흐름의 총 현재 가치를 계산할 수 있습니다.

시나리오 4: 분할 (지급) 의 총 현재 가치를 계산합니다. 갑회사는 2007 년 6 월 5438+ 10 월 1 을사에서 이미 가동된 설비를 구입했다. 계약에 따르면, 장비의 총 가격은 654.38+00 만원으로, 2007 년 2 월 365.438+0 으로 500 만원을 지불하고, 2008 년 2 월 365.438+0 으로 300 만원을 지불하고, 2009 년 2 월 65.438+0 으로 지급한다. 3 년 은행 대출의 연간 이자율이 6% 라고 가정합니다. 장비 총 가격의 현재 가치를 계산해야 합니다.

고정 자산을 기록할 때 먼저 장비 총 가격의 현재 가치를 결정해야 합니다. Excel 워크시트의 셀에 =NPV(6%, 500, 300, 200) 를 입력하여 캐리지 리턴을 확인하면 결과가 자동으로 906 만 6200 원으로 표시됩니다. 그 결과, 만약 지금 물건값을 일시불로 지불하고 을측이 3 년 기은행 대출 연율 6% 에 따라 계산하기로 합의하면 현재 거래금액은 906 만 6200 원이어야 한다는 것이다.

사례 5: 투자 프로젝트의 순 현재 가치를 계산합니다. 모 프로젝트의 초기 투자는 20 만 6000 원, 1 6 년 연말 현금 흐름은 각각 5 만원, 5 만원, 5 만원, 4 만 8000 원,10 만 6000 원이다. 할인율이 12% 인 경우 프로젝트 투자의 순 현재 가치를 계산해야 합니다.

Excel 워크시트의 셀에 =NPV( 12%, 50000,50000,50000,48000,106000)-20 을 입력합니다

셋째, 최종 값 계산

Excel 에서 최종 값을 계산하는 함수는 FV (rate, nper, PMT, [pv], [type]) 구문 형식으로 Fv 입니다. 여기서 rate 매개 변수는 기간당 이자율이고 nper 매개 변수는 기간 수이며 PMT 매개 변수는 기간당 지급된 금액입니다. Pmt 매개 변수를 생략하면 PV 매개 변수를 생략 할 수 없습니다. 매개변수 PV 가 현재 값입니다. 매개 변수 PV 를 생략하면 값이 0 이라고 가정합니다. 이때 PMT 매개 변수는 생략할 수 없습니다. Type 매개 변수의 값은 1 또는 0 이며 지불 시간이 시작 또는 끝인지 여부를 지정합니다. Type 을 생략하면 값 0 이 가정됩니다. 즉, 기본 지불 시간이 끝에 있습니다.

사례 6: 단리와 이자의 최종 가치 계산. 예금 은행 10000 원, 기한은 5 년, 은행은 5 년 단리로 이자를 지불한다. 5 년 후 은행에서 한 번에 얼마를 인출할 수 있습니까? 이자는 얼마입니까?

Excel 워크시트의 셀에 = 10000*( 1+5%) 을 입력하고 enter 키를 눌러 확인합니다. 그 결과 10500 원 (5 년 후 은행에서 한 번에 인출할 수 있는 금액) 이 나왔다. Excel 워크시트의 셀에 = 10000*5% 를 입력하면 캐리지 리턴이 확인되고 결과는 500 위안 (이자) 으로 표시됩니다.

시나리오 7: 복리이자 및 이자의 최종 가치 계산. 은행에서 654.38+00 만원, 연 이율 8%, 기한 5 년, 만기 1 회 원금 지불. 5 년 후에 몇 만 위안을 갚아야 합니까? 이자는 얼마입니까?

Excel 워크시트의 셀에 =FV(8%, 5,-1000) 를 입력하고 enter 키를 눌러 확인합니다. 결과 (복리종치, 즉 원금의 합계) 는 146933.33 만원으로 표시됩니다. 셀에 =FV(8%, 5,-1000)- 1000, 캐리지 리턴 확인을 입력합니다. 결과는 469 만 3300 원 (이자) 으로 나타났다.

사례 8: 일반 연금의 최종 가치 계산 모 기업은 지금부터 매달 월말에 2 만 원을 저축할 계획입니다. 월 이자가 0.353% 라면 2 년 후 계좌 잔액은 어떻게 될까요?

Excel 워크시트의 셀에 =FV(0.353%, 24, -20000) 를 입력하고 enter 키를 눌러 확인합니다. 결과는 자동으로 499999.50 원, 즉 2 년 후 계좌 잔액은 499999.50 원으로 표시됩니다.

시나리오 9: 연금 종가를 미리 계산합니다. 모 기업은 지금부터 매월 초에 2 만원을 예금할 예정이다. 월 이자가 0.353% 로 계산되면 2 년 후 계좌 잔액은 어떻게 되나요?

Excel 워크시트의 셀에 =FV(0.353%, 24, -20000, 0. 1) 를 입력하고 enter 키를 눌러 확인합니다. 결과는 자동으로 50 1764.50 원으로 표시됩니다. 즉, 2 년 후 계정 잔액은 50 1764.50 원입니다.

넷째, 할인율 계산

Excel 워크시트에서 할인율을 계산하는 함수는 RATE 이고 구문 형식은 RATE(nper, PMT, PV, [fv], [type], [guess]) 입니다. 여기서 게스는 예상 (추측) 이자율이고 예상 이자율을 생략하면 10% 로 가정합니다.

시나리오 10: 수익률을 계산합니다. 현재 15000 원입니다. 10 년 후 50,000 원에 달한다면 투자 프로젝트를 선택할 때 가장 낮은 허용 수익률은 얼마입니까?

Excel 워크시트의 셀에 =RATE( 10, 15000, -50000) 를 입력하고 enter 키를 눌러 확인하면 결과가 자동으로1으로 표시됩니다

시나리오 1 1: 이자율을 계산합니다. 누군가 네가 그에게 3 만원을 빌려줄 것을 건의하고, 5 년 말 매년 9000 위안을 갚기로 약속했다. 당신은 이 제의를 받아들여야 합니까? Excel 워크시트의 셀에 = rate(59000, -30000) 를 입력하고 enter 키를 눌러 확인하면 결과가 자동으로 15.24% 로 표시됩니다. 그 결과, 65,438+05.24% 의 수익률이 다른 투자 항목의 수익률보다 높을 경우 이 방안은 받아들일 수 있는 것으로 나타났다.

시나리오 12: 할부에 대한 할인율을 계산합니다. 한 회사는 한 세트의 설비를 판매하고, 할부를 약속하고, 판매연도 말부터 5 년 동안 지불하고, 연간 수입이 200 만원으로 총 654.38+00 만원 (부가가치세 제외) 을 지급한다. 구매자가 판매 성립일에 상품 대금을 지불한다고 가정하면, 800 만 위안을 지불하면 충분하다. 구매자가 판매 성립일에 지불한 800 만원은 미수금의 공정가치로 볼 수 있다. 이 사업의 회계에는 할인율 계산이 포함됩니다. 즉, 매년 연말에' 미실현 융자 이익' 과' 재정비' 의 데이터를 계산해야 합니다. 우선 200 만원연금의 할인율, 5 년간의 기간 수, 800 만원의 현재 가치를 계산해야 한다. Excel 워크시트의 셀에 = rate (5 5,200, -800) 를 입력하고 enter 키를 눌러 확인합니다. 결과는 7.93% 였다.

동사 (verb 의 약어) 주기 수 계산

Excel 에서 기간 수를 계산하는 함수는 NPER (rate, PMT, PV, [fv], [typ]) 구문 형식을 가진 nper 입니다.

시나리오 13: 자금의 누적 기간을 계산합니다. 모 기업의 기존 자금 100000 원, 투자 프로젝트 연간 수익률 8%. 몇 년 후에 기존 자본을 20 만 원으로 늘릴 수 있습니까? Excel 워크시트의 셀에 =NPER(8%, 0, 100000, -200000) 를 입력하고 enter 키를 눌러 확인하면 결과가 자동으로 9 년으로 표시됩니다.

사례 14: 비교 시나리오의 장비 수명 계산. 모 기업은 디젤 엔진이나 휘발유 엔진을 구매할 계획이다. 디젤기관은 휘발유 엔진보다 한 달에 5,000 위안의 기름값을 절약할 수 있지만, 디젤기관의 가격은 휘발유 엔진보다 5 만 원 높다. 자금의 연간 수익률이 18% 이고, 자금의 연간 회전 횟수가 12 회 (한 달에 한 번 복리) 보다 크다고 가정합니다. 디젤기관이 적어도 몇 년은 걸려야 경제를 계산할 수 있습니까? Excel 워크시트의 셀에 = nper (18%/12,5000, -50000) 를 입력하고 enter 키를 눌러 확인하면 결과가 자동으로/kloc-;

사례 15: 상환 기간을 계산합니다. 주택담보로 집을 사고, 계약금 후 60 만 원을 대출하다. 대출 연금리가 7.95%, 월 상환능력이 5000 원이라고 가정하면 대출금을 갚는 데 몇 년이 걸립니까? Excel 워크시트의 셀에 = nper (7.95%/12,5000, -600000)/ 12 를 입력하고 enter 키를 눌러 확인합니다. 결과는 20 년을 보여준다.

자동사와 동등한 소득 (지불) 계산

Excel 에서 등액 지급 (지급) 을 계산하는 함수는 PMT 이고 구문 형식은 PMT(rate, nper, PV, [fv], [type]) 입니다.

시나리오 16: 투자 회수에 대한 연금 계산. 20,000 위안, 연간 이자율 10% 를 빌려서 프로젝트, 수명 10 년을 투자한다고 가정해 봅시다. 매년 적어도 얼마를 돌려받아야 합니까? Excel 워크시트의 셀에 =PMT( 10%, 10, -20000) 를 입력하고 enter 키를 눌러 확인하면 결과가 자동으로 3254.5438+0 원으로 표시됩니다.

시나리오 17: 모기지 경우의 분할 금액 계산. 주택담보대출 60 만 원, 25 년 갚고 대출금리 8% 를 가정한다. Q: 매월 말에 지불해야 할 원금과 이자는 얼마입니까? 만약 매월 초에 돈을 갚는다면, 매월 상환액은 얼마입니까? Excel 워크시트의 셀에 = PMT (8%/12,25 *12, -600000) 를 입력하고 캐리지 리턴을 확인하면 월 상환액은 4630 으로 계산됩니다 Excel 셀에 = PMT (8%/1 2,25 *12,-600000,0,1을 입력합니다

사례 18: 연금 저축 계획. 모 기업은 30 년 후 퇴직한 직원들을 위한 연금 계획을 세울 계획이다. 이 직원들은 퇴직한 후 매월 말 은행에서 2500 원을 받고 25 년 연속 수령할 수 있다. 예금의 연간 복리가 3% 라면 올해부터 기업들은 매년 이 직원들을 위해 은행에 얼마를 저축해야 합니까? Excel 워크시트의 셀에 =PMT(3%, 30,0,-PV (3%/12,25 *12,-; 즉, 기업은 올해부터 매년 직원당 은행11081..17 원을 예치해야 한다는 것이다.

이 예는 Excel 의 함수 중첩을 포함하며 Excel 함수 적용에 익숙하지 않은 회계사에게는 더 어렵습니다. 수식의 주요 해석은 다음과 같습니다.-PV (3%/12,25 *12, -2500) 는 PMT 함수의 Fv 매개 변수에 속합니다. -PV (3%/12,25 *12, -2500) 는 30 년 후 필요한 자금량으로 계산됩니다. PMT 함수의 경우, 30 년 후 최종 가치가 얼마나 될지를 분명히 한 다음, 매년 은행에 얼마나 많은 돈을 저축해야 하는지를 계산할 수 있다. 30 년 후에 필요한 자금은 25 년 연월 공급의 총 현재 가치이다.