옵션 회귀 모델이란 무엇입니까?

옵션 가격 책정 회귀 모델은 옵션의 이론적 가격을 추정하는 데 사용되는 금융 파생상품 가격 책정 방법입니다. 이 모델은 선형 회귀 분석을 기반으로 하며 옵션 가격과 관련 요인 간의 과거 데이터를 피팅하여 미래 옵션 가격을 예측합니다.

옵션 회귀모형에서는 주가, 무위험이자율, 행사가격, 만기일 등의 요인을 주로 독립변수로 사용하며, 특정 시점이나 범위에서의 실제가격을 나타낸다. 시장에서는 거래 데이터가 샘플 세트로 사용됩니다. 그런 다음 통계적 방법을 사용하여 이러한 독립 변수와 해당 표준화 수익(즉, 내재 변동성) 간의 선형 관계를 설정하고 다변량 선형 방정식 시스템을 유도합니다.

마지막으로 구한 다변량 선형 방정식과 현재 시장의 다양한 매개변수 값을 바탕으로 현재 시장 상황에서 옵션의 이론적 가치를 계산할 수 있다. 이러한 이론적 가치는 참고자료로 간주될 수 있으며, 실제 거래에서는 다른 요인에 의해 편향될 수 있습니다.

이 모델은 과거 데이터에 의존하고 과거 상황에서 개발된 수학적 공식만 반영할 수 있기 때문에 실제 거래에서는 오류와 불확실성이 있을 수 있다는 점에 유의해야 합니다. 따라서 투자 결정을 내릴 때 다른 정보와 경험을 결합한 종합적인 분석이 필요합니다.