상품 선물에 투자할 위험이 있습니까?

어떤 상품에 투자하든 일정한 위험이 있고, 우리가 대종 상품에 투자하는 것도 위험이 있다. 만약 우리가 위험 발생 확률을 효과적으로 관리할 수 있다면, 위험은 이윤을 가져올 수 있다.

상품 투자의 위험은 주로 다음과 같은 측면을 포함합니다.

1. 시장 위험: 시장 위험은 시장 가격 변화로 인한 금융 자산의 위험이며, 일반적으로 금융 상품 또는 그 조합의 가치는 시장 요인에 따라 변화합니다. 시장 위험은 이자율 위험, 환율 위험, 가격 위험 및 파생 상품 시장 위험으로 나눌 수 있습니다.

2. 유동성 위험: 유동성 위험은 크게 두 가지 형태가 있습니다. 하나는 금융 자산이 시장 유동성이 부족하여 합리적인 가격으로 신속하게 거래할 수 없는 위험, 즉 금융 자산을 화폐로 변환하는 과정의 유동성 문제입니다. 또 다른 하나는 기관 현금 흐름이 지불 수요를 충족시키지 못할 위험, 즉 자금 부족으로 인한 유동성 위험 (예: 자금 조기 환매 위험, 은행 환입 위험 등) 을 말합니다.

3. 법률 및 정책 위험: 법적 위험이란 금융 기관이 체결한 거래 계약이 법률 또는 규제 부서의 요구 사항을 충족하지 못해 실제로 이행되지 않아 금융 기관에 손실을 초래할 위험을 말합니다.

정책 위험은 거시경제 정책 변화가 미시주체에게 주는 위험을 가리킨다. 정부는 보통 재정정책과 통화정책과 같은 경제를 규제하기 위해 정책 조치를 취한다. 이러한 정책 변화 자체는 금융시장에 어느 정도 영향을 미칠 수 있으며 거시경제 위험의 중요한 구성 요소이다.

4. 운영 위험: 운영 위험은 금융 기관 정보 시스템, 거래 시스템 또는 내부 위험 모니터링 시스템 통제 실패로 인한 우발적 손실의 위험입니다. 이러한 위험은 일반적으로 사람의 실수, 시스템 고장, 운영 절차 오류 또는 통제 실패로 인해 발생합니다. 여기에는 "인력 위험" (미숙련, 미숙련 또는 사기성 직원 포함), "프로세스 위험" (모델 위험, 거래 위험, 통제 위험 등 포함) 등이 포함됩니다. ) 및 "기술적 위험" (시스템 장애, 프로그램 오류, 통신 장애 등 포함). ).

5. 신용위험: 위약위험노출은 지표자산이 부담하는 위험량으로 위약자의 자산가치와 대상자산이 만기될 때의 가치차이를 통해 반영된다. 위약 확률 분포는 위약 및 신용 등급 변화를 반영하는 데 사용되며 위약 내역 데이터에서 계산됩니다. 위약 청산률은 이미 청산된 위약 자산 가치의 비율로 위약의 실제 손실을 반영한다.