홍콩 증권 선물사무감사위원회 소개

홍콩 증권 선물사무감사위원회 (증권감독회) 는 공무원 구조와는 별도로 홍콩 증권 및 선물시장의 운영을 감독하는 법정기구이다. 이 조직의 취지는 효과적인 규제와 지도를 통해 홍콩 증권 및 선물 시장을 공평하고 효율적이며 질서 있는 방향으로 발전시키는 것이다.

1970 년대 중반까지 홍콩의 증권과 대종 상품 시장은 기본적으로 규제되지 않았다. 주식시장이 1973 에서 1974 로 폭락한 후, 정부는 먼저 개입한 후 증권 선물업계를 규제하는 핵심 입법을 제정했다.

당시 관련 법률은 각각 증권과 상품거래를 담당하는 2 개의 파트타임 감독위원회와 그 행정사장 (증권과 상품거래위원) 이 집행했다. 증권 및 상품거래감독관관공서는 정부 부문으로 증권 및 상품거래감독관이 관리한다.

위의 규제 프레임워크는 10 년 이상 유지되어 왔으며, 기간은 거의 변하지 않았다. 그러나 이 기간 동안 국제와 홍콩 증권 선물 시장 모두 급격한 변화가 일어났다. 당시의 규제 틀은 시대와의 단절을 피할 수 없었다. 1987 년 6 월의 주식재해로 홍콩 주식시장과 주가 선물시장이 4 일 동안 폐장할 뿐만 아니라 당시 규제 프레임워크의 부족도 분명하게 드러났다.

주식 재해가 발생한 후 당국은 이안 하이 데이비슨이 의장을 맡은 6 인 증권검토위원회를 설립하여 홍콩의 금융감독 틀과 메커니즘을 연구하고 관련 개선 조치를 검토하며 6 월 5438+0987+00 주식재해의 혼란을 어떻게 피할 수 있는지를 검토했다.

1988 년 5 월, 이 위원회는 증권 및 상품거래감독관 사무실의 자원이 부족하여 빠르게 성장하고 빠르게 변화하는 홍콩 시장을 적절하게 감독할 수 없다는 보고서를 발표했습니다. 위원회는 관련 당국이 일상적인 심사에 너무 많은 자원을 썼지만 성과가 미미하고 시장과 중개기관을 적극적으로 감시하고 감독하지 않았다는 사실을 발견했다. 명확한 업무 규범이 부족하여, 두 감독위원회는 효과적인 감독을 진행하지 못했다. 그들은 적극적인 예방 감독 조치를 취하지 않았을 뿐만 아니라 수동적이고 무지해 보였다.

위원회는 당시의 규제 제도를 대체하기 위해 공무원 구조 외에 법정 기구를 설립할 것을 건의했다. 기관 의장과 직원은 전임 전문 감독관이며, 경비는 주로 시장이 부담한다. 위원회는 그 기관이 규제 기능을 효과적으로 수행할 수 있도록 광범위한 조사 및 징계 권한을 가져야 한다고 생각한다.

1989 년 5 월,' 증권선물사무감사위원회 조례' 가 공포되면서 증권감독회가 성립되었다.