선물에서 기간을 어떻게 이용하는 것이 자신의 거래에 가장 유리한가?

주식시장과 선물시장의 기간 간 운용에는 큰 차이가 있는데, 이는 주로 선물의 거래 메커니즘에 의해 결정된다. 선물의 보증금 레버리지 메커니즘에서 가격 변동은 투자자의 권익을 기하급수적으로 변동시킨다. 즉, 작은 가격 변동만 있으면 동등한 폭의 권익 성장을 이룰 수 있고, 선물의 T+0 제도는 선물의 거래주기를 거의 무제한으로 분할할 수 있다. 이 두 가지가 투자자 운영 수준에 미치는 영향은 주로 선물투자자들이 더 높은 빈도의 주기에 초점을 맞추고 더 작은 변동을 파악하는 경향이 있다는 것이다.

사실, 우리는 많은 투자자들, 특히 단기 투자자들이 기간의 개념에 대해 아직 깊이 이해하지 못하고 있으며, 그들의 주가 지수 선물의 조작 방법은 그날의 상승과 하락을 판단하는 단계에 머물러 있다. 즉, 시간제도에서 기회를 찾는 것-선택기가 그날에 나타났다. 이런 조작 방법의 단점은 더 큰 주기 동안의 시장 동향을 고려하지 않고 (하루 동안의 상승과 하락판단이 매우 어렵다), 주관성에 지나치게 의존해 뚜렷한 역세 조작을 초래할 수 있고, 일내 추세가 분명하지 않을 때 조작하기 어렵다는 것이다. 그래서 우리는 이들 투자자들이 대부분 선물시장에서 실패하는 것을 보았다.

그 이유는 적절한 거래 주기를 찾지 못했고, 주기는 선물 거래에서 추세 방향, 중지 손실 설정, 자금 관리 등을 판단하는 중요한 근거이기 때문이다.

우선, 우리는 시장의 운동 방향이 일정 기간 동안 진행되어야 한다고 판단했고, 가격은 다른 시기에 역운행될 수 있다. 예를 들어 5 분선은 상승세다. 그러나 15 분의 온라인 가격은 여전히 하락세를 보이고 있다.

둘째, 시간대별 예상 손익이 다르기 때문에 중지 손실 범위가 결정됩니다. 매개변수 차이가 크지 않은 경우 가격 변동 폭이 제한되어 있기 때문에 작은 기간에는 운영 손익이 작아지고, 큰 기간에는 운영 손익이 커집니다.

마지막으로, 서로 다른 주기의 조작에 따라 투자자가 창고를 보유하는 가중치가 결정됩니다. 단기 투자자가 부담하는 콜백 위험은 낮고, 창고는 무거울 수 있으며, 장기 투자자는 더 큰 콜백 압력을 부담해야 하며, 창고는 추가할 수 없습니다.

적절한 기간을 선택하여 기간의 중요성을 실현하는 방법은 당연히 적절한 기간을 선택하는 방법입니다. 사실 기간이 너무 짧고 너무 긴 폐단이 뚜렷하다. 짧은 기간 동안 가격 변동의 무작위성은 강하고 추세의 안정성은 낮으며, 운행 중 안정적인 지표를 찾아 시장을 묘사하고 추적하기 어렵다는 것을 알 수 있다. 많은 기술 지표와 형태가 너무 짧은 주기 동안 적용되지 않아 일부 초심자들이 단기간 잦은 운영에서 손실을 입게 되지만 가격 변화는 더욱 민감하고 장점이 있어 최신 정보를 반영할 수 있다. 오랜 기간 동안 추세의 안정성은 비교적 강했지만, 추세의 변화는 더디며, 투자자는 추세의 운영과 전환점 시 감당해야 할 지분 콜백이 크다. 보증금 레버리지 메커니즘 하에서 투자자들은 가격의 역변동에 대한 관용도가 낮기 때문에 전반적으로 선물시장의 투자자들은 비교적 짧은 기간 내에 거래를 한다.

적절한 기간을 선택하는 방법에 관해서는, 짧은 주기가 분명히 더 많은 변동 기회를 잡을 수 있다고 생각하지만, 너무 짧은 주기는 중간 서명률 (총 거래 횟수에 대한 이익 횟수) 이 낮고 거래 비용이 높기 때문에 투자자들이 가격 변화에 신속하게 대응할 것을 요구한다. 긴 주기는 주요 추세를 파악해 승률이 높지만 일반 투자자들은 큰 지분 콜백을 견디지 못하기 때문에 타협할 수 있다고 생각한다. 선물거래에서는 너무 짧은 주기 (예: 1 분 또는 더 짧음, 매개변수가 크지 않은 경우) 의 변동이나 너무 긴 주기 (예: 1/4 선 이상) 에 지나치게 집중할 수 없습니다.

또한 사양 매개변수 설정 (예: 5 분선 20 주기 또는 60 주기) 도 투자자의 거래 주기에 직접적인 영향을 미칩니다. 사실, 이 둘의 상호 작용이 실제 거래주기를 결정짓는 것이다. 선물 거래에서 투자자들은 처음부터 자신의 주기를 오랫동안 찾고, 결국 자신의 유연성과 콜백 관용의 통일을 이루었다.

주가 선물은 서로 다른 거래주기의 시스템에서 여기에 나타난다. 우리는 당월 주가 선물의 각 연속 주기에 대한 테스트 데이터를 이용하여 우리의 판단을 증명한다. 여기서는 20 10 4 월 16 부터 201116 월 15 까지의 교차 이동 평균선 시스템을 사용합니다.

결과에 따르면 1 분 최고의 온라인 매개변수는 (23,44) 입니다. 실제로 작은 매개 변수는 종종 심각한 손실로 끝나는 것으로 나타났습니다. 이 경우 평균 거래 기간은 4 1 즉 평균 보유 시간은 4 1 분입니다. 5 분 동안의 데이터를 보면 이상적인 경우 평균 보유 시간은 65438 입니다.

둘째, 각 주기의 승률은 주기가 연장됨에 따라 증가하고, 짧은 주기 동안의 최대 철수는 비교적 크며, 이는 짧은 주기 동안 거래 시스템의 안정성이 높지 않다는 것을 보여준다. 실제로 최적의 매개변수 아래 1 분 및 15 분 주기 동안 시스템의 올해 권익이 현저히 하락했고, 다른 기간에는 권익이 꾸준히 상승하고 있다.

셋째, 예상과 마찬가지로 평균 이윤이나 평균 적자는 기본적으로 주기가 길어지면서 늘어난다. 주목할 만하게도 데이터는 일선과 주선의 최적 매개변수가 크기 때문에 (각각 35 와 5) 주가 선물 상장 초기의 기회를 놓쳤기 때문이다.

실제로, 나는 먼저 자신의 기준 주기를 세워야 한다고 생각한다. 예를 들어, 주가 선물은 60 분을 기준으로 한 다음 더 큰 주기 동안 가격 추세를 판단할 수 있습니다. 예를 들어, 이 기간 동안의 하락 추세에서 일선 BBI 에 의해 억압을 받았으므로, 더 큰 주기 동안 동종 거래를 한 다음, 구체적인 출입 시기에 기준주기 60 분으로 되돌아가야 한다. (데이비드 아셀, Northern Exposure (미국 TV 드라마), 계절명언) 이런 방식은 역시 거래를 기본적으로 피하고 거래의 승률을 높였으며, 가격의 갑작스러운 전환으로 인한 권익의 대폭적인 콜백을 초래하지 않고, 짧은 선과 중앙선 거래가 결합된 거래 방식이다.

너에게 도움이 되었으면 좋겠다.