니켈이 새로운 에너지 환경에서 가장 값나가는 금속이 될 수 있을까?

지난해 니켈가격은 체계적 위험으로 크게 하락하여 9 만 원 안팎으로 추락한 뒤 반등했다. 지금까지 최저점에서 시작된 반등은 이미 45% 가량 올랐다. 미래 시장은 여러 가지 추세를 이어갈 것인가?

그림 1: 상하이 니켈 지수 일일 kk 선 그래프

0 1 신에너지 자동차 업계 배터리 높은 니켈 성향이 뚜렷하다.

65438+ 10 월 1 1, 여객 운송 협회는 2020 년 6 월 65438+2 월 전국 승용차 생산 및 마케팅 데이터를 발표했습니다. 6 월 5438+2 월, 신에너지 승용차 도매판매량 2 1.00 만대, 전년 대비 53.6% 증가, 링비 증가 15.6%. 이 가운데 플러그 하이브리드 판매량은 3 만 4000 대로 전년 대비 1 1 1.7% 증가했다. 순수 전기자동차 도매판매17 만 6000 대로 전년 대비 45.9% 증가했다. 6 월 5438+2 월 신에너지 승용차 시장의 다양성, 10,000 대 판매량을 돌파한 기업은 상기 범용 오링 4 1.089 대, 비아디 28075 대, 테슬라 중국 23804 대, SAIC 승용차 18 대

2020 년 신에너지 자동차 도매판매량은 1 17 만대로 전년 대비 12.0% 증가했다. 특히 하반기에는 더욱 그렇다. 2020 년 신에너지 자동차 소매액 1 109000 대, 전년 대비 9.8% 증가했으며 국내외 신에너지 자동차는 전반적인 성장의 좋은 성과를 보일 것이다.

이것은 또한 다양한 신 에너지 자동차의 주가에도 반영됩니다.

그림 2: 테슬라 연간 주가도

그림 3: 웨이라이 연간 주가도

그림 4: Xpeng 자동차 회사의 연간 주가도

그림 5: Wuling 자동차 연간 주가 추세 차트.

이 새로운 에너지 자동차의 주가는 1 년 만에 적어도 두 배로 올랐다. 특히 선두 기업인 테슬라는 주가가 거의 10 배로 올랐다.

새로운 에너지 자동차의 보급률을 높이기 위해서는 배터리의 수명을 늘리고 생산 비용을 줄여야 한다. 현재 시장은 일반적으로 높은 니켈 전지에 대해 낙관적입니다.

고 니켈 전지란 배터리 전극 재료에서 니켈의 비율을 크게 증가시킬뿐만 아니라 니켈의 비율이 증가함에 따라 금속 추정량을 효과적으로 줄여 배터리 비용을 낮춘다. 이와 함께 높은 니켈 전지도 배터리의 전체 에너지 밀도를 높이고 배터리 수명을 크게 높였다. 높은 니켈 전지는 미래의 주류 방향이 될 것이다.

테슬라는 높은 니켈 배터리 재료의 개발과 응용을 추진해 왔다.

올해 2 분기 재보 전화 회의에서 머스크 (WHO) 는 "어떤 광업회사라도 니켈을 더 많이 채굴해 주세요" 라고 공개적으로 강조했다. 만약 당신이 환경 친화적인 방식으로 니켈을 효율적으로 채굴한다면, 테슬라는 당신에게 장기적인 거액의 계약을 제공할 것입니다. "

외신에 따르면 테슬라는 캐나다 광업회사인 Giga Metals 에서 대량의 저탄소 니켈을 구입하여 배터리 제조 수요를 충족시키고 있다. 한편 테슬라는 인도네시아의 자바주 바탕 지역에 공장을 설립할 계획인데, 이것은 전 세계 니켈 광산 기지이다. 2020 년 상반기 뉴스와 함께 테슬라는 단결정 니켈 코발트 알루미늄 전극 특허를 출원해 니켈의 비율을 높이면 에너지 밀도와 배터리 수명을 높일 수 있다. 이 새로운 전극을 사용하는 배터리는 4000 회 충전할 수 있으며, 총 항속 마일리지는 654.38+0 만 마일을 넘어 약 654.38+0.6 만 킬로미터가 될 것으로 예상된다. ""

니켈 배터리가 업그레이드되고 적용됨에 따라 니켈에 대한 수요가 계속 증가하여 니켈가격을 지탱할 것이다.

인도네시아는 원광 수출을 금지하고 광석 무역 공급이 감소했다.

미국 지질조사국 (USGS) 에 따르면 20 19 년 전 세계 니켈 매장량은 8900 만 톤으로 현재 채굴 속도에 따라 37 년 정도 채굴할 수 있다. 이 가운데 니켈 매장량이 가장 큰 상위 3 개국은 인도네시아, 호주, 브라질로 세계 니켈 자원의 60% 를 차지하고 있다.

중국의 니켈 매장량은 적어 세계 매장량의 3% 에 불과하다. 중국의 니켈 자원은 주로 인도네시아와 필리핀에서 수입된다.

국내 홍토 니켈 광산은 기본적으로 수입에 의존하고 있으며, 주요 원천국은 필리핀과 인도네시아로, 공급 비중이 90% 를 넘는다. 운송 거리든 공급량이든 이 두 나라는 모두 중국 니켈 광산 수입의 가장 좋은 원천이다. 하지만 2020 년에 인도네시아는 니켈 광산 수출을 공식 금지했고, 니켈 광산의 주요 수출국은 인도네시아와 필리핀에서 필리핀으로 바뀌었다. 그러나 최근 몇 년간의 발전을 거쳐 필리핀의 일부 고급 광산들이 고갈되는 상황에 직면하고 있다. 현재 채굴되고 있는 고급 니켈 광산은 점차 쇠퇴하고 있으며, 생산량 공급의 확대 능력은 제한되어 있어 인도네시아에서 광산이 부족한 국제 무역 수요를 충족시키기에 충분하지 않다. 중국은 호주로부터의 자원 수입을 늘렸지만 운송 비용과 수출국 쿼터 제한 등에 있어서는 분명히 한계가 있어 확장 공간이 매우 제한적이다.

수요가 늘어남에 따라 공급이 줄어들면서 미래의 니켈은 공급과 수요의 긴박한 균형에 직면할 것이다.

2003 년 뒷시장을 어떻게 해석하는가?

주KK 라인 등급 주기를 보면 니켈은 여전히 여러 가지 추세에 있다.

그림 6: 상하이 니켈 2 103 계약 주간 KLOC 라인 차트

일KLOC 수준에서 현재 최대 압력은 135000 입니다. 이틀 연속 이 가격대를 받을 수 있다면 돌파구다.

그림 7: 상해 니켈 2 103 계약의 날 KK 선 다이어그램.

중장기적으로 볼 때, 나는 니켈이 오후에 진동할 가능성이 높다고 생각한다. 하지만 이 자리는 저항이 커서 더 많은 투자자들이 창고를 잘 통제해야 한다.

이 글은 멜아 선물에서 온 것이다.