ST가 어떻게 목요일에 한도까지 올라갔다가 금요일에 한도까지 떨어졌는지 분석하는 데 도움을 줄 수 있는 사람은 누구인가요? 무슨 일이에요? 감사합니다!

지난 토요일에 어떤 분이 이 주식에 대해 저에게 우연히 질문을 하셨습니다. 제 의견을 여러분께 게시하고 싶습니다.

지난해 공시 내용을 읽어보았는데, 주요 사건을 분석해 보면 다음과 같습니다.

2012년 5월 1대 주주와 2대 주주가 지분을 줄였습니다. Li Cixiong)의 6월 주식 비공개 발행에 대한 합리적인 설명이 있으며 이는 회사의 유동성을 높이기 위해 취해진 특별한 행위이며 Li Cixiong은 외국인이라는 것이 합리적이고 이해될 수 있습니다. 목적은 회사의 부채와 이자율을 줄이는 데 도움을 주는 것입니다.

2012년 7월의 일시적인 생산 중단이 해소되고, 지급된 비용은 모두 2012년 손실액에 포함돼 2013년 실적에 대한 부담이 줄어들었다.

2012년 적자액은 2억 위안으로 이는 막대한 금융비용(이자)과 직영점 폐쇄로 발생한 막대한 금액, 상하이 공장 폐쇄로 인한 대규모 퇴직금, 장시성 공장의 대규모 인프라 비용. 2013년에는 금융비용이 많이 줄어들 것입니다(부채 상환 및 운전자본 보충을 위해 1억 7천만 달러의 비공개 발행 자금 조달). Li Cixiong은 회사에 자금을 빌려주고, 회사에 보증을 제공하여 고금리 단기 자금을 전환했습니다. 정기부채를 저리 장기부채로 전환하여 정부가 2,200완을 보조하고, 창고로 개조된 상하이 공장에서 연간 2,000만 달러의 임대료를 징수하고, 리튬 배터리 프로젝트를 쑤저우에 있는 Li Cixiong 회사에 판매하여 1,300만 달러를 벌어 보충합니다. 또한, 직영점 폐쇄 후 장시공장의 생산원가가 낮아져 매출원가도 절감됐다.

이러한 방법으로 충분하지 않은 경우 상하이에 있는 두 토지의 평가액이 뮤당 70만 달러에 달할 수도 있습니다.

가장 중요한 것은 2013년 재정예산이 나왔다는 것이다

도자기 영업이익은 11억 1400만원으로 추산된다

비용 8억

이익 1,024만

순이익 2,176만

비영리 공제 후 이익은 824만입니다.

위의 각종 공지를 보면 리씨옹이 단독으로 적자를 만회하고 있고, 껍데기를 팔 계획도 없어 급등 가능성은 거의 없음을 알 수 있다.

지금 흥미로운 점은 영업이익이 11억에 달할 수 있을지다. 그렇게 되면 적자를 성공적으로 만회할 수 있고, 공제 후 이익은 주당 2센트에 불과한 824만 원이 될 것이다. 건축자재 산업의 주가수익률은 100배에 불과하다. 이 예측은 신빙성이 없다. 실적 회복을 통해 손실을 만회할 것인지, 아니면 토지 매각을 통해 회복할 것인지가 문제이다. 2011년 매출은 10억5000만대, 2012년에는 9억7000만대, 2013년 1분기에는 2억대에 육박했다. 보수적으로 추정하면 장시성 공장은 연간 매출이 8억대에 불과하다. 상하이 토지 590에이커의 평가액은 무당 70만 에이커이며, 590에이커에는 2개의 토지가 있으며 감정 보고서에는 프리미엄이 1억 4천만 달러로 나와 있습니다. Li Cixiong이 더 작은 조각을 팔더라도 아마도 여전히 Li Cixiong에게 팔 것입니다. 토지 매매가는 2억 정도이고 수입은 6천만에 가깝습니다. 이 돈으로 회사의 수입을 보충하고 부채를 갚을 수 있습니다. 2013년에는 이익이 1억에 가까웠습니다. 나는 너무 높은 주가수익률을 감히 제시하지 않으며 35배가 더 적절합니다. 시가총액은 35억 달러, 주당 약 8.37위안이다.

위는 개인적인 추정이지만, 금융권에서는 리튬배터리 판매로 1300만 달러를 벌어들인 반면 1분기에는 1429만 달러의 적자를 냈기 때문에 2분기에는 흑자전환이 가능할 것으로 전망하고 있다. 헤징에서는 129만 달러만 손실을 입었고, 2분기에는 도자기 판매로 인해 129만 달러만 손실을 입었습니다. 수백만 달러를 버는 것은 정상입니다. 이것이 내 의견과 미디어 분석이 엇갈리는 지점이다.

2012년 연차보고서에는 단기차입금이 2억2900만달러로 나와 있었는데, 2013년 1분기 보고서에는 3100만달러만 남았고, 리씨에게서 받은 1억7000만달러로 대부분의 부채를 상환했다. Cixiong의 비공개 발행 및 기타 수입과 대주주 Li Cixiong Cixiong이 보증하고 기업에 자금을 대출하는 등의 일이 발생했습니다. 1 분기에는 2 억 2,900 만 달러에서 3,100 만 달러가 남았고, 리튬 배터리 판매로 5,000 만 달러 이상, 단기 대출금을 상환할 수 있습니다. 따라서 2분기 적자를 적자로 전환했다는 언론 분석은 정확하다. 내 요점은 틀렸다.

그렇군요, 언론의 관점이 맞다면 비영리 824만원을 공제하거나 더 높게 주면 최종적으로 비영리를 공제하면 2천만에 도달하는 것이 가능합니다. 주가수익률이 100배이면 시장가치가 20억이 되며, 현재 가격은 20억을 초과했습니다. 그것은 가치가 없습니다.

이 주식의 향후 주제는 손실이 반전 된 후 Li Cixiong이 리튬 배터리 개념을 과대 평가하기 위해 내년에 다시 Suzhou 리튬 배터리 회사를 상장 회사에 매각한다는 것입니다.

매수 여부를 고려하기 전에 빠르면 올해 말부터 펀더멘털에 관심을 기울여야 합니다.

이번 주가 상승 가능성은 높지 않습니다. 마지막 제안은 매도입니다!