펀드할인율이 무슨 뜻인가요?

일반적으로 펀드의 선취 수수료 할인을 말합니다. 예를 들어 주식형 펀드의 청약 수수료는 원래 1%이며, 이를 기준으로 할인율이 적용됩니다. 일반적으로 중형 상업 은행은 최대 40% 할인을 제공합니다. 중개업체 및 기타 제3자 펀드 판매 채널은 일반적으로 최대 40% 할인을 제공하는 반면, 대형 은행은 더 낮은 할인을 제공하거나 전혀 할인을 제공하지 않습니다.

청약수수료

청약수수료란 펀드가 설립되고 펀드가 청약수수료로 개설된 이후 기간 동안 펀드운용사로부터 펀드 지분을 매입할 때 투자자가 지불하는 절차를 말합니다. . 우리나라의 "개방형투자펀드 및 증권펀드 시범사업 대책"에서는 개방형펀드가 청약수수료를 부과할 수 있으나 청약수수료 요율은 청약금액의 5%를 초과할 수 없다고 규정하고 있다. 구독료 요율은 일반적으로 약 1.5%이며 구독 금액에 따라 해당 할인이 적용됩니다.

개방형 펀드의 청약금액은 실제로 청약수수료와 순청약액 두 부분으로 구성됩니다. 구독료는 구독 금액 또는 순 구독 금액의 일정 비율로 계산할 수 있습니다. 국내 관행은 일반적으로 총 청약가격(수수료 포함)에 해당 요율을 곱하여 청약료를 계산하여 청약금에서 공제하는 것이 일반적입니다. 이렇게 청약금액으로 실제로 구매할 수 있는 펀드단위에 대한 계산방법은

청약수수료 = 청약금액 ​​× 적용청약율

순청약금액 = 청약금액이다. - 청약수수료

청약수=순청약금액/청약당일 펀드단위 순액

이 계산방법은 미국 등 해외시장에서 흔히 사용하는 계산방법입니다. 주. 이 방법의 장점은 "미지 가격법"을 사용할 경우 계산이 상대적으로 간단하다는 것입니다. 또한 일반적으로 청약 금액이 증가함에 따라 감소율이 사용되므로 계산을 기준으로 하는 상황을 피할 수 있습니다. 순청약금액을 기준으로 적용되는 비율은 더 많이 구매하는 투자자에 비해 투자자의 실제 결제액이 더 불공평할 수 있습니다. 공개된 환율보다 투자자가 순청약금액 기준 적용비율을 알고 싶다면 약간의 환산만 하면 됩니다.

순청약금액 기준 적용비율 = 청약금액 ​​기준 적용비율 ¼ ( 1 - 구독 금액에 따라 적용되는 요율)

예를 들어 구독 금액에 따라 적용되는 요율이 2%인 경우:

구독 금액에 따라 적용되는 요율은 다음과 같습니다. 순 청약 금액 = 2% ¼(1-2%)=2.04%.