50ETF 옵션을 처음 접하는 초보자의 경우, 적절하게 운용하는 방법은 무엇입니까?

50ETF 옵션은 옵션 거래의 모든 특성을 갖춘 옵션 거래 도구입니다. 그 대상은 거래소에 상장되어 거래되는 ETF(Exchange-Traded Fund)인 Shanghai Stock Exchange 50 Open-End Fund입니다.

그래서 50ETF 콜옵션의 추세는 상하이 종합 50 지수의 추세와 같습니다. Shanghai Composite 50 Index가 상승하면 50ETF 콜 옵션의 가치도 상승하고, Shanghai Composite 50 Index가 하락하면 50ETF 콜 옵션의 가치도 하락합니다. 이러한 상관관계로 인해 50ETF 옵션은 투자자가 Shanghai Composite 50 Index와 관련된 투자를 할 수 있는 도구가 됩니다.

50ETF 옵션에는 크게 콜옵션과 풋옵션 두 가지가 있습니다. 이 두 가지의 특징과 수익방식은 다음과 같습니다.

1.

청약을 위한 50ETF 옵션 계약의 추세는 일반적으로 Shanghai Composite 50 Index의 추세와 유사합니다.

콜 옵션은 구매자에게 미래의 특정 날짜까지 특정 행사 가격으로 50개의 ETF를 구매할 수 있는 권리를 제공합니다.

투자자들이 상하이 종합 50 지수가 상승할 것이라고 믿는다면 콜옵션 매수를 선택할 수 있는데, 이를 강세 개시라고 합니다. 만기일 이전에 SSE 50이 상승하면 구매자는 옵션 권리를 행사하여 수익을 얻을 수 있습니다.

반면, 투자자들이 상하이 종합 50 지수가 상승하지 않을 것이라고 판단하면 콜옵션 매도를 선택할 수 있는데, 이를 약세 포지션 개설이라고 합니다. 이 경우 투자자는 프리미엄을 받게 되며, 이는 상하이 종합 50 지수가 상승하지 않으면 이익으로 유지됩니다.

2. 풋 옵션:

풋 50ETF 옵션 계약의 추세는 일반적으로 Shanghai Composite 50 Index의 추세와 반대입니다.

풋 옵션은 구매자에게 미래에 특정 행사가로 50개의 ETF를 판매할 수 있는 권리를 제공합니다.

투자자들이 상하이종합 50 지수가 하락할 것이라고 믿으면 풋옵션 매수를 선택할 수 있는데, 이를 강세 개시라고 합니다. SSE 50이 만기 전에 하락하면 구매자는 옵션 권리를 행사하여 수익을 얻을 수 있습니다.

반면, 투자자들이 상하이 종합 50 지수가 하락하지 않을 것이라고 믿는다면 풋옵션 매도를 선택할 수 있는데, 이를 약세 포지션 오픈이라고 합니다. 이 경우 투자자는 프리미엄을 받게 되며, 상하이 종합 50 지수가 하락하지 않으면 이익으로 유지됩니다.

요약:

투자자들이 상하이 종합 50 지수가 상승할 것으로 예상한다면 콜 옵션에서 콜 옵션을 개설하거나 옵션을 넣어 수익을 낼 수 있습니다.

투자자들이 상하이종합 50 지수가 하락할 것으로 예상한다면 콜옵션이나 풋옵션에서 약세 포지션을 취하여 이익을 얻을 수 있습니다.

50ETF 옵션은 강력한 금융 상품이며 그 특성과 수익 방법은 다음과 같습니다.

1. 50ETF 펀드에 중점:

각 50ETF 옵션 계약 모두 이는 주식의 추세라고 볼 수 있으며, 이는 50ETF 펀드의 추세와 높은 상관관계가 있습니다.

50ETF 펀드가 오르면 콜 계약 가격은 오르고, 풋 계약 가격은 하락하는 것이 일반적이다.

50ETF 펀드가 하락하면 콜 계약 가격은 하락하는 반면, 풋 계약 가격은 상승하는 경우가 많습니다.

2. 프리미엄 및 계약 가격:

프리미엄이라고도 하는 옵션 계약의 가격은 시장 공급과 수요에 따라 결정됩니다.

로얄머니는 내재가치와 시간가치 두 부분으로 구성됩니다.

내재가치는 옵션 계약 자체의 가치로, 50ETF 가격에서 계약 행사 가격을 뺀 금액과 같습니다.

시간가치는 로열티 중 내재가치를 초과하는 부분으로, 이 부분의 가치는 점차 하락하게 됩니다.

3. 옵션 레버리지:

옵션 계약은 레버리지 효과를 제공하며, 레버리지 배수는 50ETF 가격을 50ETF 옵션 계약 가격으로 나눈 값과 같습니다.

만기일이 다가올수록 외가격 옵션의 가격은 낮아지고 레버리지는 최대 1,000배 이상 높아져 투자자에게 작은 이익으로 큰 이익을 얻을 수 있는 기회를 제공한다.

4. 거래 유연성:

옵션을 통해 투자자는 콜 옵션이나 풋 옵션을 매수하고 시장 기대에 따라 적절한 방향을 선택할 수 있습니다.

옵션은 더 큰 거래 자유와 차익거래 기회 및 공간을 제공합니다.

5. 변동성과 수익 기회:

옵션은 변동성이 높으며 평균 계약 변동성은 일반적으로 기초 자산의 변동성을 훨씬 초과합니다.

옵션의 방향성을 판단하는 것은 개별 종목을 고려하지 않고 시장의 상승과 하락 추세에만 주의하면 됩니다.

옵션 거래는 특히 시장이 불안정할 때 이익을 얻을 수 있는 여지를 제공합니다.

6. T 0 거래 모드:

옵션은 T 0 거래 모드를 채택하여 투자자가 보다 유연하게 매수 및 매도 작업을 수행할 수 있도록 합니다.

옵션 거래는 더 큰 거래 자유와 차익거래 기회를 가져올 수 있습니다.

7. 간단하고 유연한 거래 방법:

옵션 거래 방법은 간단하고 단일 거래 금액이 상대적으로 적으며 모든 유형의 투자자에게 적합합니다.

요약:

강력한 금융 도구인 50ETF 옵션에는 레버리지, 유연성 및 수익 기회가 있어 투자자가 시장 변동에 보다 유연하게 대응하고 시장 기대에 따라 대응하는 데 도움이 됩니다. 방향. 옵션 거래는 비교적 간단하지만 세심한 위험 관리도 필요합니다.

옵션 계좌 개설 규정

개인투자자가 스톡옵션 거래에 참여하기 위한 적정성 관리 규정은 '5일 1일 1일'로 요약할 수 있다

1. 자산 보유: 계좌 개설 신청 전 20거래일 동안 증권 계좌 및 자본 계좌의 일일 평균 자산은 RMB 500,000 이상이어야 합니다(투자자가 마진 거래를 통해 투자한 자금 및 증권 제외).

2. 지식이 풍부함: 옵션에 대한 기본 지식이 있고 거래소에서 인정하는 관련 테스트를 통과합니다.

3. 경력 : 증권사 또는 선물회사에 6개월 이상 계좌를 개설하고 신용거래 및 증권대여업에 참여할 수 있는 자격을 갖추고 있거나 금융선물거래 경험이 있는 자.

4. 위험 허용 범위를 갖습니다. 고객의 위험 허용 범위는 C3-안정, C4-상대적으로 공격적, C5-공격적입니다.

5. 불량 기록 없음: 심각한 신용 불량 기록이 없으며 법률, 규정, 규칙 및 교환 업무 규칙에 따라 옵션 거래를 금지하거나 제한하는 상황이 없습니다.

옵션 거래 플랫폼의 계좌 개설 조건과 절차를 살펴볼까요?

1. 옵션 분할 계좌를 개설하는 첫 번째 단계는 옵션 위험 통지서 제출, ID 및 기타 정보 제공, 계약서 인쇄, 서명 및 사진 촬영 또는 스캔 파일 전송입니다.

2. 2단계에서는 거래 소프트웨어를 통해 등록할 수 있으며, 등록 후 개인실명인증을 진행해야 합니다.

3. 투자자가 옵션에 대한 거래 위험 및 규칙 등을 인지하고 있는지 확인하기 위해 플랫폼 직원의 전화 위험 관리 재방문.

4. 네 번째 단계에서는 옵션 거래를 시작할 수 있습니다. 분할 거래는 SSE 50, CSI 300, CSI 500 및 Kechuang 50 ETF 옵션과 같은 상하이 증권 거래소 옵션을 지원합니다.

콘텐츠 출처: 옵션 소스

옵션 거래 방법

옵션은 금융 파생상품의 일종으로 주식과 비슷하지만 약간의 차이점이 있습니다. 옵션을 거래하는 네 가지 기본 방법은 다음과 같습니다.

1. 콜 옵션 매수: 향후 주가가 상승할 것이라고 예측할 때 콜 옵션 매수를 선택할 수 있습니다. 구매자는 합의된 가격으로 주식을 구매할 권리가 있음을 설명합니다. 이익 잠재력은 무제한이지만 최대 손실은 지불한 프리미엄(100)입니다.

2. 풋옵션 매수: 향후 주가 하락을 예측할 때 풋옵션 매수를 선택할 수 있습니다. 이는 구매자가 합의된 가격으로 주식을 판매할 권리가 있음을 의미합니다. 이익 잠재력은 무제한이지만 최대 손실은 지불한 프리미엄(100)입니다.

3. 콜 옵션 매도(즉, 네이키드 콜 옵션 매도): 향후 주가가 횡보하거나 하락할 것이라고 예측할 때 콜 옵션 매도를 선택할 수 있습니다.

판매자는 합의된 가격으로 주식을 판매할 의무가 있음을 설명합니다. 수익은 징수된 보험료(100)까지 최대이지만 손실 가능성은 무제한입니다.

4. 풋옵션 매도(예: 기본 풋옵션): 향후 주식이 횡보하거나 상승할 것으로 예측할 때 풋옵션 매도를 선택할 수 있습니다. 판매자는 합의된 가격으로 주식을 구매해야 할 의무가 있음을 설명합니다. 수익은 징수된 보험료(100)까지 최대이지만 손실 가능성은 무제한입니다.

옵션을 매수하든 매도하든 옵션 구매자의 목표는 해당 옵션을 만료일 이전에 실물 화폐 옵션(내가격 옵션)으로 전환하여 낮은 가격 이상으로 옵션을 판매하여 이익을 얻습니다. 옵션 매도자의 목표는 옵션 만기일 이전에 옵션을 외가격(out-of-the-money)으로 만들어 옵션의 가치가 없어지고 옵션 매도자는 프리미엄(100)을 전액 받는 것입니다.

옵션 매수와 옵션 매도는 제로섬 게임입니다. 옵션 매수자는 옵션을 행사할 권리가 있고, 옵션 매도자는 옵션을 행사할 의무가 있습니다. 옵션의 구매자와 판매자만이 만료일에 거래를 시작할 수 있습니다.