선물 거래에 관해 가장 많이 혼동되는 10가지 오해도 있나요?

매매하기 전에 시장을 보면 뒤돌아보면 산과 흐르는 물 같고, 앞을 내다보는 것은 드넓은 바다 같다는 생각이 들 때가 많다. 거래 후 투자자의 감정적 변동은 때로는 시장 자체보다 더 복잡합니다. 실제로 트레이더들은 전체 거래 과정에서 다양한 혼란에 직면하는 경우가 많습니다.

1. 주관적인 예측과 객관적인 추종

이 둘의 차이는 트레이더가 주관적인 주도권을 행사하는 정도에 있습니다. 주관적 예측을 잘하면 낮은 지점에 사서 높은 지점에 팔 수 있지만 객관적으로는 그렇게 할 수 없습니다. 그러나 실제 거래에서는 먼저 객관적인 추종 전략을 사용하여 시장 추세를 추적하고(예: 이동 평균 시스템을 사용하여 추세를 판단함) 주관적인 예측을 통해 매수 및 매도 시점을 선택하는 것이 좋습니다. 우선, 주관적인 예측의 정확성은 분석 대상의 복잡성과 음의 관계가 있으므로 대부분의 트레이더는 고점과 저점을 정확하게 예측할 수 없습니다. 둘째, 주관적 예측은 높은 전문성과 경험을 요구하지만 현실적으로 모든 품종을 잘 아는 투자자는 많지 않습니다. 셋째, 객관적인 추종은 투자 시간 효율성을 높이는 가장 효과적인 방법으로, 시장이 나오기를 기다렸다가 참여하는 것은 변동 기간 동안 거래를 피할 수 있습니다. 마지막으로 트레이더들은 완전히 주관적인 예측을 사용하는데, 이는 많은 에너지를 소비하고 단순 트레이딩과 쉬운 투자의 개념에 부합하지 않습니다. 간단히 말해서, 거래는 객관적인 방법을 통해 추세 기회를 확인하고 사람들의 주관적인 주도권을 최대한 발휘해야 합니다.

2. 획기적인 후속 조치 VS 되돌림 후속 조치

시장 변화는 예측할 수 없으며 투자자는 종종 변동하는 시장에서 거래를 피하려고 노력합니다. 따라서 많은 투자자들은 주요 가격을 초과할 때 운용을 선택하지만 이때 돌파구 추적 및 되돌림 추적 문제에 직면하게 됩니다. 돌파에 대한 후속 조치를 취하면 잘못된 돌파로 인해 쉽게 손실을 입을 수 있으며, 되돌림에 대한 후속 조치를 취하면 돌파 이후 되돌림 없이 급등하는 상황에 직면하게 되어 공매도가 발생하게 됩니다. 실제 운용에서는 돌파가 있을 경우 숏 포지션에서 팔로우업을 하고, 되돌림이 확인된 후 팔로우업하고 포지션을 추가하는 것을 추천합니다. 실제 적용 시에는 상품의 특성과 기술적 특성도 함께 고려해야 한다. 예를 들어, 역사적 변동이 반복되거나 장단기 균형이 있는 품종에 대해서는 되돌림 추적 방법을 사용할 수 있으며 돌파 추적 방법을 사용해야 합니다. 가격한계나 격차를 돌파하는 품종, 대량생산방식.

3. 집중 투자 VS 분산 투자

집중 투자의 장점은 에너지와 자금을 집중할 수 있어 투자 장점을 빠르게 극대화할 수 있다는 점이다. 단점은 발걸음이 쉽다는 점이다. "지뢰"에 걸리면 군대 전체가 전복될 것입니다. 분산투자의 직접적인 이점은 자산 변동성을 늦추는 것이지만, 소득 증가가 상대적으로 느리다는 단점이 있습니다. 실제로는 효과적인 투자를 적절하게 분산하는 것이 좋습니다. 즉, 3~5개 품종이 동시에 거래되는 구체적인 설정은 투자자의 거래 관리 방식도 고려해야 합니다. 우선, 거래자는 에너지와 자금이 제한되어 있으므로 자신의 경험 이점을 활용하여 주요 투자를 해야 합니다. 둘째, 자금 규모가 큰 경우 순자산 감소를 통제하려면 적절한 투자 다각화가 필요합니다. 마지막으로, 긴급 상황이 발생하고 위험 관리가 구현되면 너무 많은 종류로 인해 처리 속도가 영향을 받지 않습니다.

4. 지속적인 강세와 지속적인 약세 VS 시장 회전

시장을 관찰하다 보면 강자가 항상 강하거나 약자가 항상 약하다는 현상을 가끔 볼 수 있는데, 때로는 또한 품종의 회전 현상을 참조하십시오. 실제로 펀더멘탈적 요인 외에도 추세가 유지될 수 있는 근본적인 이유는 돈벌이 효과이다. 핫스팟을 쫓는 시장의 행동은 일단 형성된 추세를 바꾸기 어렵게 만들므로 시장은 지속적인 강세와 지속적인 약세 현상을 더 많이 반영합니다. 품종교체는 거시적 요인과 계절적 요인에 따른 업종교체를 동반하는 경우가 많다. 즉, 부문은 순환하지만 부문 내의 다양성은 일반적으로 항상 강하고 지속적으로 약합니다. 실제로 시장 조정은 품종을 선택하고 교환하기에 가장 좋은 시기인 경우가 많습니다. 트레이더는 다양한 기본 및 기술적 분석 방법을 통해 강하고 약한 품종을 식별하는 데 능숙해야 합니다.

5. 액티브 스톱로스 VS 패시브 스톱로스

액티브 스톱로스란 원래 계획보다 앞선 스톱로스 동작을 말합니다. 패시브 스톱 로스는 시장이 원래 계획에서 설정한 위험 통제 조건에 도달할 때까지 버티는 것을 의미합니다. 두 가지 상황 모두 장단점이 있습니다. 액티브 스톱로스는 시장에 대한 주관적 예측의 주도권을 최대한 활용하고 손실을 줄이는 데 도움이 되지만, 패시브 스톱로스는 종종 주관적인 판단으로 인한 조기 스톱로스 현상을 줄이고 실행을 보장할 수 있습니다. 원래 운영 계획의 실제 전투에서는 일반적으로 패시브 스톱로스(계획된 스톱로스)가 사용되며, 특수한 상황에서는 액티브 스톱로스(조기 스톱로스)가 사용됩니다. 운영계획은 실행에 앞서 신중하고 충분한 조사를 거쳐 형성된 계획이라는 것이 전제이다.

또한, 거래 시에는 먼저 액티브 스톱로스에 적용되는 특별 조건을 정리해야 합니다.

6. 일회성 작업 VS 일괄 작업

일회성 작업에는 일회성 포지션 개설과 일회성 포지션 청산이 포함됩니다. 일회성 운영은 현재 운영가격에 대한 인지도가 높은 분들에게 적합합니다. 미래 시장을 예측할 수 없는 경우 일괄 작업을 채택할 수 있습니다. 실제 전투에서는 위치 개방 작업을 일괄적으로 입력할 수 있지만 폐쇄 작업은 한 번에 완료하는 것이 가장 좋습니다. 추세 트레이딩에서는 포지션을 오픈할 때 먼저 작은 포지션으로 시장을 테스트한 후 포지션을 늘릴 수 있는 기회를 선택하는 것이 더 적절한 전략이기 때문입니다. 그러나 단기 트레이딩이나 대상 공간이 제한된 경우 일괄적으로 포지션을 오픈하는 것은 적절하지 않습니다. 일반적으로 진입에는 결단력이 필요하며 일괄적으로 퇴출하는 것은 "전선 확장"과 동일하며 이는 새로운 거래 계획을 여는 데 도움이 되지 않습니다.

7. 보유 VS 롤링 운영

시장은 매일 변동하며 단기적인 가격 변동으로 인해 포지션을 청산하려는 충동이 쉽게 발생할 수 있습니다. 움직이지 않고 설정된 거래 방향으로 포지션을 유지해야 할까요, 아니면 방향을 바꾸지 않은 채 롤링 작업을 통해 수익을 늘려야 할까요? 전략적인 관점에서 그 수준을 판단하는 것은 불가능하지만, 실제 전투에서는 계획과 실행 조건이 변하지 않는다면 여전히 위치를 유지하는 것이 좋습니다. 거래를 늘리면 포지션을 잃을 가능성도 높아지기 때문입니다. 시장 변동폭이 너무 크고 롤링 작업이 필요한 경우, 포지션을 마감하기 전에 실수를 했을 경우 원래 포지션을 어떻게 보충할 것인지도 생각해야 합니다.

8. 헤비포지션 운용 VS 라이트 포지션 운용

포지션 관리는 자금운용의 핵심이다. 매매 시에는 헤비 포지션과 라이트 포지션 중 어느 쪽이 매매하기 쉬운지, 자신의 자본 요소를 고려하는 것 외에도 계좌 인출에 대한 허용 범위와 트레이더에게 미치는 심리적 영향도 고려해야 합니다. 헤비 포지션은 계좌 변동성을 높이고 트레이더의 심리적 부담을 증가시킵니다. 적절한 포지션은 트레이더의 사고와 판단을 비교적 편안한 상태로 만들 수 있습니다. 실제 전투에서는 가벼운 위치 작전이 주류이지만 특수한 조건에서는 무거운 위치 작전이 채택될 수 있습니다. 이를 위해서는 거래자들이 이익을 추구하는 사고방식을 극복하고 "한 번의 전투에서 유명해지는 것"을 생각하지 않아야 합니다. 장기적으로 성공은 시간 복리와 적절한 레버리지에 달려 있습니다.

9. 근월 계약 VS 원월 계약

선물 계약에서는 근월 계약과 원월 계약의 추세가 다른 경우가 종종 있습니다. 실제 전투에서 거래자들은 어떤 계약에 주문을 해야 할지 고민하는 경우가 많습니다. 실제로 이는 기술적 강점과 약점 특성, 거래 주기 및 시장 핫스팟의 관점에서 판단할 수 있습니다. 계약을 선택할 때 하락이나 상승을 이끄는 계약을 우선시해야 합니다. 시장 핫 계약은 주로 펀더멘털의 주기적인 변화나 사건의 영향에 영향을 받는 계약입니다. 스프레드 프리미엄 및 할인 현상을 통해 단순히 선택을 실행할 수는 없다는 점을 기억하십시오.

10. 인내심을 갖고 기다리십시오. VS 단호하게 공격하십시오.

인내와 규율은 전문 트레이더에게 필수적인 자질입니다. 그 둘 자체는 충돌하지 않는데, 매매 기회가 오기 전에 인내심을 갖고 기다려야 하고, 매매 기회가 나타나면 결단력 있게 행동해야 하기 때문이다. 거래할 때 머뭇거린다면 이는 거래자가 자신의 전략과 방법에 자신감이 없고, 잘못된 판단으로 인해 거래가 실패하거나 기회를 놓칠까 봐 걱정된다는 의미입니다. 실제로 기회를 놓치는 것은 잘못된 제안입니다. 왜냐하면 시장이 지나간 후에야 그것이 기회인지 함정인지 알 수 있기 때문입니다. 실제 전투에서는 망설일 때 마음대로 작전을 펼치기보다는 차라리 놓치는 것이 낫다. 거래할 때는 자신감이 있어야 하지만 자만하거나 과시해서는 안 된다. 성공한 사람들은 행운이 아닌 확률에 도박을 걸었습니다. 즉 기적이 일어나기를 기대하기보다는 확실성과 높은 확률을 믿습니다.