'은퇴 요양'에 필요한 재정을 어떻게 관리하나요?

우리나라는 인구 고령화에 따라 주민들의 가처분 자산이 지속적으로 증가하고, 연금 보장에 대한 수요도 급증하고 있다. 은행을 비롯한 금융기관들이 연금금융시장 발전에 주목하기 시작했다. 또한, 중국의 독특한 연금 제도는 정부 주도의 첫 번째 기둥 개발이 부족하다는 도전에 직면해 있으며, 세 번째 기둥을 기반으로 한 상업 연금 개혁이 필수적입니다. 연금 금융 시장에서 은행의 고유한 장점을 활용하고 연금 자산의 장기적으로 안정적인 평가에 대한 투자자의 요구를 충족시키는 것이 은행이 연금 금융 시장을 구축하는 핵심 출발점이 되었습니다. 1. 퇴직재무관리 시장의 시작. 우리나라 은행 연금금융상품은 늦게 시작하여 발전이 뒤처져 있습니다. 현재 퇴직재무관리 시장은 아직 초기 단계이다. 2020년 7월 31일 기준으로 시중에 유통되고 있는 은행금융상품은 64,228개이며, 연금금융상품은 149개에 불과해 1% 미만이다. 이 중 42개는 은행 자산관리 자회사로, 모두 국영 상업은행 소속 40개 자산관리 자회사이며, 나머지 2개는 Ningyin Financial Management와 Everbright Financial Management 소속이다. 2019년 같은 기간과 비교하면 발행건수는 55종 증가했다. 도표 1: 2020년 퇴직 자산 관리 상품 발행

데이터 출처: Puyi Standard 은행 유형 측면에서 상하이 은행은 57개 퇴직 자산 관리 상품을 출시하여 시 상업은행의 발행 비율을 크게 높였습니다. , 71.25%를 차지하며 1위를 차지했다. 국영은행 4개 자산관리자회사***는 40개 연금상품을 발행했는데, 이는 전체의 26.85%를 차지한다. 합자 상업은행은 18.12%로 3위를 차지했다. 베이징농촌상업은행은 올해 5월 노인을 위한 일련의 상품을 출시해 올해 노인을 위한 금융상품을 판매하는 유일한 농촌 상업은행이 됐다. 그림 2: 2020년 다양한 은행 연금 상품 분포

자료 출처: 푸이 스탠다드 상품 판매 영역으로 보면 은행 연금 상품 판매는 주로 북경, 천진, 중화권을 중심으로 화북과 동남부에 집중되어 있습니다. 허베이성. 상대적으로 발전된 경제수준과 높은 1인당 소득은 노인요양용품에 적합한 시장환경을 제공하며, 안정적인 소득을 가진 은퇴자들의 노인요양용품에 대한 수요가 크게 증가했습니다. 서남권에 이어 연금금융상품 발행건수도 동남해안지역에 이어 2위를 기록하고 있다. 귀양은행과 운남홍타은행은 각각 서남부 지역만을 대상으로 퇴직자산관리 상품을 출시했다. 북서부와 북동부 지역에서는 판매되는 퇴직금융상품이 상대적으로 적습니다. 도표 3: 2020년 노인을 위한 금융 상품의 지역별 분포(섹션)

데이터 출처: Puyi Standard 상품 시리즈의 관점에서 볼 때, 다양한 은행은 상대적으로 적은 수의 노인을 위한 상품 시리즈를 출시합니다. 상하이은행과 상하이푸동개발은행을 제외한 다른 은행이나 자산관리 자회사들은 연금상품만 시리즈로 발행했다. 제품 디자인에는 여전히 다양성과 혁신이 부족하고 투자자의 다양한 재무 관리 요구를 충족할 수 없습니다. 단순히 제품 출시 수를 늘리는 것만으로는 노인 돌봄 요구의 다양화를 근본적으로 충족시킬 수 없습니다. 차트 4: 2020년 다양한 은행의 노인을 위한 재무 관리 상품 배포

데이터 출처: Puyi Standard Compilation 2. 노인들을 위한 재무 관리가 노후 생활에 도움이 될 수 있습니까? 현재 판매되고 있는 연금금융상품을 분석한 결과, 연금금융상품은 진정한 '퇴직케어' 역할을 할 수 없는 것으로 나타났습니다. 은행연금 금융상품은 여전히 ​​저축상품이 아닌 금융상품으로 자리잡고 있다. 금융상품이기 때문에 리스크가 있습니다. 그러나 연금 재정 관리가 필요한 수많은 사람들은 자산 관리에 대한 새로운 규정이 도입된 이후 더욱 어려워진 낮은 위험이나 자본 보전 요구 사항을 추구하고 있습니다. "은퇴 케어" 기능에 대한 투자자의 요구는 일반적으로 보안, 유동성 및 수익성의 세 가지 측면으로 나눌 수 있습니다. 안전성 측면에서는 금융안정 추구가 연금투자자들의 일차적인 투자 목표입니다. 올해 출시된 노년층 금융상품을 보면 저위험상품이 39.72%로 가장 큰 비중을 차지했고, 이어 중저위험 상품이 뒤를 이어 일반 금융상품에 비해

노인 금융 상품이 더 많습니다. 위험 수준이 낮은 곳에 집중되어 있으며, 펀드 회사의 연금 상품 라인에 비해 위험 수준이 낮고 보안이 높습니다. 은행 연금 상품은 위험 선호도에 더 잘 부합하고 투자 습관과도 일치합니다. 노인의. 그러나 현재 시중에 나와 있는 연금금융상품의 상당 부분이 자본보증상품이라는 점은 주목할 만하다. 자산관리 규제 이후 자본보증상품은 곧 사라지고, 은행 재무관리는 순가치 형태로 관리되며, 연금금융상품은 시장 수익률 변동을 감당할 수 있도록 점차 순가치상품으로 전환될 예정이다. 변동. 도표 5: 2020년 연금 금융상품과 일반 금융상품의 위험 수준 비교

데이터 출처: Puyi Standard 유동성 측면에서 연금 금융상품은 일반적으로 투자 기간이 길고 유동성이 좋지 않습니다. . 2020년 발행된 연금금융상품의 평균 투자기간은 1년 이상으로 602일에 이른다. 투자자의 장기 퇴직 요구에 따라 이러한 유형의 상품에 대한 상대적으로 긴 투자 기간이 결정됩니다. 그러나 일일 비용, 의료, 여행 등의 행동 특성으로 인해 투자자는 자금 사용에 있어 더 많은 유동성을 요구하게 됩니다. 투자자들의 일상생활 유동성 요구를 충족시키기 위해 많은 은퇴 금융상품들이 배당 및 질권 기능을 개발해 왔습니다. 예를 들어 에버브라이트파이낸셜매니지먼트가 발행하는 폐쇄형 금융상품 '햇빛골드펜션 1호'는 설립 2년 후 매년 투자자에게 지분 25%를 돌려주어 장기투자에 따른 단기 유동성 확보를 실현한다. 목표; Bank of Communications 재무 관리를 통해 투자자는 단기 유동성을 얻기 위해 자신의 금융 상품을 약속할 수 있습니다. 수익률 측면에서 2020년 발행된 노인순자산금융상품의 평균 성과지표는 4.70%로 일반 은행 금융상품보다 상대적으로 높다.

은퇴 및 장기 투자가 필요한 많은 투자자들은 순수 부채 상품과 은행 예금 수익에 만족하지 못하는 경우가 많습니다. 그들은 어느 정도 시장 투자에 참여하고 자본을 보존하면서 더 높은 수익률을 얻기를 희망합니다. 안전성과 수익성 사이의 균형을 맞추려면 제품 개발자가 신중하게 판단해야 합니다. 자산관리 자회사의 상품 구성으로 볼 때 주식시장 진출은 필수적이다. 연금금융상품의 장기투자기간은 주식시장에 대한 장기 자본투자이며, 장기부채자산과 주식자산의 배분이 더욱 인상적인 생존조건을 제공합니다. 3. 연금금융상품 개요 및 전망: 기초연금과 기업연금을 보완한 후, 안정적인 소득을 가진 특수계층의 고품질 연금수요를 충족시킵니다. 연금 기금, 상업용 연금 보험 및 기타 상품과 마찬가지로 노인을 위한 다양한 재무 관리 채널 중 하나를 선택하고 연금 측면에서 금상첨화 역할을 합니다. 연금은 장기계획이며, 연금상품은 투자와 재무관리를 위한 선택일 뿐입니다. 현재 시니어 케어 상품의 실태를 볼 때, '시니어 케어' 기능이 제대로 발휘되기 위해서는 시니어 케어 상품의 판매 대상이 은퇴 자산 적립금이 있고 필요한 고객이어야 한다는 점을 명확히 할 필요가 있다. 노인뿐만 아니라 가치를 유지하고 높이는 것입니다. 노인요양용품의 디자인은 심각한 동질성, 타당성 부족 등의 문제가 있어서는 안 된다. 은행 자산관리기관은 노인 돌봄 수요를 충분히 파악하고, 연령 구조에 따라 고객 그룹을 분류하며, 장년부터 노년까지 모든 단계를 포괄하는 노인 돌봄 상품을 개발하고, 자산 상태에 따라 상품 유형을 나누어 노인 돌봄 서비스를 제공할 수 있습니다. 유동성과 소득의 균형 고객의 기본적인 노인 간호 요구를 충족시키면서 특정 부가가치 서비스를 제공합니다.