부동산 투기꾼과 최고 재벌의 경험: 실리콘 밸리의 사장들은 토지를 사재기하느라 바쁘고 버핏은 두바이 부동산 시장에 대해 낙관적입니다.

집을 사는 것은 진지한 사업입니다.

포브스 자산 순위를 보면 스페인 패스트 ​​패션 대기업 자라(Zara)의 모회사인 인디텍스 그룹(Inditex Group)의 아만시오 오르테가(83세) 대표가 6위에 랭크됐다. 지난 11월 그는 미국 시애틀의 사무실 건물을 약 3억 7600만 유로에 구입했습니다. 자라의 어려운 변신은 이 세계적인 부동산 투기꾼의 속도에 전혀 영향을 미치지 않았습니다.

오르테가는 2001년 인디텍스 그룹 상장 이후 주식 배당금을 의도적으로 부동산 현금화에 활용하기 시작했고, 이를 위해 2018년 말 현재 부동산 투자회사 폰테가디아를 설립했다. 부동산 총 투자 가치는 97억 6,700만 유로에 달했습니다. 그가 장바구니에 넣은 유명 품목으로는 페이스북 제2 본사와 아마존 시애틀 본사 건물, 스페인 바르셀로나와 발렌시아, 프랑스 파리의 애플 플래그십 스토어 등이 있다. 지난해 폰테가데아의 임대 수입은 3억 6200만 유로에 이르렀으며, 그 중 51%는 유럽에서, 46%는 미국에서, 3%는 아시아에서 나왔습니다.

이 의류업계의 거물에 더해 바다 건너 실리콘밸리의 신생기업들도 고정자산의 유혹을 뿌리치지 못하고 베테랑 투자가인 버핏도 두바이 부동산에 진출하겠다는 의지를 밝혔다. 올해 시장은 세계 경제 성장이 둔화됐지만 부유한 부동산 투기꾼들의 열정은 사그라들지 않았습니다.

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캘리포니아 부동산 투기꾼

실리콘 밸리 기술의 명성에도 불구하고 토지 비축은 여전히 ​​회사 발전을 위한 중요한 선택입니다.

Apple이 작년에 발표한 Form 10-K 연례 보고서에 따르면 2018년 말 현재 Apple이 이미 약 30제곱킬로미터의 토지를 소유하고 있었지만, 2011년에는 이 수치가 2제곱킬로미터에 불과했습니다.

임대에 비해 애플은 토지를 직접 구매하는 것을 선호한다. 아이오와, 네바다, 노스캐롤라이나 등 실리콘 밸리에서 멀리 떨어진 주에서 Apple은 iMessage, App Store, Apple Music 또는 iCloud용 서버 팜을 구축하기 위해 데이터 센터를 구축하는 데 수십억 달러를 투자했습니다.

공교롭게도 올해 초 순다르 피차이 구글 CEO는 올해 최소 130억 달러를 투자해 미국 전역 14개 주에 새로운 데이터센터와 사무실을 짓고 확장할 계획이라고 밝혔다. 기존 사무실 여러 핵심 사무실 공간은 수만 개의 건설 산업 일자리를 창출할 것으로 예상됩니다.

이를 바탕으로 구글은 네바다, 오하이오, 텍사스, 네브래스카로 사업을 확장할 수 있다.

올해 7월 호주 건설업체 렌드리스(LendLease)는 구글과 미국 캘리포니아주에서 150억 달러 규모의 부동산 프로젝트를 공동 개발하는 계약을 따냈다고 발표했다. LendLease는 양 당사자가 샌프란시스코 베이 지역의 세 가지 주요 지역에 대한 전반적인 계획, 토지 개발 권리 및 개발을 공동으로 수행할 것이라고 밝혔습니다.

기술 자본의 중심지인 캘리포니아는 미국 최고 부자 400명 중 가장 많은 사람이 있는 주이기도 합니다. 2019년 목록에 따르면 캘리포니아 억만장자 99명의 총 재산은 690.9달러입니다. 억, 역사적 기록을 세웠습니다. 다양한 산업이 계속해서 급속한 경제성장을 견인하고 있지만 거대 기술 기업의 등장으로 주택 가격도 상승하고 있으며, 이는 주택 임대 회사인 에어비앤비(airbnb)를 탄생시키기도 했습니다. 2008년 회사가 설립되었을 당시 샌프란시스코 아파트의 평균 월 임대료는 2,368달러였으며 현재는 86% 상승한 4,404달러입니다.

주택 임대에 대한 영감은 젊은 부유층 밀레니얼 세대에게도 영감을 주었습니다. 코비 인터내셔널 부동산(Covey International Real Estate)이 발표한 올해 '글로벌 럭셔리 및 부 엔진(Global Luxury and Wealth Engine)' 보고서는 이들 젊은이 중 거의 절반이 캘리포니아에 집중해 44%를 차지한다고 지적했다. 현재 밀레니얼 백만장자의 93%가 밀레니얼 세대의 약 60%에 달한다. 순자산이 100만 달러에서 250만 달러 사이인 백만장자는 캘리포니아주나 뉴욕주에 거주하며 나이 많은 백만장자의 평균 포트폴리오는 919,000달러에 비해 부동산에 더 많이 투자합니다.

또한 이들 젊은 부유층은 주택 소유를 매우 중요하게 여기며 부동산이 장기적으로 부를 축적하는 열쇠라고 믿고 있다고 지적했다. 20대의 젊은 백만장자라도 자신의 삶이 곧 바뀔 것임을 알고 있으며 자신의 부동산에서 2~3년만 살다가 임대 부동산으로 전환할 계획을 세울 수도 있습니다.

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버핏은 두바이에 대해 낙관적이다

Credit Suisse Bank Research Institute가 발표한 '2018 글로벌 부 보고서(2018 Global Wealth Report)'는 2017년과 비교하여 전 세계 자산이 2018년 고액자산가의 부동산 구성 중 부동산 투자만 증가해 2.8% 증가했다.

가치 투자를 믿는 주식 신들조차 집의 유혹에서 벗어날 수는 없다.

올해 버크셔해서웨이 주주총회 이후 부동산 자회사는 중개사업을 중동시장으로 확대하기 위해 아랍에미리트 두바이에 사무소를 개설할 계획을 밝혔다. 우리의 글로벌 네트워크 확장의 초점은 세계 최고의 혁신을 대표하는 곳이자 무역, 물류, 관광 및 금융의 글로벌 중심지입니다."

두바이 부동산 거래 포털의 Bayut 데이터에 따르면 아랍에미리트는 2014년 최고치에 제곱피트당 1,900디르함(제곱미터당 약 19,500위안)을 넘어섰고, 올해 2월 S&P 등급은 공급이 수요를 계속 초과하면서 바닥권으로 떨어졌다. 두바이 주택가격도 올해 5~10% 하락해 2020년 최저치를 기록할 것으로 예상된다.

캡제미니 매니지먼트 컨설팅(Capgemini Management Consulting)이 발표한 '세계 부 보고서(World Wealth Report)'에도 두바이는 중동 1위, 전 세계 4위로 제2주택 부동산 투자 유치율이 뉴욕, 런던, 홍콩에 이어 2위라고 나와 있다. 콩.

이 역시 버핏의 관심을 불러일으켰다. Berkshire Hathaway HomeServices Gulf Properties의 CEO인 Phil Sheridan은 두바이 주택 가격이 수년 동안 하락한 후 많은 고액 순자산 고객이 두바이 부동산 시장이 특별한 가치를 가지고 있다고 믿기 시작했다고 말했습니다.

2019년 8월, UAE에 본사를 둔 IBC GROUP은 휴가용 주택의 개조 및 관리를 위해 두바이에서 10,000개의 부동산을 인수할 계획이라고 수요일 발표했습니다.

회사는 버크셔 해서웨이와 베이 지역 부동산 서비스 컨설팅 중개 역할을 맡아 부동산 식별, 인수, 자금 조달을 지원하는 독점 계약을 체결했다고 밝혔다. 이번 거래 규모는 50억 달러에 달하며 전 세계 100개 이상의 도시에서 100만 채의 부동산을 인수할 정도로 확장될 가능성이 있습니다.

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성공인가 실패인가

부동산 시장에 대한 재벌들의 열광은 많은 사회 문제를 불러일으키기도 했습니다.

샌프란시스코를 예로 들자면, 유니콘이 속속 등장할 때, 집값이 폭등하면서 노숙자들은 따뜻한 증기 배출구에서만 잠을 잘 수 있게 된다. — 샌프란시스코에서는 연간 117,400달러를 버는 4인 가족이 저소득층으로 분류되어 매일 밤 약 7,500명이 도시를 돌아다닙니다.

원주민들은 이들 실리콘밸리 신생기업들을 손가락질했고 그들 역시 타협했다.

올해 6월 구글 CEO 순다르 피차이(Sundar Pichai)는 그레이터 베이 지역(Greater Bay Area) 산호세의 주택 2만 채에 10억 달러를 투자하겠다고 발표했다. 이 계획은 자사 직원을 위한 복지 주택이 아니라, 베이 지역의 저소득 및 중간 소득 그룹에 주택을 제공하는 저렴한 주택 프로젝트입니다.

Facebook은 실리콘 밸리의 저렴한 복합 용도 주택에 1,800만 달러 이상을 투자했습니다. Zuckerberg CEO의 아내인 Chan Zuckerberg 재단은 또한 다른 기관과 함께 새로운 5억 달러 기금을 조성하여 향후 5~10년 내에 베이 지역 5개 카운티에 프로젝트를 건설하거나 건설할 계획을 세웠습니다. 8,000채 이상의 저렴한 주택을 개조했습니다.

Apple은 10억 달러의 저렴한 주택 투자 기금, 10억 달러의 최초 주택 구입자 모기지 지원, 3억 달러 상당의 Apple 소유 토지 개발을 포함하여 25억 달러 규모의 계획을 발표했습니다. 나머지 2억 달러는 샌프란시스코 주택 자금과 소외된 지역사회 지원에 사용될 것입니다.

그러나 애플의 계획이 발표된 다음날 버몬트 상원의원이자 2020년 대선 후보인 버니 샌더스는 애플을 비난하며 애플이 늘어나는 캘리포니아의 주택 위기는 부동산 투자만 늘릴 뿐이라고 믿었습니다. 부동산 대출 사업에 뛰어들겠다는 애플의 발표는 납세자 보조금으로 8억 달러를 받고, 수십억 달러의 세금 납부를 피하기 위해 해외 소득의 4분의 1을 유지하면서 캘리포니아에서 야기한 주택 위기에서 벗어나기 위한 시도입니다. ”

물론 올해 기업공개(IPO) 희극을 벌인 위워크처럼 주택 구입에 혈안이 된 이들이 뒤집는 사례도 있다.

기술 회사라는 이름으로 수년간 잔혹하게 사업을 확장한 후, 전 CEO 노이만은 그의 광기에 대한 대가를 치렀습니다. 그 기간 동안 그는 2017년에 1,050만 달러 규모의 타운하우스를 포함하여 최소 5개의 고급 부동산을 구입했으며 맨해튼 건물에 있는 4개의 아파트에 3,500만 달러를 지출했습니다.

사람들이 투자설명서를 자세히 살펴보니 노이만은 위워크가 임대한 건물 4채의 소유권을 갖고 있었고, 위워크로부터 초저금리로 돈을 빌려 해당 주택을 구입한 것으로 드러났다.

또한 자신의 부동산을 회사에 임대하는 Neumann은 Ortega만큼 누출 방지 기능이 없습니다. Inditex가 소유한 브랜드는 Ortega의 가장 큰 임차인이며 외부 세계에서는 자비를 받지 않습니다. Inditex가 Pontegadea가 변장하여 더 많은 이익을 얻을 수 있도록 의도적으로 시장 가격보다 높은 임대료를 지불했는지 의문이 제기되자 H&M을 포함한 경쟁사에 임대할 때 가격도 동일하게 취급되었습니다.