금 선물 예측

1. 현재 가격이 1000 달러/온스라면 인민폐로 환산합니다.

1000* 환율 6.22/ 온스 31.1035 =199.977 원/그램.

2000 달러/온스를 인민폐로 바꾸다

2000* 환율 6.22 온스 31..1035 = 400.838 원/그램.

금 선물의 현재 가격은 1000 이어야 한다.

금 선물과 현물 금의 견적도 상호 보완적이다.

둘째, 약 65,438 달러+0,000, 대중의 심리에 따라 미래 가격이 2,000 까지 오를 것이기 때문이다. 시장의 기능은 미래 가격을 발견하는 것이지만, 가격이 미래 가격을 발견하는 것이 아니라 현재 가격을 발견하는 것이기 때문이다. 즉, 가격은 분명히 현물 가격 정도에 있을 것이다. 이런 관계는 매우 미묘하다. 투기의 관점에서 보면, 아마 2000 정도, 도박처럼 되기를 바랄 것이다. 동전을 던질 때 654.38+0 만 개의 정면을 주고 654.38+0 만 개의 뒷면을 줘야 공평하다. 앞으로 모두 2000 까지 올라간다면 많이 할 수도 있고 비워 둘 수도 있다. 모두가 모두 2000 까지 올라갈 수 있다고 생각하기 때문에 2000 정도 되어야 한다. 그렇지 않으면 구매자가 이익을 얻고 판매자가 손해를 본다. 그래서 투기꾼의 관점에서 보면. 그리고 우리는 투기자의 입장에서 이런 생각을 하는 것에 익숙하다. 주식은 모두 투기에 쓰이기 때문이다. 좋은 말이 있다:' 주식 투기가 주식민이 되었다',' 부동산 투기단이 집주인이 되었다'. 외국에서는 모두가 주식에 투자한다고 말할 것이다. 중국에서는 주식을 볶고 있습니까? 투기자의 입장에서 이런 일을 고려한다면 2000 정도라는 것을 쉽게 알 수 있지만 정답은 1000 정도입니다. 한 가지 중요한 이유는 차익 거래이기 때문에 금융 공학에서 매우 중요한 점은 모든 가격이 차익 거래없이 책정된다는 것입니다. 즉, 차익 거래를 통해 현물과 선물가격이 가까워질 것이다.

셋째, 차익 거래에는 가설이 거의 필요하지 않습니다. 만약 네가 돈이 많지 않다면, 위험을 무릅쓰지 않아도 돈을 벌 수 있다. 이런 장사는 반드시 누군가가 해야 한다. 차익 거래는 그러한 기회입니다. 이 기회가 발견되면 반드시 누군가가 할 것이다. 그러면 이런 힘은 투기자의 힘을 압도하여 그곳의 현물가격과 부근의 선물가격을 압도할 것이다. 이제 위의 문제에 대해 다시 생각해 봅시다. 현재 1000 의 현물선물은 2000 까지 오를 수 있다고 생각하지만, 무차익력을 통해 현물과 선물은 모두 1000 정도에 있지만, 사람들은 여전히 2000 정도일 것으로 예상된다. 무슨 일이 일어날까요? 균형 잡힌 상태일까요? 이때 여전히 균형 상태에 있을 수 있다. 이 시점에서 균형 상태에 있다면 시장은 위험을 매우 싫어한다고 할 수 있기 때문에 여전히 균형 상태에 있을 수 있다. 현재의 예상 가격은 매우 높지만, 선물과 현물은 이미 매우 낮습니다. 즉, 모두가 매우 피난하고 있다는 뜻입니다. 위험 혐오는 우리가 선물을 구매하는 가격과 미래의 예상 가격의 차이가 바로 위험의 보수라는 것을 가리킨다. 선물과 현물 사이의 이자는 이미 고려했고, 양자의 차이도 위험보수이지만, 이 차액은 지난번보다 훨씬 작다. 그래서 선물과 현물에 투자하는 위험은 사실 비슷하거나 균형이 잡혀 있다. 하지만 여러분은 2000 이 될 것으로 예상하고 있습니다. 선물은 1000 입니다. 아니면 위험을 감수하고 싶지 않다는 뜻입니다. 위험을 싫어합니다. 물론, 만약 모두가 그렇게 한다면,

넷째, 금융공사에서 우리는 일반적으로 위험보수를 고려하지 않는다. 왜냐하면 우리의 가격은 파생품 가격이고 파생품 가격은 매우 간단하기 때문이다. 현물 가격이 얼마인지 알려주시면 선물가격이 얼마인지 알려 드리겠습니다. 그는 위험 보상을 고려하지 않을 것이다. 일단 위험 보상을 고려하면 반드시 효과 함수가 관련될 것이기 때문이다. 이것은 매우 이상한 일이다. 우리의 이익이 어디서 오는지 생각해 봅시다. 일반적으로 경제학의 효과는 소비에서 비롯되지만, 중국에서의 효과는 부에서 비롯될 수 있다. 따라서 다른 민족과 국가에 있어서 이런 영향은 상당히 복잡하며, 상대적 비교, 자신의 역사적 상황 등에서 비롯될 수도 있다. 효용 함수가 지수 함수인지 힘 함수인지 결정할 수 없습니다. 함수마다 효과가 다를 수 있습니다. 이렇게 가격을 책정하는 것은 매우 번거로울 것이다. 우리는 이런 방법으로 우리의 금융공사 가격을 책정할 필요가 없다. 이것도 금융공학의 가장 큰 장점이다. 모든 가격은 효용과 무관하다. 그래서 우리가 그것을 사용하여 가격을 계산할 때, 효용 함수를 사용하지 않는 것이 가장 좋다. 따라서 경제학은 일리가 있지만, 경제학이 내린 결론은 방향성이 있기 때문에 직접 사용하기가 어려운 경우가 많다. (윌리엄 셰익스피어, 경제학, 경제학, 경제학, 경제학, 경제학, 경제학, 경제학, 경제학) 예를 들어, 수입이 증가하면 효용도 증가하지만, 상황에 따라 상태가 완전히 달라진다. (존 F. 케네디, 돈명언) 다행히도 우리는 금융공학을 배웠고, 무익한 방법을 사용했는데, 이것은 여전히 매우 실용적인 과학이다. 우리의 모든 결론은 실험을 통해 증명할 수 있다.

그래서 이 단계는 시한을 알고 금리를 알면 선물가격을 유일하게 확정할 수 있기 때문에 예상 상승과 하락과는 무관하다는 것을 알려준다. 물론, 현실에서 미래가 오를 경우, 일반적으로 F 보다 약간 높을 것이다.

만약 네가 떨어질 것이라고 생각한다면, 좀 낮겠지만, 그리 많지는 않을 것이다.