양적 주식 선택과 양적 선택 사이의 관계를 이해하는 방법

양적투자란 수량화 또는 통계 방법을 통해 역사 데이터에서 효과적인 법칙을 지속적으로 발굴해 투자 행위에 적용하고 심지어 컴퓨터 프로그램을 통해 주문 조치를 자동으로 수행하는 것이다. (윌리엄 셰익스피어, 윈스턴, 통계명언) (윌리엄 셰익스피어, 윈스턴, 컴퓨터명언) (윌리엄 셰익스피어, 컴퓨터명언) 즉, 양적 투자법은' 확률' 으로 승리하며, 가장 뚜렷한 특징은 묘사할 수 있는 모델, 법칙 또는 전략이다.

주식 시장의 경우 정량화 투자에는 주로 정량화 주식 선택, 정량화 선택 시간, 알고리즘 거래, 주식 포트폴리오 구성, 펀드 또는 창고 관리, 위험 통제 등이 포함됩니다. 여기서는 양적선거와 선택시전략을 중점적으로 소개한다. 전자는 어떤 주식이 관심이나 보유를 받을 수 있는지, 후자는 언제 이런 주식을 매입하거나 팔아서 용인할 수 있는 위험에 최대한 많은 수익을 거둘 수 있도록 해결한다.

1 단계: 주식 선택

주식 선택의 목표는 시장의 모든 거래 가능한 주식에서 일정한 안전 마진이 있는 주식 후보 세트 (흔히' 주식풀' 이라고 함) 를 선정하는 것이다. 이는 자신의 운행 주기나 시장 변화에 따라 수시로 조정될 수 있다.

양적선주의 기초는 기본면, 기술면, 양자의 결합이 될 수 있다. 일반적으로 사용되는 정량화 주식 선택 모델의 예는 다음과 같습니다.

1 다 요인 모델

다변량 모델: 일련의' 요소' 를 주식 선택 기준으로 사용합니다. 이러한 요소에 맞는 주식은 주식 풀에 후보로 배치됩니다. 그렇지 않으면 주식 풀에서 제거됩니다. 이러한 요소는 PB, PE, EPS 성장률 등과 같은 몇 가지 기본 지표가 될 수 있습니다. , 또는 운동량, 교환율, 변동률 등과 같은 기술 지표가 있습니다. , 또는 예상 이익 증가, 분석가의 일관된 예상 변화, 거시 경제 변수 등과 같은 기타 지표. 다변량 모델은 비교적 안정적이다. 왜냐하면 항상 다른 시장 조건 하에서 작용할 수 있는 요소들이 있기 때문이다.

2 판 회전 모델

판 회전 모드: 시장 스타일의 특징에 따라 투자하는 스타일 회전입니다. 예를 들어, 시장은 중소주를 선호하고, 때로는 대주를 선호한다. 스타일 전환 초기에 개입하면 더 큰 초과 수익을 얻을 수 있다. 또 다른 하나는 경기 순환 때문에 항상 일부 업종이 먼저 시장을 가동하고, 다른 업종 (예: 산업 체인의 상류 하류) 은 따라 가동한다는 것이다. 경제 주기 과정에서 이러한 순환적인 업종을 순차적으로 배치하는 것이 간단한 매입 보유보다 낫다. (윌리엄 셰익스피어, 윈스턴, 경제명언) (윌리엄 셰익스피어, 윈스턴, 경제명언)

3 일관성 예상 모델

만장일치의 예상 모델: 시장의 투자자들이 특정 정보에 대해 일관적인 견해를 가질 수 있다는 것을 말합니다. 예를 들어, 대부분의 분석가들은 주식에 대해 낙관적이며, 미래에는 상승할 수 있습니다. 대부분의 분석가들이 주식을 보면, 그것은 앞으로 하락할 수 있다. 공감대 예상 전략은 대다수 분석가의 관점을 이용하여 주식을 매매하는 것이다.

비슷한 생각은 모두 주식, 포럼, 뉴스 미디어 등에 언급된 대중의 감정이나 긍정적인/부정적인 소식에 기반을 두고 있다. 또 다른 아이디어는 역운영으로 양떼 효과 (물극이 역효과를 가져옴) 를 피하고 시장이 미칠 때 주력자금 선적의 함정에 빠지지 않도록 하는 것이다.

4 자본 흐름 모델

자금 흐름 모델: 그 기본 사상은 주력자금의 흐름에 따라 주식의 상승과 하락을 판단하는 것이다. 만약 자금이 계속 유입된다면 주식은 상승해야 하고, 자금이 계속 유출되면 주식은 하락해야 한다. 따라서 자금의 유입 유출을 지수로 편성해 주식의 미래 상승과 하락을 예측하는 데 사용할 수 있다.

2 단계: 시기

선택시의 목표는 주식의 구체적인 거래 시기를 결정하는 것인데, 그 근거는 주로 기술이다. 투자 주기 또는 스타일 (예: 장기, 단기 또는 초단기) 에 따라 선택 전략은 주가의 상대적 위치에 대한 대략적인 판단에서 거래 행위를 트리거하는 신호로 더 정확한 기술 지표 또는 이벤트 메시지에 이르기까지 가능합니다.

일반적으로, 시간 선택 동작의 생성은 일 KK 선 (또는 주 KK 선), 하루 중 시간 또는 분 KK 선, 심지어 분필 거래점 수준의 시간 구분도를 기준으로 할 수 있다. 구체적인 양적 선택 전략은 다음과 같은 범주로 나눌 수 있습니다.

1 추세 추적 유형

추세 추적 전략은 일방적 상승 또는 일방적 하락 (할 수 있는 경우) 에 적용됩니다. 시장이나 주가 어느 정도 오르면 가격 추세가 더 올라가거나 하락할 것으로 예상하고 적절한 조치를 취합니다 (매입-> 유지->; 증창->; -> 를 계속 누르고 있습니다 판매).

2 고투저흡입형

고매저흡입형: 고매저흡입형 전략은 진동시세에 적용된다. 가격 시세가 어떤 거래구간 (상자 정리) 이나 어떤 가격통로 (평행 상승 또는 하강 통로) 의 상하궤도 사이에서 변동할 때 하궤도 부근에서 반복적으로 매입하고 상궤도 근처에서 매각하며, 대역 차액이익 (하궤도 매입->; 트랙에서 판매-> 레일 구입-> 트랙에서 판매-> …).

3 횡판 돌파형

돌파구: 가격 동향은 일정 구간에서 장기적으로 변동할 수 있으며, 어느 날 또는 어느 시점에서 구간을 벗어나거나, 가격 상궤 (예: 융자 단계 말기 상승) 를 돌파하거나, 가격 하궤 (예: 주력 출하 완료, 또는 다음 목표가로 떨어지는 등) 를 돌파하면 시장 시세가 밝아진다.

횡판 돌파 전략은 이 돌파 기회를 잡고 과감하게 창고를 짓고, 가장 유리한 가격과 최소한의 위험으로 입장하여 후속 이윤을 얻는 것이다 (빈 창고 또는 대기 기회->; 깨진 레일 구매 또는 평면/깨진 레일 판매 또는 빈).

일반적인 추세 추적 전략으로는 단기 및 장기 평균 교차 전략, 평균 다중 창고 및 빈 창고 출입 전략, MACD DIFF 및 DEA 선 교차 전략 등이 있습니다. 다음 그림과 같이 나타납니다.

흔히 볼 수 있는 고투저흡 전략은 일반적으로 기술 지표를 흔들어 KDJ, RSI, CCI 등과 같은 가격 동향의 초과 판매 또는 초과 판매 상태를 판단하거나, MACD 적록주 또는 양력지표와 가격추세의 편차를 통해 변동구간을 예측하는 전환점. 다음 그림과 같이 나타납니다.

흔히 볼 수 있는 크로스바 돌파 전략으로는 부림대 상하궤도 돌파, 고저가 통로 돌파, 한스-123, 궤도 법칙 등이 있다. 다음 그림과 같이 나타납니다.

추세 추적 전략과 고투저흡 전략이 완전히 다른 시장 단계에 적용된다는 점을 강조해야 한다. 일방적인 추세에서 고투저흡을 하거나 진동시세에서 트렌드 추적을 하면 큰 손실을 초래할 수 있다는 점을 강조해야 한다. 따라서 이 두 가지 방법을 사용할 때 가장 중요한 것은 첫째, 현재 시장 유형을 최대한 정확하게 판단하고, 둘째, 항상 정지 손실을 보호하고 제때에 흑자를 멈추는 것이다.

결론적으로:

광우비서와 광우형태 계열 제품 중 주식시장 규율과 이런 법칙에 근거한 수량화 전략에 대한 계시가 많다. 예를 들면 각종 공고 사건, 자금 시세, 기술 지표에 근거한 전략과 법칙, 그에 상응하는 다음날 기회, 밑바닥 형태 반전 등 거래 기회 등이 있다. (알버트 아인슈타인, Northern Exposure (미국 TV 드라마), 스포츠명언)

이러한 실시간 동적 전략은 투자자의 주식 선택 및 타이밍 작업에 효율적이고 가치 있는 참고 자료를 제공합니다.