펀드 지분이란 무엇인가요?

펀드 지분은 펀드 스폰서가 투자를 위해 대중에게 발행한 증명서를 말하며, 보유자는 자신이 보유한 지분에 따라 기금 재산의 소득을 분배받을 권리가 있고 나머지 지분을 취득할 권리가 있음을 나타냅니다. 청산 후 재산을 관리하고 그에 상응하는 의무를 집니다.

순가치 계산

펀드 지분의 청약 및 환매 가격을 계산하려면 먼저 펀드 지분의 순 가치를 계산해야 합니다. 펀드 지분의 순 가치는 펀드의 순자산 가치를 총 펀드 지분 수로 나눈 값과 같습니다. 기금순자산가치는 기금자산총액에서 법률, 행정법규, 국무원증권감독관리기구의 규정 및 기금계약에 따라 기금자산에서 공제할 수 있는 기금부채를 뺀 금액을 의미합니다. 펀드자산의 총액에는 펀드가 소유한 각종 유가증권, 은행예금의 원리금, 펀드청약채권 및 기타 투자자산의 가치의 합계가 포함됩니다. 펀드 자산의 가치를 객관적이고 정확하게 반영하기 위해 펀드 자산 평가는 관련 국가 규정 및 펀드 계약 조항에 따라 수행되어야 합니다. 개방형 펀드는 일반적으로 영업일마다 펀드 자산의 가치를 평가할 것으로 예상됩니다. 평가대상은 주식, 채권, 배당금, 채권이자, 펀드가 보유하고 있는 은행예금 원리금 등의 자산입니다.

구체적인 평가 방법은 주로 다음과 같습니다.

1. 상장 및 유통 유가증권은 평가 시 증권거래소에 상장된 시장 가격(평균 가격 또는 종가)을 기준으로 평가됩니다. 평가일에 거래가 없는 경우에는 해당 거래일의 시장가격을 적용합니다.

2. 비상장주식은 상장되어 유통되는 주식이 신주 또는 유상증자로 구분되며, 거래소에 상장된 동일 주식의 시가를 기준으로 산정됩니다. 평가일에는 당일 거래가 없으며, 상장 및 유통되지 않는 주식 중 기업공개에 속하는 주식은 원가를 기준으로 산정됩니다.

3. 비상장 국고채 및 은행예금은 평가일까지의 원금과 경과이자를 합산하여 산정합니다.

4. 권리락일부터 할당확정일까지의 할당보증금은 시장가격이 할당가격보다 낮은 경우에는 시장가격과 할당가격의 차액을 기준으로 산정된다. , 할당 가격이 계산됩니다.

5. 기타 비상장 증권은 원가로 계산됩니다.

6. 배당금 및 채권이자의 배분은 평가일까지 실제 수령한 금액을 기준으로 산정한다.

7. 기타 펀드 계약서에 명시된 방법. 펀드의 총자산가치에서 차감할 수 있는 부채와 비용에는 주로 미지급 상환금, 미지급 관리수수료, 미지급 보관료, 미지급 수수료, 미지급 이자, 미지급 소득, 미지급 세금, 미지급금 등이 포함됩니다.

가격 계산

펀드 지분의 청약 및 환매 가격은 청약 및 환매일의 펀드 지분 순 가치에 관련 수수료를 가산하거나 뺀 금액을 기준으로 계산됩니다. 소위 청약 및 환매일이란 펀드단위 보유자가 펀드단위를 청약하거나 펀드운용사에게 보유하고 있는 펀드단위의 환매를 요청하는 날을 말한다. 여기에 언급된 수수료는 펀드 지분 청약 수수료 및 환매 수수료를 의미합니다. 펀드 지분 청약 및 환매 수수료는 펀드 지분 순가치에 청약 및 환매 비율을 곱한 금액과 동일합니다. 오늘날의 실제 운영으로 볼 때, 펀드매니저는 일반적으로 대규모 청약 및 장기간 보유하는 펀드 지분의 환매에 대해 청약 및 환매수수료를 일정하게 할인합니다. 청약수량이 증가함에 따라 환매수수료가 감소합니다. 환매된 펀드 지분이 증가합니다.