50ETF 옵션을 처음 접하는 초보자의 경우, 적절하게 운용하는 방법은 무엇입니까?

50ETF 옵션은 옵션 거래의 모든 특성을 갖춘 옵션 거래 도구입니다. 그 대상은 거래소에 상장되어 거래되는 ETF(Exchange-Traded Fund)인 Shanghai Stock Exchange 50 Open-End Fund입니다.

그래서 50ETF 콜옵션의 추세는 상하이 종합 50 지수의 추세와 같습니다. Shanghai Composite 50 Index가 상승하면 50ETF 콜 옵션의 가치도 상승하고, Shanghai Composite 50 Index가 하락하면 50ETF 콜 옵션의 가치도 하락합니다. 이러한 상관관계로 인해 50ETF 옵션은 투자자가 Shanghai Composite 50 Index와 관련된 투자를 할 수 있는 도구가 됩니다.

50ETF 옵션에는 크게 콜옵션과 풋옵션 두 가지가 있습니다. 이 두 가지의 특징과 수익방식은 다음과 같습니다.

1.

청약을 위한 50ETF 옵션 계약의 추세는 일반적으로 Shanghai Composite 50 Index의 추세와 유사합니다.

콜 옵션은 구매자에게 미래의 특정 날짜까지 특정 행사 가격으로 50개의 ETF를 구매할 수 있는 권리를 제공합니다.

투자자들이 상하이 종합 50 지수가 상승할 것이라고 믿는다면 콜옵션 매수를 선택할 수 있는데, 이를 강세 개시라고 합니다. 만기일 이전에 SSE 50이 상승하면 구매자는 옵션 권리를 행사하여 수익을 얻을 수 있습니다.

반면, 투자자들이 상하이 종합 50 지수가 상승하지 않을 것이라고 판단하면 콜옵션 매도를 선택할 수 있는데, 이를 약세 포지션 개설이라고 합니다. 이 경우 투자자는 프리미엄을 받게 되며, 이는 상하이 종합 50 지수가 상승하지 않으면 이익으로 유지됩니다.

2. 풋 옵션:

풋 50ETF 옵션 계약의 추세는 일반적으로 Shanghai Composite 50 Index의 추세와 반대입니다.

풋 옵션은 구매자에게 미래에 특정 행사가로 50개의 ETF를 판매할 수 있는 권리를 제공합니다.

투자자들이 상하이종합 50 지수가 하락할 것이라고 믿으면 풋옵션 매수를 선택할 수 있는데, 이를 강세 개시라고 합니다. SSE 50이 만기 전에 하락하면 구매자는 옵션 권리를 행사하여 수익을 얻을 수 있습니다.

반면, 투자자들이 상하이 종합 50 지수가 하락하지 않을 것이라고 믿는다면 풋옵션 매도를 선택할 수 있는데, 이를 약세 포지션 오픈이라고 합니다. 이 경우 투자자는 프리미엄을 받게 되며, 이는 상하이 종합 50 지수가 하락하지 않으면 이익으로 유지됩니다.

요약:

투자자들이 상하이 종합 50 지수가 상승할 것으로 예상한다면 콜 옵션에서 콜 옵션을 개설하거나 옵션을 넣어 수익을 낼 수 있습니다.

투자자들이 상하이종합 50 지수가 하락할 것으로 예상한다면 콜옵션이나 풋옵션에서 약세 포지션을 취하여 이익을 얻을 수 있습니다.

50ETF 옵션은 강력한 금융 상품이며 그 특성과 수익 방법은 다음과 같습니다.

1. 50ETF 펀드에 중점:

각 50ETF 옵션 계약 모두 이는 주식의 추세라고 볼 수 있으며, 이는 50ETF 펀드의 추세와 높은 상관관계가 있습니다.

50ETF 펀드가 오르면 콜 계약 가격은 오르는 반면, 풋 계약 가격은 하락하는 것이 일반적이다.

50ETF 펀드가 하락하면 콜 계약 가격은 하락하는 반면, 풋 계약 가격은 상승하는 경우가 많습니다.

2. 프리미엄 및 계약 가격:

프리미엄이라고도 하는 옵션 계약의 가격은 시장 공급과 수요에 따라 결정됩니다.

로얄머니는 내재가치와 시간가치 두 부분으로 구성됩니다.

내재가치는 옵션 계약 자체의 가치로, 50ETF 가격에서 계약 행사 가격을 뺀 금액과 같습니다.

시간가치는 로열티 중 내재가치를 초과하는 부분으로, 이 부분의 가치는 점차 하락하게 됩니다.

3. 옵션 레버리지:

옵션 계약은 레버리지 효과를 제공하며, 레버리지 배수는 50ETF 가격을 50ETF 옵션 계약 가격으로 나눈 값과 같습니다.

만기일이 다가올수록 외가격 옵션의 가격은 낮아지고 레버리지는 최대 1,000배 이상 높아져 투자자에게 작은 이익으로 큰 이익을 얻을 수 있는 기회를 제공한다.

4. 거래 유연성:

옵션을 통해 투자자는 콜 옵션이나 풋 옵션을 매수하고 시장 기대에 따라 적절한 방향을 선택할 수 있습니다.

옵션은 더 큰 거래 자유와 차익 거래 기회 및 공간을 제공합니다.

5. 변동성과 수익 기회:

옵션은 변동성이 높으며 평균 계약 변동성은 일반적으로 기초 자산의 변동성을 훨씬 초과합니다.

옵션의 방향성은 개별 종목을 고려하지 않고 시장의 상승과 하락 추세만 보고 판단하면 됩니다.

옵션 거래는 특히 시장이 불안정할 때 이익을 얻을 수 있는 여지를 제공합니다.

6. T+0 거래 모드:

옵션은 T+0 거래 모드를 채택하여 투자자가 보다 유연하게 매수 및 매도 작업을 수행할 수 있도록 합니다.

옵션 거래는 더 큰 거래 자유와 차익거래 기회를 가져올 수 있습니다.

7. 간단하고 유연한 거래 방법:

옵션 거래 방법은 간단하고 단일 거래 금액이 상대적으로 적으며 모든 유형의 투자자에게 적합합니다.

요약:

강력한 금융 도구인 50ETF 옵션에는 레버리지, 유연성 및 수익 기회가 있어 투자자가 시장 변동에 보다 유연하게 대응하고 시장 기대에 따라 대응하는 데 도움이 됩니다. 방향. 옵션 거래는 비교적 간단하지만 세심한 위험 관리도 필요합니다.

옵션 계좌 개설 규정

개인투자자가 스톡옵션 거래에 참여하기 위한 적정성 관리 규정은 '5일 1일 1일'로 요약할 수 있다

1. 자산 보유: 계좌 개설 신청 전 20거래일 동안 증권 계좌 및 자본 계좌의 일일 평균 자산은 RMB 500,000 이상이어야 합니다(투자자가 마진 거래를 통해 투자한 자금 및 증권 제외).

2. 지식이 풍부함: 옵션에 대한 기본 지식이 있고 거래소에서 인정하는 관련 테스트를 통과합니다.

3. 경력 : 증권사 또는 선물회사에 6개월 이상 계좌를 개설하고 마진금융 및 증권대여업에 참여할 자격이 있거나 금융선물거래 경험이 있는 자.

4. 위험 허용 범위를 갖습니다. 고객의 위험 허용 범위는 C3-안정, C4-상대적으로 공격적, C5-공격적입니다.

5. 불량 기록 없음: 심각한 신용 불량 기록이 없으며 법률, 규정, 규칙 및 교환 업무 규칙에 따라 옵션 거래를 금지하거나 제한하는 상황이 없습니다.

옵션 거래 플랫폼의 계좌 개설 조건과 절차를 살펴볼까요?

1. 옵션 분할 계좌를 개설하는 첫 번째 단계는 옵션 위험 통지서 제출, ID 및 기타 정보 제공, 계약서 인쇄, 서명 및 사진 촬영 또는 스캔 파일 전송입니다.

2. 2단계에서는 거래 소프트웨어를 통해 등록할 수 있으며, 등록 후 개인실명인증을 진행해야 합니다.

3. 투자자가 옵션에 대한 거래 위험 및 규칙 등을 인지하고 있는지 확인하기 위해 플랫폼 직원의 전화 위험 관리 재방문.

4. 네 번째 단계에서는 옵션 거래를 시작할 수 있습니다. 분할 거래는 SSE 50, CSI 300, CSI 500 및 Kechuang 50 ETF 옵션과 같은 상하이 증권 거래소 옵션을 지원합니다.

콘텐츠 출처: 옵션 소스

옵션 거래 방법

옵션은 금융 파생상품의 일종으로 주식과 비슷하지만 약간의 차이점이 있습니다. 옵션을 거래하는 네 가지 기본 방법은 다음과 같습니다.

1. 콜 옵션 매수: 향후 주가가 상승할 것이라고 예측할 때 콜 옵션 매수를 선택할 수 있습니다. 구매자는 합의된 가격으로 주식을 구매할 권리가 있음을 설명합니다. 무한한 이익 잠재력이 있지만 손실은 지불한 보험료(100%)로 제한됩니다.

2. 풋옵션 매수: 향후 주가 하락을 예측할 때 풋옵션 매수를 선택할 수 있습니다. 이는 구매자가 합의된 가격으로 주식을 판매할 권리가 있음을 의미합니다. 무한한 이익 잠재력이 있지만 손실은 지불한 보험료(100%)로 제한됩니다.

3. 콜 옵션 매도(즉, 네이키드 콜 옵션 매도): 향후 주가가 횡보하거나 하락할 것이라고 예측할 때 콜 옵션 매도를 선택할 수 있습니다. 판매자는 합의된 가격으로 주식을 판매할 의무가 있음을 설명합니다. 수익은 징수된 보험료(100%)까지 가능하지만 손실 가능성은 무제한입니다.

4. 풋옵션 매도(즉, 네이키드 풋옵션): 향후 주가가 횡보하거나 상승할 것으로 예측할 때 풋옵션 매도를 선택할 수 있습니다. 판매자는 합의된 가격으로 주식을 구매해야 할 의무가 있음을 설명합니다. 수익은 징수된 보험료(100%)까지 가능하지만 손실 가능성은 무제한입니다.

옵션을 매수하든 매도하든 옵션 구매자의 목표는 해당 옵션을 만료일 이전에 실물 화폐 옵션(내가격 옵션)으로 만들어서 매수할 수 있도록 하는 것입니다. 더 낮은 가격 또는 그 이상으로 옵션을 판매하여 이익을 얻습니다. 옵션 매도자의 목표는 해당 옵션을 만기일 이전에 외가격(out-of-the-money)으로 만들어 해당 옵션의 가치가 없어지고 옵션 매도자가 프리미엄(100%)을 모두 받도록 하는 것입니다. ).

옵션 매수와 옵션 매도는 제로섬 게임입니다. 옵션 매수자는 옵션을 행사할 권리가 있고, 옵션 매도자는 옵션을 행사할 의무가 있습니다. 옵션의 구매자와 판매자만이 만료일에 거래를 체결할 수 있습니다.