합의 대출 및 그 기능

동의 대출은 자본 제약을 기반으로 하는 투명하고 정규화된 거시 건전성 정책 도구로, 시행 이후 균형 있고 적절한 신용 제공을 원활하게 하고 대출 조정 및 최적화를 안내하는 데 중요한 역할을 해왔습니다.

2011년 초에는 신용규모 증가 등의 어려움에 대처하기 위해 총체적인 신용규모를 파악하고 실물경제를 합리적으로 지원할 수 있는 자금을 유도하는 데 도움이 되는 신용구조를 구축하였습니다. 유동성 및 인플레이션 압력이 크게 증가함에 따라 중앙은행은 공식적으로 차등 준비금을 시행했습니다. 동적 조정 조치는 보다 투명하고 표준화된 차등 준비금 동적 조정 정책을 통해 통화 총 조정과 경기 대응적 거시 건전성 규제 프레임워크를 유기적으로 결합하기 위한 것입니다. 지난해 11월 열린 국무원 상무회의에서는 예대율 지표의 유연성을 높이고, 약정대출 관리를 개선하고, 중소기업 부실채권 상각 등 정책 개선을 명확히 제안했다. 기업을 세전비용으로 등록하고, 금융기관을 강화해 중소기업, 영세기업, '농업·농촌·농업인' 등의 확대를 위한 자금 차입 능력을 갖췄다. 합의 대출이란 무엇입니까? 합의 대출은 실물 경제를 지원하기 위한 자금을 안내하는 데 어떤 역할을 합니까? 이러한 문제는 시장의 많은 관심을 끌었습니다.

중앙은행이 발행한 '2014년 3분기 중국 통화정책 시행 보고서'에 따르면, 각계에서 널리 언급되는 이른바 '합의 대출'은 본질적으로 역동적인 조정 메커니즘이다. 차등적립금의 핵심 내용은 금융기관의 적절한 신용공여가 자체 자본 수준과 경제 성장의 합리적인 요구에 부합해야 한다는 것입니다. 그 중 자본제약에는 과거 8%의 최소자본요구뿐 아니라 경기대응자본, 시스템적으로 중요한 추가자본, 예비자본 등 거시건전성 자본요구도 포함되는데 이는 경제성장에 따른 합리적인 수요가 전체 신용증가율을 의미한다. 예상 경제성장 목표에서 너무 많이 벗어나서는 안 됩니다. 합의대출정책 시행 이후 균형있고 적절한 신용공여를 원활하게 하고 신용구조의 조정과 최적화를 유도하는 데는 어느 정도 효과가 있었으나 아직 개선이 필요한 부분도 있다. 이 기사에서는 광시의 사례를 결합하여 실물 경제를 지원하기 위한 자금을 합리적이고 적절하게 유도하는 데 있어 합의 대출의 중요한 역할과 가치를 탐구하고 합의 대출 관리 정책을 더욱 최적화하고 개선하기 위한 관련 제안을 제시합니다.

합의대출을 분석하려면 먼저 그 유래를 추적하고 합의대출의 원인과 역사를 연구해야 한다. 합의대출은 국제금융위기 대응 경기부양책이 실효성을 보이고 경기회복이 점차 공고해진 이후 국무원의 배치에 따라 통화상황을 정상화하기 위한 거시건전성 조치다. 수년 동안 중앙은행은 유동성 관리 및 가격 기반 도구의 역할을 더욱 강화하는 등 시장 중심의 간접 규제로의 전환을 강조해 왔습니다. 그러나 가격 도구의 사용은 유동성 제약, 금리의 대규모 조정 등 다양한 요인으로 인해 제한되며, 일부 소규모 기업은 금리에 충분히 민감하지 않으며, 환율 시장화 프로세스는 여전히 필요합니다. 따라서 신중함과 같은 정책 도구도 필요한 역할을 해야 합니다. 본질적으로 합의 대출은 자본 제약에 기반한 투명하고 정규화된 거시건전성 정책 도구입니다. 이 지표의 계산은 예대율, 자본적정성비율, 부실채권비율 등 여러 데이터를 종합해 산출하며, 일반적으로 시중은행이 자체적으로 계산해 중앙은행에 보고한다. 계산 결과에 따라 투명하고 규칙적이며 동적으로 조정됩니다. 이는 인간의 재량권을 최대한 제한하며 행정 규모 통제와는 다릅니다. 어떤 의미에서 합의대출정책의 수립과 시행의 본래 목적은 시중은행이 보다 안정적으로 운영되도록 유도하여 과잉확장을 억제하고, 부적절한 신용공급 리듬이 경제발전의 구조를 방해하는 것을 방지하는 것이 중요하다. 이는 현재 거시 통제 환경과 일치할 뿐만 아니라 이전 부양 정책의 영향을 소화하기 위해 새로운 거시 건전성 도구를 사용하는 옵션이기도 합니다.

각지에서 합의대출을 실시한 이후 총액 기준으로 신용규모를 파악하고 실물경제 지원을 위한 자금을 합리적이고 적절하게 유도하는 데 많은 성과를 거두었다. 광시의 사례를 예로 들면, 합의 대출 관리는 현지 법인 금융 기관의 균형 있고 적절한 신용 확장을 촉진하고 신용 구조의 조정 및 최적화를 안내하는 데 있어 일정한 결과를 얻었습니다. 첫 번째는 균형 있고 적절한 신용 공개를 촉진하는 것입니다. 합의 대출을 실시한 이후, 광시 지역 기업 금융 기관의 대출 충동은 크게 억제되었으며 신용 확장은 점차 정상으로 돌아왔고 성장률과 리듬은 더욱 안정되었습니다. 통계에 따르면 2011년부터 2014년까지 광시 지역의 연평균 신용 증가율은 약 19%로 2007년부터 2010년까지의 평균 증가율보다 13%포인트 낮았습니다. 연평균 신용 증가율도 더욱 안정적입니다. 두 번째는 학점 구조의 조정과 최적화를 안내하는 것입니다. 은행 기관이 대출 증가를 효과적으로 활용하고 신용 구조를 최적화하기 위해 적극적으로 노력하도록 장려합니다. 핵심 분야 및 취약 고리에 대한 신용 지원을 강화하고 농업 관련 분야의 신용 수요를 우선시하며 중소기업을 위한 금융 서비스를 제공합니다. 지속적으로 최적화됩니다. 세 번째는 국내 기업금융기관의 자본력을 높이도록 강제하는 것이다. 합의대출 산정식의 관련 자본수준 요소는 국내 기업금융기관이 보다 합의대출 규모를 확보하기 위해 자본수준을 적극적으로 늘릴 것을 촉구한다. 통계에 따르면, 2011년 이후 광시 농촌 합작 금융 기관의 자본금은 60억 달러 증가했으며, 이는 금융 기관의 자본력을 크게 강화하고 위험 저항 능력을 향상시켰습니다.

물론 합의 대출 실행에 몇 가지 복잡한 요소가 있다는 점은 주목할 가치가 있습니다. 예를 들어 일부 농촌 신용협동조합의 자본적정성 비율은 규제 요건보다 낮거나 심지어 마이너스 수준이었습니다. 규칙과 표준이 엄격하게 시행된다면 이는 대출이 줄어들 것이며, 이는 금융 서비스가 부족한 일부 외딴 지역 및 가난한 지역의 지역 경제 발전에 더 큰 영향을 미칠 수 있습니다. 마을 은행 등 새로운 기관이 많이 생겼고, 역사적 데이터가 부족합니다.

또한, 구체적인 시행과정에서는 합의대출에 대한 통제와 신용수요의 차별화 사이의 갈등 등 미시적인 문제가 여전히 존재한다. 이러한 문제를 해결하려면 유연성과 유연성에 대한 노력이 필요합니다. 구체적으로 합의대출의 증가율은 연 단위로 산정하는 것이 일반적이며, 연간 대출 진행상황은 금융기관이 실물경제의 실제 대출수요와 자체 유동성 상황, 사업전략 등을 토대로 금융기관이 독립적으로 조정하는 방식이다. 예를 들어, 농촌 금융 기관은 농업 계절 패턴을 기반으로 자금 수요에 따라 부여할 대출 금액을 자율적으로 결정할 수 있습니다. 일반적으로 합의 대출은 실물 경제의 실제 대출 수요에 따라 동적으로 조정되고 어느 정도 탄력성과 유연성을 가지며 경제 발전의 실제 요구 사항을 충족합니다.

또한 합의 대출과 다른 정책 간의 일관성을 어떻게 향상시킬 것인지에도 주목할 필요가 있습니다. 예를 들어, 은행 업계의 일부 사람들은 경제가 하락 압력에 직면할 때 일반적으로 중소기업에 대한 대출이 더 높은 위험을 안고 있다고 믿습니다. 은행의 위험 선호도가 감소하는 상황에서 소규모 및 소액 대출 발행에 대한 은행의 열정이 높아졌습니다. 영향을 받았습니다. 일부 규제 제한과 비교하여 은행에는 몇 가지 인센티브 조치가 필요할 수 있습니다. 이러한 상황에 대응하여 전문가들은 예대율 지표와 연계하여 합의 대출이 여전히 중요한 역할을 할 것이며 규제 당국은 합의 대출을 계속 사용하여 은행 대출 행위를 안내하고 제한할 수 있다고 믿습니다. 이 과정에서 합의대출과 여타 정책 간의 일관성을 제고하고 정책 간 시너지 효과를 높여 합의대출의 역할을 더욱 잘 수행하고 실물경제를 지원하는 자금을 합리적이고 적절하게 유도할 필요가 있다.