펀드 수입의 자금 분배

(1) 각 펀드 지분은 균등한 분배 권리를 누립니다.

(2) 펀드의 올해 수입은 올해 수입을 분배하기 전에 먼저 전년도 손실을 보충해야 합니다. ;

(3) 해당 기간 동안 펀드 투자에 손실이 발생하는 경우 수입이 분배되지 않습니다.

(4) 펀드 수입이 분배된 후 순 가치 펀드 지분은 펀드의 액면가보다 낮을 수 없습니다.

(5) "증권투자기금 관리에 관한 경과조치"(이하 ""라 한다)의 규정에 의거 임시 조치'), 기금 분배는 최소 1년에 한 번 현금 형태로 이루어져야 하며, 기금 수입 분배 비율은 기금 순이익의 90% 이상이어야 합니다.

(6) 두 단일 펀드 계정의 동일한 펀드에 대해 배당금 분배 방법은 허용되지 않습니다. 배당금 재투자의 재투자 부분은 주식 등록일의 펀드 지분 순 가치를 기준으로 결정됩니다. 기금 수입은 일반적으로 다음과 같이 분배되어야 합니다:

(1) 수입 분배 내용을 결정합니다. 정확하게 말하면 기금 배분의 대상은 당기순이익, 즉 관련 규정에 따라 공제해야 하는 비용을 공제한 후 기금 수입의 잔액입니다. 여기서 언급하는 수수료에는 일반적으로 펀드관리회사에 지급하는 관리수수료, 보관인에게 지급하는 보관수수료, 공인회계사 및 변호사에게 지급하는 수수료, 창업수수료 및 펀드 설립 시 발생하는 기타 비용 등이 포함됩니다. 일반적으로, 해당 연도의 펀드 순수익은 해당 연도의 수익 분배를 수행하기 전에 먼저 전년도의 손실을 보전해야 합니다. 배포를 해서는 안됩니다. 특히 상기 수입 및 비용 데이터는 유통이 이루어지기 전에 증권 관련 업무에 종사할 자격을 갖춘 회계법인 및 공인회계사의 감사 및 확인을 거쳐야 한다는 점에 유의해야 합니다.

(2) 소득 분배 비율과 시기를 결정합니다. 일반적으로 펀드별로 배분비율과 배분시기가 다르며, 이는 일반적으로 관련 국가법규에 위배되지 않는다는 전제 하에 펀드계약서나 펀드회사 정관에 미리 명시되어 있는 경우가 많습니다. 배분비율은 미국 관련법에 따라 펀드는 순이익의 95%를 투자자에게 배분해야 한다고 규정하고 있다. 우리나라의 「증권투자기금 관리에 관한 경과조치」에서는 펀드 수입분배율이 기금 당기순이익의 90% 이상이어야 한다고 규정하고 있습니다. 분배 시기 측면에서 기금은 적어도 1년에 한 번 수익을 분배해야 합니다.

(3) 소득 분배 대상을 결정합니다. 폐쇄형 펀드든 개방형 펀드든, 수익분배 대상은 특정일에 펀드 단위를 보유하는 투자자들이다. 펀드관리회사는 일반적으로 수익배분권을 취득하기 위해 최종 주식등록일을 명시해야 하며, 당일 거래 종료 후 펀드 보유자 목록에 등재된 투자자만이 수익분배를 누릴 자격이 있습니다.

(4) 배포 방법을 결정합니다. 일반적으로 세 가지 방법이 있습니다. ① 현금을 분배합니다. 이것이 펀드 수익 분배의 가장 일반적인 형태입니다. ②자금단위를 배정한다. 즉, 분배되어야 할 순이익을 동일한 금액의 새로운 펀드 단위로 변환하여 투자자에게 제공하는 것입니다. 이러한 형태의 분배는 일반적으로 "보너스 주식"으로 알려진 것과 유사하며 실제로 펀드의 총 자본과 규모를 증가시킵니다. ③할당되지 않습니다. 펀드 단위를 증여하거나 현금을 배분하지 않으며, 순이익은 재투자 원금에 포함되어 펀드 단위의 순자산 가치 증가에 반영됩니다. 우리나라의 "증권투자자금 관리에 관한 임시조치"에서는 ①방식만을 허용하고 있습니다. 우리나라 대만에서는 ①과 ③의 배분방식을 조합하여 사용하고 있는 반면, 미국에서는 ①과 ②의 방식을 가장 많이 사용하고 있습니다. . (5) 소득분배 지급방식을 결정합니다. 이는 투자자들이 이익의 일부를 어떻게 받는지에 대한 문제와 관련이 있습니다. 일반적으로 현금지급시 보관인은 펀드보유자에게 직접 수령하거나 보유자의 은행계좌로 송금하도록 통지하고, 펀드단위를 배정하는 경우에는 지정증권회사가 배정된 기금단위를 이체하여 주식을 인쇄합니다. 투자자의 펀드 단위 보유 증명서.

펀드는 포트폴리오 투자를 통해 위험을 분산시키지만 일반적으로 투자자가 낮은 위험(주식보다 낮음)으로 더 높은 수익(채권보다 높음)을 얻을 수 있다는 점을 덧붙여야 합니다. 그러나 펀드 운용사는 그렇지 않습니다. 펀드의 미래 수익에 대해 보장합니다. 실제로 일부 펀드는 실패한 관리자로 인해 수익률이 매우 낮거나 심지어 손실을 입을 수도 있습니다.