기업 재무 성과를 평가하는 방법

기업 재무 성과 평가 방법

기업 재무 성과를 평가하기 전에 먼저 재무 평가의 주요 지표를 설정해야 합니다.

기업 재무 성과를 평가하는 주요 지표로는 자산 가치 보존 및 가치 상승, 운영 보안, 수익성, 생산 비용 및 비용 등이 있습니다. 보다 포괄적인 지표 중 하나는 DuPont 계수이고 다른 하나는 운영 성과에 대한 포괄적인 분석입니다.

운영실적 종합 분석:

1. 안전성 분석

유동비율 = 유동자산/유동부채 - 합리적인 기준은 1.5~2.0 입니다. 지표가 높을수록 채권자의 권리가 더 많이 보장됩니다. 동시에, 비율이 높을수록 일상 운영에 대한 단기 재정 지원의 필요성이 낮아지지만, 비율이 지나치게 높다는 것은 자본 활용 효율성이 낮다는 것을 의미합니다.

당좌비율 = 당좌자산/유동부채 - 일반적으로 1.0이 더 적합합니다. 1보다 큰 값은 회사가 재고가 청산되면 부채를 상환할 수 있음을 나타내고, 1보다 작은 값은 회사가 단기 부채를 상환하기 위해 재고의 일부를 판매해야 함을 나타냅니다.

단기 지급여력 부채보호계수 = 당기 총현금/당기 지급채무 - 이 지표는 실증적 데이터에 대한 합리적인 기준이 없으며, 각자의 상황에 따라 판단해야 한다.

자산-부채 비율 = 총부채/총자산 - 채권자 입장에서는 지표가 높을수록 투자자 입장에서는 재무위험이 크고 채권자의 권리가 보호되지 않음을 의미하며, 지표가 높을수록 회사는 더 적은 자본을 사용하여 더 많은 영업 자산을 형성합니다. 자산 수익률이 부채 비용 비율보다 큰 한 재무 레버리지 효과는 필연적으로 자기 자본 수익률을 크게 증가시킵니다.

자기자본 비율 = 소유자 자기자본/총 자산 - 둘 사이에는 상충관계가 있으며 그 합은 100%입니다. 이 지표의 역수는 회사의 자기자본 승수입니다. 다른 측면에서 보상.

장기 지급여력 이자보상배율 = 이자 및 세금 차감 전 이익 / 이자 비용 = (총 이익 + 이자 비용) / 이자 비용

——이자 및 세금 차감 전 이익은 손익계산서 당기순이익은 법인세를 차감하기 전 금액입니다. 이자 및 세금 차감전 이익은 회계처리의 일부는 아니지만, 이자비용의 본질은 이익분배이며 기업이익의 구성요소라고 믿기 때문에 중요한 소득개념이다. 이자보상배율이 높을수록 회사의 이자비용 상환능력은 더욱 강해지며, 채권자의 권익은 더욱 보호됩니다.

고정지출 충당비율 = (총이익 + 연간고정지출)/연간고정지출 - 고정지출에는 연간 고정이자지출과 연간 장기부채감축자금 인출금액이 포함됩니다. 자산부채비율은 부채원금의 실제 상환액을 고려하지 않고 회사의 기존 자산이 부채원금을 얼마나 지원하는지만을 조사하는 지표입니다. .

2. 운영분석

매출채권 회전율 = 순여신판매수익/미수금 평균잔액 - 매출채권 회전율이 빠를수록 자산운영 효율이 높아짐 높음 , 적시에 대금을 회수하고 대손손실 가능성을 줄이는 데 도움이 될 뿐만 아니라, 자산의 유동성을 개선하고 회사의 단기 지급능력을 높이는 데에도 도움이 됩니다.

자산 회전율 분석 재고 회전율 = 제품 판매 비용 / 평균 재고 잔고 - 회사 재고의 재고 시간 및 이동 속도를 반영합니다. 이 지표는 기업 수익성에 직접적인 영향을 미칩니다.

총자산회전율 = 순매출액/평균자산잔고 - 자산활용 효율성을 반영합니다.

유동 자산 구성 비율 = 당좌 자산 금액 또는 재고 자산/총 유동 자산 - 이 지표는 자산 회전율 지표를 보완하며 지불 능력 지표를 반영합니다. 지급여력을 유지하기 위해서는 당좌자산의 비율이 재고자산보다 낮아서는 안 되며, 영업능력을 유지하기 위해서는 당좌자산을 영업주기에 투입해야 하며 그 비율이 재고자산보다 높아서는 안 됩니다. 따라서 유동자산의 내부구성에 있어서 합리적인 균형점을 분석하고 찾아내는 것이 필요하다. 일반적으로 재고자산은 유동자산의 절반을 차지해야 합니다.

자산구조 분석 자산구성지수 = 순고정자산/유동자산총계 - 현대 기업의 경영 트렌드는 자동화 정도가 높아지고, 고정자산 비중이 높아지며, 자산 구성 지수가 높아지는 것 점점 더 높아지고 있습니다. 고정 자산 회전율이 느리면 막대한 양의 지속적인 비용이 발생할 수 있습니다. 이 지표는 산업의 영향을 받습니다.

고정비율 = 순고정자산/자기자본 - 유동부채 등의 자금을 장기자산에 투자하는 것은 매우 위험합니다. 균형정도는 고정자산의 배분이 적절한지 여부를 측정한다. 비율이 너무 높으면 재무 위험이 커지고 비율이 너무 낮으면 자본 비용이 높아집니다. 이 지표는 부채 지급 능력을 측정하는 유동 비율에 해당하며 고정 비율은 부채 지급 능력을 반영합니다.

3. 수익성 분석

영업이익률 = 제품판매이익/제품판매원가 - 회사의 최종결과가 판매실적에서 차지하는 비중을 나타냅니다. 이 지표와 유사한 지표로는 매출총이익률, 공헌이익률 등이 있습니다. 매출총이익률은 판매사업의 원가수익률 수준을 반영하고, 공헌이익률은 제품 자체의 초기 수익성 수준을 반영합니다.

총자산 수익률 = 기말의 이자 및 세전 이익/총자산 - 기업의 생산 및 운영에 대한 전반적인 투자 수익 수준을 나타냅니다.

자산 소득 수준 투자 자산 수익률 = 이자 및 세금 차감 전 이익 / (영업 자산 + 장기 자산)

= 이자 및 세금 차감 전 이익 / (장기 부채 + 자기자본 - 반영 기업의 장기자본 수익성은 기업의 프로젝트 투자수익률과 비교하기 쉽습니다.

순자산이익률 = 순이익/기말자산 - 지표입니다. 순자산 이익률은 기업의 총자산 수익률이 타인자본 비용보다 큰 경우에만 재무 레버리지를 사용하여 순자산 이익률을 높일 수 있습니다.

(1) 순자산에 대한 수익률 반영. 비율이 높을수록 소유자의 투자 수익률이 높아집니다. 순자산은 소유자의 관점에서 기업의 수익성을 조사하고, 총자산의 이윤율은 소유자와 채권자의 관점에서 각각 검토됩니다. 동일한 수준의 총자산 이윤율에서 회사는 다양한 형태의 자본을 채택합니다. 즉, 부채와 소유주가 다르면 순자산 이익률이 달라집니다.

주가 수익 비율 = 주당 시장 가격/주당 순이익 - 일반 지표가 높을수록 해당 종목의 잠재력이 클수록 그에 따른 위험도 커집니다.

4. 성장성 분석 해당 업종의 평균 성장률을 활용하세요. 기업 간의 차이를 알아보고 세 가지 성장률의 조화와 무결성에 주의하기 위한 비교 기준으로: ① 생산량 증가율이 매출액 증가율보다 크다면 생산량이 증가한다는 것을 의미합니다. 수입이 증가하지 않고 재고 잔고가 증가하는 경우 ② 매출 증가율이 이익 증가율보다 훨씬 크면 회사의 매출 증가가 이익을 증가시키지 않고 비용과 비용이 더 빨리 증가함을 나타냅니다. p> 비용 절감률 = 1 - 당기 금액 / 기준 기간 금액 - 회사 내부 관리 통제의 결과, 기업 성장에 결정적인 영향을 미칩니다.

자산 증가율:

총자산 증가율 = 기말 총자산 / 기초 총자산 - 1 - 기업 규모의 확대를 직접적으로 반영

순자산 증가율 = 기말 순자산 / 기초 순자산 - 1 - 주주 부의 확대를 반영합니다. 기업 재무 부서가 재무 성과 평가를 수행하는 방법

요약: 개혁 개방과 함께 up 정책 경제 세계화의 시행은 우리나라의 사회 및 경제 발전에 많은 기회와 도전을 가져왔고, 경제 세계화 과정을 지속적으로 가속화하여 오늘날 우리나라 주요 기업의 시장 경쟁력을 크게 향상시켰습니다. 대기업의 시장 경쟁력이 점점 치열해짐에 따라 기업이 다른 기업보다 우위에 설 수 있도록 하기 위해 기업의 재무 부서는 매우 중요한 역할을 합니다. 즉, 기업의 재무 부서에 대한 재무 성과 평가를 주도하는 것입니다. 경영은 기업의 다양한 운영 결과에 대한 효과적인 성과 평가 및 평가를 할 수 있을 뿐만 아니라 직원의 업무 열정과 자율성을 크게 향상시켜 신속하고 효율적인 업무 수행을 위한 견고한 기반을 마련한다는 것을 의미합니다. 기업의 좋은 발전. 우리나라의 기업 재무 성과 평가 메커니즘은 상대적으로 늦게 시작되어 상대적으로 더디게 발전했다는 사실에 근거하여 현 단계에서는 아직 완전한 성과 평가 메커니즘이 형성되지 않았으며 기업 성과 평가 시스템이 제 역할을 제대로 수행하지 못하고 있으며 기업 재무 성과평가 메커니즘에는 아직 부족한 점이 많다. 이 기사에서는 기업 성과 평가의 현재 상황과 많은 결함에 대해 구체적으로 분석 및 논의하고 이를 국내외 기업 성과 평가에 대한 고급 경험 및 지식과 결합하여 기업 재무 성과 평가를 지속적으로 개선할 것입니다. 기업 재무 부서 메커니즘의 요구와 개발 특성을 파악하고 기업 발전에 적합한 재무 성과 평가 메커니즘을 개발하기 위해 노력합니다. 기업 재무 성과 관리 강화 방법에 대한 간략한 논의

(1) 기업의 고위 관리자가 인정하고 기업 내 모든 직원이 참여하는 관리 메커니즘을 확립하는 것이 최우선 과제입니다. 고위 관리자의 인정과 기업 내 모든 직원의 참여를 확립하는 것입니다. 고위 관리자가 이러한 관리 메커니즘을 인식하고 실행할 때만 재무 성과 관리 시스템이 기업 내에서 원활하게 구축 및 실행될 수 있으며 재무의 모든 측면에 깊이 통합될 수 있습니다. 관리. 재무성과관리에는 많은 내용이 포함되고 거의 모든 부서를 다루기 때문에 시스템 구현에는 필연적으로 모든 직원의 참여가 필요합니다. 관리 메커니즘을 구현하는 과정에서 기업의 금융 비즈니스 프로세스도 혁신되어야 하며 재무 관리 업무를 위한 통합 정보 처리 시스템을 구축함으로써 재무 관리를 기업의 다른 비즈니스와 결합하여 전체 비즈니스 프로세스를 최적화할 수 있습니다. 기업의 종합적인 경쟁력을 향상시킵니다.

(2) 회사의 내부 재무 데이터 및 관련 정보를 분석하고 처리하는 것 외에도 과학적이고 합리적인 자금 관리 시스템과 비용 관리 메커니즘을 구축해야 합니다. 따라서 기업은 기존의 자금관리시스템을 개선하고, 외부자원을 활용하여 기업의 재무성과 관리를 강화하며, 기업 자체와 산업현황을 분석하고, 자본흐름을 효과적으로 관리하고 투자를 수행하는 것이 필요하며, 기업의 지속 가능한 발전을 달성하기 위해 자금 조달, 생산, 판매 및 기타 활동을 모니터링합니다.

재무부서는 수익성과 전반적인 경쟁력 제고를 위해 기업 특성에 따른 원가관리 메커니즘을 구축·개선하고 원가관리를 강화하며 평가 범위를 확대해야 한다. (3) 비용 상승으로 인해 기업의 경제적 이익이 향상되는 것을 방지하기 위해 후속 평가를 수행해야 합니다. (3) 강화하기 위해 결과 중심의 분배 메커니즘과 금융 감독 시스템을 구축하고 개선해야 합니다. 기업 재무 성과 관리 또한 재무 부서의 내부 구성과 내부 직원의 운영 성과에 주의를 기울여야 합니다. 결과 중심의 분배 메커니즘을 구축하고 재무 관리자의 운영 결과에 따라 노동 보수를 할당해야 합니다. , 업무 성과 및 재무 관리자의 열정을 완전히 동원합니다. 이러한 메커니즘의 확립은 전통적인 성과 관리가 급여를 결정하는 지표로 작업 부하의 절대 가치를 사용하는 상황을 피해야 합니다. 기업은 이를 급여 분배를 결정하는 지표로 사용해야 합니다. 이는 재무 관리 인력의 업무 효율성과 종합적인 자질을 향상시킬 수 있으며, 이는 기업 재무 성과 관리 강화에 중요한 보장이 됩니다. 기업의 재무성과 관리를 강화하기 위해서는 관련 조치를 제도적 차원으로 고도화하고, 재무성과 관리가 원활하게 진행될 수 있도록 지원하는 시스템이 필요하며, 동시에 재무성과를 보장하기 위한 일정한 보장도 필요합니다. 역할을 할 수 있는 관리 표준 이 기능은 감독 행위와 관리 활동이 공존하는 것입니다. 건전한 재무 감독 시스템은 재무 성과 관리를 위한 다른 메커니즘과 시스템의 구현에 도움이 됩니다.

(4) 조화로운 재무관리 문화 시스템 구축 재무관리 문화 시스템은 금융 시스템 문화, 금융 물질 문화, 금융 정신 문화의 세 가지 측면을 포함합니다. 좋은 금융시스템 문화는 필연적으로 재무관리부서의 업무 효율성을 향상시키고, 조화로운 금융시스템 문화를 구축하게 될 것이며, 금융시스템 구축을 강화하는 것과 더불어 전문적인 수준도 강화하는 데 주력해야 합니다. 재무 관리의. 금융물질문화는 금융문화의 기초일 뿐만 아니라 금융정보 구축에 있어 중요한 부분을 차지하며, 필요한 물질적 보상은 재무관리자의 열정을 동원하는 데 도움이 됩니다.