화폐기금편차란 무엇인가요?

펀드 시장에 펀드 일탈을 겪어본 사람은 분명 있을 것이다. 접해 본 사람은 분명 알겠지만, 접해 보지 않은 사람은 여전히 ​​멍하다. 화폐자금 편차란 무엇이며, 기금 편차를 어떻게 처리할 것인가? 이 두 가지 지식 포인트는 다음 기사에서 자세히 소개될 것입니다.

화폐자금 편차란 무엇입니까? 우리나라에서는 화폐의 독특한 개념이 무엇입니까? 펀드의 D=|Nb-Na|/Na*100%를 자세히 이해하기 위해서는 먼저 머니마켓펀드의 순자산가치 평가방법부터 분석해야 한다.

우리나라의 머니마켓 펀드는 상각후원가법을 이용해 가격을 산정한 뒤, 펀드의 순자산가치를 평가하기 위해 '그림자가격 책정'을 활용한다. 상각원가법은 채권투자의 표면이자율을 기준으로 미수이자금을 계산한 후, 구매시 할인액을 잔여기간에 걸쳐 실제이자율법에 따라 상각하여 펀드의 순자산가치를 계산하는 방식입니다. 상각 비용에 대해 그림자 가격 책정은 시장 이자율과 거래 가격을 사용하여 펀드의 순자산 가치를 평가합니다. 머니마켓 펀드 편차는 위의 두 가지 가격결정 방법에서 펀드의 순자산가치로부터의 편차 정도를 말합니다.

머니마켓펀드의 편차는 어떻게 대처해야 할까요? 시장이자율과 거래가격은 계속해서 변동하기 때문에 머니마켓펀드의 두 가지 평가방법으로 계산한 자산의 편차는 불가피합니다. 편차가 지정된 범위 내에 있는 한 무시할 수 있습니다. 범위를 초과하면 구체적인 작업은 다음과 같이 조정되어야 합니다.

D≤0.5%인 경우 기금을 결정합니다. 상각비 기준 자산 순가치, 펀드 순자산 가치 N=Na

D>0.5%인 경우 공정 가치 지표에 따라 자산 포트폴리오의 장부가치를 조정하고, 펀드 순자산 가치 N=Nb , 조정 차이는 Nb-Na이고 공정 가치 가치 지표가 계산됩니다.