펀드 규모 선택 방법

펀드의 규모는 펀드의 종류에 따라 판단해야 하는데, 어떤 펀드는 너무 커서 회생이 어려워지기도 하고, 어떤 펀드는 너무 작아서 청산될 위험도 있습니다. 더 많은 자금을 유치할 수 없는 경우.

(청산은 회사의 생산활동을 중단하고, 모든 자산을 단기간에 매각하여 다시 현금으로 전환한 후, 미지급된 부채를 순차적으로 상환한 후, 공시하는 법적 절차입니다. 적법한 절차에 따라 회사가 해산되는 일련의 과정)

동시에 펀드의 규모는 시민들의 가입비와 환매수수료에도 영향을 미칠 것입니다. 구매하는 사람이 많아지고 규모가 커지면 분담 비용이 커질지 생각해 보세요. 좀 완화됐으니까요.

1. 화폐자금의 규모

먼저 화폐자금에는 어떤 종류의 돈이 유입되는지 명확히 알아보자. 유동성이 높고 상대적으로 자주 매매되는 것은 분명히 자금 유입입니다. 예를 들어 Yu'e Bao와 같은 우리의 공통 통화 펀드는 매일 많은 양의 빈번한 거래가 이루어지고 있으며 전국적으로 누적 총액이 많습니다. , 아마도 수억에서 수천만에 달할 것입니다.

이런 형태의 화폐형 펀드는 규모가 작아서 펀드사가 워밍업을 하기 전에 투자한 돈이 빠져나가면 펀드 성과에 심각한 영향을 미치게 된다. 좋아, 천천히 잃어 버릴거야. 고객 여러분, 펀드 회사는 어떻게 여전히 식사를 할 수 있습니까?

결론: 금전적 펀드를 선택할 때 펀드 규모는 클수록 좋다고 판단할 수 있습니다.

2. 인덱스 펀드

인덱스 펀드는 액티브 인덱스 펀드와 패시브 인덱스 펀드로 구분되는데, 종류가 다릅니다. 일반적으로 특정 지수 구성종목을 투자 대상으로 선정하고, 시장 대비 아웃퍼폼을 적극적으로 추구하지 않고 지수의 성과를 모사하려고 하는 것을 패시브 인덱스 펀드라고 합니다.

일반인의 관점에서 이러한 펀드를 산다는 것은 국가 전체의 경제 발전 전망을 산다는 것을 의미하며 천천히 결과가 나타나기까지는 3~5년이 걸릴 것입니다. 결론: 패시브 인덱스 펀드의 경우 펀드 규모가 클수록 좋습니다(규모가 클수록 펀드의 순 가치가 청약 및 환매에 의해 영향을 받을 가능성이 적습니다).

액티브 인덱스 펀드: 펀드매니저의 수동 관리 및 개입이 필요합니다. 예를 들어 펀드매니저는 다른 우수한 자산에 적절하게 투자합니다. 따라서 전체 펀드가 너무 크면 투자하더라도 마찬가지입니다. 좋은 점은 전체 순자산에 미치는 영향이 제한적입니다. 결론: 액티브 인덱스 펀드는 20억~50억 등 적당한 규모가 될 수 있습니다.

3. 채권펀드

채권펀드는 순수채권펀드와 전환사채펀드로 구분된다. 채권은 기업이 발행하거나 국가가 발행하는 것인데 모두 일정한 기간이 있고, 만기 시 이자가 은행 예금 이자보다 높다는 특징이 있습니다.

순수채권형 펀드: 채권형 펀드의 수입은 주로 보유채권 만기 이후 원리금 상환과 채권과 레버리지를 통해 얻은 펀드 간의 이자차액에서 발생한다. 펀드의 규모는 수익률에 거의 영향을 미치지 않으며, 일부 순수채권펀드는 규모가 수억에 달하고 성과도 우수하지만, 일부는 수십억 규모의 성과를 보이고 있습니다.

전환사채 펀드: 전환사채를 보유하고 있는 투자자는 전환기간 동안 채권을 주식으로 전환하거나, 전환사채를 시장에서 현금으로 직접 매도하거나, 만기까지 채권을 보유하거나, 원리. 전환사채펀드의 채권 중 80% 이상이 주식거래로 전환이 가능하기 때문에 리스크가 상대적으로 높으며, 규모도 적절하게 작아야 합니다(20억 이내).

4. 주식형 펀드

이런 종류의 펀드는 펀드 규모가 10억~50억 정도이고, 매매가 잦습니다. , 펀드매니저는 주식 선택 능력을 충분히 발휘할 수 없으며, 각종 취급 수수료, 마케팅 수수료, 관리 수수료 등의 상각액도 낮지 않습니다. 규모가 너무 크면 펀드 매니저가 선택하고 관리하기가 더 어려울 것입니다. 주식을 관리하게 되어 투자의 유연성이 크게 약화될 것입니다.