주식형 펀드와 혼합형 펀드의 변동률은 어떻게 계산합니까?

펀드의 변동성은 펀드 투자 수익률의 변화 정도를 측정하는 것이다. 통계학적으로 보면 복리에 기반한 기초자산투자수익률의 표준편차다. 경제적 의미에서 변동의 주요 원인은 다음 세 가지 측면에서 비롯됩니다.

1, 거시경제요인이 산업부문에 미치는 영향, 즉 시스템 위험이라고 합니다.

2. 특정 사건이 기업에 미치는 영향, 즉 비 체계적 위험이라고 합니다.

3. 투자자의 심리상태나 기대변화가 목표가격에 미치는 영향.

펀드 변동률은 어떻게 계산합니까?

불분명하다

그 중: (출처: 아는 것)

적마 (a) 는 역사적 연간 표준 편차 (역사적 연간 변동률) 를 나타냅니다

적마 (m) 는 월 총 수익률의 표준 편차를 나타냅니다.

N 은 계산 기간에 포함되는 개월 수입니다.

TRt 는 T 개월 동안의 펀드의 총 수익률을 나타냅니다 (해당 월 수익률은 각 펀드의 구체적인 공개 시간을 기준으로 계산됨). ) 을 참조하십시오

TR 은 n 개월 펀드의 총 수익률의 평균을 나타냅니다.

투자의 변동성을 줄이는 방법

첫 번째 요점은 자산 배분이다. 왜냐하면 너는 모든 돈을 주식에 둘 수 없고, 모든 돈을 하나의 전략에 둘 수 없기 때문이다. 많은 주식 거래자들에게 변동성 통제는 사실상 모든 왼손 거래, 오른손 거래, 혹은 우리가 말하는 각종 거래가 모두 시기적절하다는 것이다. 효과적인 시장에는 타이밍이 여전히 어렵다.

변동성을 제어하는 ​​두 번째 방법은 레버리지 비율입니다. 포트폴리오마다 평가가 다를 수 있습니다. 포트폴리오에 아주 좋은 기회가 있다면, 또는 우리는 헤징의 기회가 더 클 것이라고 가정하지만, 헤징의 기회는 비교적 작을 것이다. 즉, 확실한 것은 비교적 크고, 위험이 비교적 높을 때 지렛대를 낮출 수 있다는 것이다. 전반적으로, 우리는 항상 많은 전략을 가지고 있는데, 바로 다중조합이다.

셋째, 파생물의 응용, 즉 헤지의 개념이다. 우리의 파생품은 다양한 전략을 구성할 수 있기 때문에 변동성을 최대한 통제한다. 또한 모든 투자 전략은 기준 예상 연간 예상 수익률을 초과할 것이며, 그러면 예상 수익률을 초과하는 연간 예상 수익률을 얻을 수 있습니다. 이 경우, 우리는 결국 20%, 30% 의 역사적 예상 연간 예상 수익률을 달성할 수 있을 것이다. 이렇게 하면 예상 연간 예상 수익률과 변동률을 동시에 충족시키는 두 가지 목표를 달성할 수 있으므로 우리의 임무는 시장 전체에서 이러한 기회를 찾는 것입니다.