사모펀드와 사모펀드의 차이점은 무엇인가요?

사모펀드는 사모펀드(비상장회사 지분) 투자를 하는 펀드다. 이는 주로 비상장 기업의 지분 또는 상장 기업의 비공개 거래 지분에 대한 투자를 포함합니다. 추구하는 것은 지분 수익이 아니라 상장, 경영권 인수, 인수합병 등 지분 양도 경로를 통해 지분을 매각해 이익을 얻는 것입니다. 그렇다면 사모펀드와 사모펀드의 차이점을 아시나요?

1. 투자방향. 사모 증권 투자 펀드는 주로 유통 시장, 즉 주식, 채권, 선물 및 기타 상장 거래 상품에 투자합니다. 사모펀드는 비상장 기업, 주로 성장 잠재력이 좋은 중소기업(주로 New Third Board)의 지분에 투자합니다.

2. 투자주기. 사모투자펀드가 상품을 발행한 후 조달한 자금은 유통시장에 직접 투자됩니다. 유통시장은 출구채널이 많고 폐쇄가 용이하며 투자주기가 짧습니다. 사모펀드는 비상장 기업에 투자하며, 부가가치를 이전하려면 일반적으로 상장해야 합니다. 상장 과정은 보통 2~3년이 걸릴 정도로 매우 번거롭습니다. 사전 조사를 통해 단일 투자 주기는 일반적으로 5~7년이 걸립니다.

3. 수입. 사모증권투자펀드는 유통시장에 투자하는데, 수입원은 기본적으로 자본이득, 배당금 등으로 나눌 수 있으며, 수입은 특별히 높지 않습니다. 보통 사모펀드가 투자하는 기업이 시장에 상장되면 그 수익은 몇 배에서 수십 배에 이를 수 있다. 물론 높은 수익에는 높은 위험도 따릅니다. 자신이 투자한 비상장 기업이 부도나면 주식형펀드는 돈을 모두 잃게 된다.

4. 추가 서비스. 사모 증권 투자 펀드는 일반적으로 상장 회사의 주식을 사고 파는 반면, 사모 펀드는 회사에 투자하면서 선진 경영 경험, 재융자, 판매 채널 확장 및 기타 추가적인 부가가치 서비스를 투자 회사에 제공합니다. 그래야 투자받은 기업의 성장에 도움이 되고, 투자받은 기업의 가치도 높아지며, 상장하면 '더 좋은 가격에 팔아' 사모펀드의 수익률도 더 커지게 되기 때문이다.