고정 수입의 부분 듀레이션 볼록성 계산에 관한 CFA 레벨 1의 질문입니다. 찾다

기간에 따라 변화량이 2%*10.34=20.68%

볼록성 보정에 따르면 20.68%보다 작아야 하므로 17.65%를 선택하세요

구체적인 변화 =-2%*10.34+(1/2)*151.60*2%*2%=-17.648%

귀찮게 하는 질문에 대해서는 왜 필요한가요? 듀레이션은 이자율 변화의 1차 도함수이고, 볼록도는 이자율 변화의 2차 도함수이므로 볼록성을 계산할 때 2로 나누는 것이 테일러 급수 확장의 두 번째 항입니다. 1/2. 3차 도함수가 있는 경우, 보다 정확하게는 3차 도함수의 계수는 1/6입니다. 이것은 순전히 수학적 질문입니다. 시험을 볼 때 이 공식을 기억해야 합니다.