사모펀드를 조달하는 방법은 무엇인가요?

사모펀드는 주로 기업 임원, 사업자 등 고액 자산가를 대상으로 한다. 그렇다면 일반적으로 사모펀드 조달 방법은 무엇일까.

사모펀드의 자금조달 규정은 다음과 같습니다.

(1) 사모펀드 운용사 및 사모펀드 판매대리점은 단위 및 개인으로부터 자금을 조달할 수 없습니다. 적격투자자 외에 신문, 간행물 등을 통한 자금조달은 허용되지 않습니다. 라디오, 텔레비전, 인터넷 등 대중매체나 강의, 세미나, 분석회의, 공지사항, 전단지, 휴대전화 등을 통해 불특정 대상에게 홍보, 홍보합니다. 문자 메시지, WeChat, 블로그 및 이메일.

(2) 사모펀드 운용사 및 사모펀드 판매대리점은 투자자에게 투자원금을 잃지 않을 것이라고 약속하거나 최소한의 연환산 기대수익률을 약속하여서는 아니 된다.

(3) 사모펀드 운용사와 사모펀드 판매 대행사는 설문 조사 및 기타 방법을 사용하여 투자자의 위험 식별 능력과 위험 감수 능력을 평가하고 조건을 충족하겠다는 투자자의 서면 약속을 해야 합니다. 적격 투자자의 확인을 위해 위험 공개 명세서를 작성하고 투자자가 서명해야 합니다.

(4) 사모투자전문회사가 사모투자전문회사를 직접 판매하거나 판매대행업체에 위탁하여 사모투자펀드를 판매하는 경우에는 사모투자전문회사에 대한 위험평가를 직접 수행하거나 전문의에게 위탁하여 수행하여야 한다. 저자는 위험 식별 능력과 위험 부담 능력에 맞는 투자에 투자하기 위해 제3자 기관을 추천합니다.

(5) 투자자는 위험 식별 능력 및 경제성 설문지를 진실하게 작성하고 자산 또는 소득을 진실되게 약속해야 하며 그 진위성, 정확성 및 완전성에 대한 책임을 져야 합니다. 허위 정보를 기재하거나 허위 확약서를 제공한 경우 그에 상응하는 책임을 져야 합니다.

(6) 투자자는 투자 자금의 출처가 합법적인지 확인해야 하며 다른 사람의 자금을 불법적으로 모아 사모펀드에 투자해서는 안 됩니다.

사모펀드 모금 방법:

사모펀드는 비공개 수단을 통해 자금을 조달합니다.

미국에서는 뮤추얼펀드, 연기금 등 공적펀드가 고객 유치를 위해 일반적으로 공영매체에 광고를 하는 반면, 사모펀드는 관련 규정에 따라 어떤 통신매체를 이용해 광고하는 것이 허용되지 않는다. 참가자들은 주로 '신뢰할 수 있는 투자정보'를 입수하거나 펀드매니저와의 직접적인 친분을 통해 가입한다. 모금 대상의 경우, 사모펀드는 소수의 특정 투자자만을 대상으로 하지만 그 기준은 낮지 않습니다.

예를 들어 미국의 헤지펀드는 참여자에 대한 규정이 매우 엄격합니다. 개인 이름으로 참여하는 경우 지난 2년간 개인 연간 소득이 최소 미화 20만 달러 이상이어야 합니다. 연간 소득은 미화 30만 달러 이상이어야 하며, 기관 이름으로 참여하는 경우 순자산은 미화 100만 달러 이상이어야 하며 이에 따라 참가자 수에 제한이 있습니다. 따라서 사모펀드는 고도로 목표화된 투자 목표를 가지고 있으며 중산층 투자자를 위한 맞춤형 투자 서비스 상품에 가깝습니다.