왜 국가는 은행이 자본 보장 금융 상품을 발행하는 것을 허용하지 않습니까? 자본 보증 없이도 은행을 구매하시겠습니까?

우선 은행이 감히 말하지 못하는 것이 아니라, 국가가 이를 허락하지 않는다는 것이다.

은행은 자본금 보장 금융관리에 전념하고 손실을 두려워하지 않기 때문이다. 은행은 대부분 이익이 나더라도 수백, 수천 개의 자본보증 금융상품을 발행한다. 개인 손실이 적더라도 은행은 손실을 보상하기 위해 다른 이익을 사용할 수 있습니다. 또한 자본 보장 금융 관리는 투자자를 유치하고 규모를 확대할 수 있으며 자본 보장 금융 투자 투자 자체는 위험이 낮습니다. 안전성이 높고 손실 가능성이 매우 낮은 상품이므로 은행이 감히 자본 보장 재무 관리를 약속하지 않는 것은 아니지만 국가에서는 이를 허용하지 않습니다.

정책 및 규정에 따라 허용되지 않음

2018년 4월 27일 중국 인민은행, 중국 은행보험감독관리위원회, 중국 증권감독관리위원회 및 국가정부 관리 외환공동발행 '금융기관의 자산운용업 규제에 관한 지도의견'이 발표됐다. '의견'에는 경직된 환매를 깨고 은행이 원리금이 보장된 금융상품을 발행할 수 없다는 점을 명확히 명시했다. 전환 기간은 2021년까지입니다(현재 일부 은행에서는 여전히 금융 상품을 발행하고 있습니다). 자본 보장 재무 관리는 문서 공개 이전의 기존 상품이므로 걱정할 필요가 없습니다. 은행이 노골적으로 규정을 위반하는 것은 아닙니다. 규칙).

PS: 엄격한 환매란 재무 관리가 만료된 후 손실이 발생하면 은행이 전액을 지불하고 투자자는 손실을 부담하지 않는다는 것을 의미합니다.

그렇다면 국가는 왜 은행이 자본보증 금융상품을 발행하는 것을 허용하지 않는 걸까요? 그 이유는 간단합니다. 금융 투자는 미래 수익에 투자하는 것이고, 미래는 불확실한데 왜 은행에서는 위험 제로를 약속하고 미래 수익을 예측합니까? 은행에 예금하지 않는 이상 말이죠.

오랫동안 은행의 금융상품이 경직된 환매를 유지해왔는데, 이는 대규모 자산운용시장의 건전한 발전을 가로막는 고질적인 문제로 꼽히기도 한다. 자산관리산업을 통해 중국 금융산업의 발전을 도모합니다. 자산관리상품의 경직된 환매는 심각한 문제를 야기했습니다. 첫째, 투자자는 이에 상응하는 높은 위험을 감수하지 않고도 더 높은 수익을 누리게 되어 위험 부담 능력이 없는 다수의 투자자가 유입됩니다. 둘째, 경직된 환매 기대로 인해 위험 이익이 증가합니다. 금리와 사회금융비용. 경직된 교환은 투자자들을 과도하게 고수익을 추구하게 만들고, 금융기관들이 서로 경쟁을 하여 수익을 올리도록 강요하고, 시장 위험 가격을 왜곡시키며, 실물 경제를 위한 자금 조달 비용을 증가시켜 결국 금융 시스템에 전반적인 위험을 초래합니다. 채무불이행이 발생하면 금융기관이 은폐하고 금융시스템에 리스크가 축적되어 시스템적 금융리스크가 발생하기 쉽습니다.

대응 방법

국가가 은행의 자본금 보장 금융상품 발행을 허용하지 않지만 위에서는 정책이 있고 아래에서는 대책이 있다. 원래 자본보증금융상품에 투자한 자금이 유출되자 자본보증 금융관리를 대체하기 위해 자본보증 기관예금의 도입을 주장한 것이다.

자본보증구조화예금이란? 간단히 말하면, 자본보증 구조화예금을 구매한 후 귀하의 자본은 두 부분으로 나뉘게 됩니다. 대부분은 자본 보호를 위해 정기예금에 배치되고, 일부는 높은 수익을 얻기 위해 금융파생상품에 투자됩니다.

예:

1. 은행에서 1천만 위안의 자본 보장 구조화 예금을 구입했다고 가정합니다.

2. 은행은 1,000만 위안에 도달한 후 9,809,000위안을 정기 예금에 투입합니다. 이자율을 1.95로 가정하면 총 원금과 이자 = 원금과 이자 = 980.9980.9*1.95 = 1000만 위안입니다.

3. 나머지 191,000위안은 주가지수, 선물, 옵션 등 위험과 수익이 높은 금융파생상품에 투자됩니다.

이렇게 하면 파생금융상품에 대한 투자가 만기 이후 모두 손실되더라도 1년 후 정기예금의 총 원금과 이자는 자본을 보호하기에 충분한 1,000만 위안이 됩니다. 파생상품 투자로 돈을 벌면, 그냥 정기예금에 투자하는 것보다 수익이 확실히 더 높을 것이다.

본 상품의 장점은 원금은 무위험이지만, 수익률에 따라 기대수익률은 100이 아닐 수도 있습니다. 이 경우 본 상품은 원리금 보장 금융관리 상품을 대체할 수 있으나, 기존의 원리금 보장 금융관리 상품을 대체할 수는 없습니다.

요약

실제로 원리금 보장 금융상품의 발행을 국가에서 허용하지 않고 있는데, 은행에서는 아직도 이런 상품을 발행하고 있으나 상품설명서에는 그런 내용이 명시되어 있지 않다. 원금보장, 이자가 보장되며, 투자상품은 기존과 유사하며, 이러한 저위험 금융상품의 적시상환율도 그만큼 높다고 할 수 있습니다. 99%이며, 극히 드문 사고가 발생하더라도 일반적으로 P2P처럼 수입의 극히 일부만 손실되거나 원금 손실이 발생하지 않습니다.

그럼 감히 은행에 돈을 입금해 보는 건 어떨까요?